21世纪以来经济全球化、区域集团化以及跨国企业的长期发展使得企业所面临的风险种类和形式日益多样化，企业之间的关联性也使得风险日益复杂化。如何应对企业所面临的内外部风险，如何尽量避免各种风险的再次发生，已经成为摆在全世界各国政府和金融监管层以及企业管理层面前的重要课题，由此也对企业风险管理的范围和执行模式提出了更高的要求。　　目前，企业全面风险管理(Enterprise Risk Management，ERM)对于降低企业在国内外市场环境中所遭受的风险和实现企业的可持续发展具有极其重要的意义，但其量化指标的构建尚未形成统一标准。本文从金融类企业运营的实际情况出发，采集了企业战略目标、经营目标、合规目标、报告目标、财务目标和社会责任目标层次的相关数据,在此基础上分别构建了用以衡量企业全面风险管理水平的多目标维度下的ERM指数，并分别讨论了各指数在不同回归模型下对企业价值的影响关系。实证结果表明：　　第一，引进社会责任目标所构建的ERM指数与其他目标没有明显的线性相关性，而且还包含了其他目标所未包含的信息量和解释能力，文章从理论和实证上详细说明了在构建ERM指数时引入社会责任目标的合理性和有效性。　　第二，ERM指数与企业价值之间是一种非线性关系，且随着目标维度的增多更多地表现为负相关。具体而言，随着ERM指数构造的不同，使得其对企业价值的影响仍需结合具体的目标维度和实际情况来进行分析，这在一定程度上解释了以往研究中出现ERM指数对企业价值影响结论各异的现象。　　第三，设立专门从事风险管理的首席风险官CRO能有效管理企业所面临的风险，即积极避免风险损失，主动选择潜在收益的风险，显著提高企业的抗风险能力，降低了股东和经理人之间风险信息的不对称性，有效地提升企业价值。同时，首席风险官CRO对企业价值与ERM的反应系数具有显著的调节作用，设立首席风险官的时间越早，企业价值对风险管理的反应系数也就越高，因此，若企业目前抵御风险的能力较差，迫切需要改善现存的风险管理状况，采用设置首席风险官CRO的方式可能有效。　　本文研究结果对企业积极避免潜在风险损失，主动选择那些能带来收益的风险，提高企业的抗风险能力，改善企业的市场表现，提升企业价值提供了一定借鉴。