期权是购买方支付一定的期权费后所获得的在将来预定的时间买入或者出售一定数量的标的资产的选择权。近年来,期权做为一种防范风险或投机的有效手段得到了迅猛发展。由于期权价格是期权合约中唯一随市场供求而改变的量,它的高低直接影响到买卖双方的盈亏状况,所以期权价格问题是期权交易的核心问题。Black-Scholes模型的问世,使期权定价理论有了突破性进展。近年来在标准期权的基础上,人们运用期权理论和分析方法,设计出各种具有不同特征的变异期权品种。回望期权就是其中一种,它是一种路径依赖期权,期权到期日的收益依赖于整个期权有效期内标的资产所经历价格的最大值或最小值。由于其路径依赖特征,使得回望期权的定价模型与标准期权的定价模型相比呈现出比较大的差异,其定价问题远比欧式期权定价复杂。本文是在前人的基础上对条件的进一步拓宽。在第三章第一节中,在Black-Scholes模型基础上改变了其中两个假设条件:股票价格变动遵循CEV变化;第二,建设有交易成本,且交易成本与股票波动相关,在此基础上推出CEV下有交易费用的回望齐全的定价模型,利用了二叉树方法得出其数值解。在第三章第二节中,本节假设波动率、红利率和无风险利率均为时间的已知函数且有交易成本,推出了有交易费的时间依赖的回望期权的定价模型并利用等价秧得到了定价公式。第三章第三节中,建立CEV下r、都是服从时间t的函数的有交易成本的回望期权定价模型。主要结果如下1.服从CEV过程的有交易费的回望期权的定价模型及利用二叉树求出其数值解。2.r.σ都是时间t的函数的有交易成本的回望期权定价模型,利用等价鞅法求出其解析解,及其看跌与看涨期权的多头与空头的评价公式。3.建立CEV下r,σ都是服从时间t的函数的有交易成本的回望期权定价模型。