2005年7月21日央行宣布人民币兑美元升值2％并转为参考一篮子货币。汇率制度的改革一方面给国内金融体系创造了更宽松的发展环境，另一方面也给金融机构在风险防范能力上提出了更高的要求。汇率风险管理对于外币资产权重越来越大的金融体系来说显得更为迫切。建立和完善严格的汇率风险管理体系，将更多的注意力集中在风险控制上，是我国商业银行亟待做出的举措。本文的主要意义是在我国近期汇率改制、外汇市场初步开放的背景下，探讨商业银行的汇率风险管理问题，从风险管理的角度对我国商业银行展开一个新的认知，对我国商业银行进一步健康发展具有一定的现实指导意义。本文主要介绍国际上商业银行汇率风险管理的机制和模型，并实证分析研究我国商业银行面临的汇率风险及汇率风险管理现状，结合国外成熟的商业银行汇率风险管理模式给出相应的方案和政策建议。拟解决的关键问题主要有三点：1．汇率风险管理在国际上的应用和发展是如何的?2．我国商业银行面临的汇率风险有多大?3．我国商业银行应该如何控制和管理这些风险?针对于此本文分四块内容进行探讨：第一章导论，提出研究的背景及意义，国内外的研究情况的文献综述；第二章商业银行汇率风险管理概述，给出汇率风险的界定，分析汇率风险的计量和管理方法，介绍汇率风险管理在国际上的运用及发展状况；第三章我国商业银行汇率风险评估，分别从外汇敞口、外汇信贷和外汇衍生品三个角度测量我国商业银行面临的外汇风险，并对5家上市商业银行进行实证研究；第四章我国商业银行汇率风险控制，通过归理我国外汇市场的发展历程来看其对商业银行的影响，介绍分析我国商业银行汇率风险管理的现状，寻找存在的差距和不足，最后给出相关建议。本文的研究方法主要有采用上市银行数据进行实证研究，引入和介绍模型进行风险测量，通过定性分析和定量分析，直观系统地揭示了我国商业银行面临的汇率风险。