2005年,党的十六届五次会议提出建设社会主义新农村的重大战略,自此,农村金融作为现代农村经济的核心,其格局开始出现多极化的趋势,农村信用社垄断农村金融市场的局面将被打破。2006年,邮政储蓄开始恢复贷款业务,结束20余年“只存不贷”的局面;中国农业银行与中国农业发展银行开始启动重回农村的步伐;2007年,我国第一家由外资银行独资设立的村镇银行挂牌营业。2008年,党的十七届三次会议通过《中共中央关于推进农村改革发展若干重大问题的决定》,提出建立商业性金融、合作性金融、政策性金融相结合的农村金融体系。与此同时,农户的借款难和农村信用社的贷款难并存的局面依然存在,农村信用社信贷产品单一,还停留在传统的存、贷、汇业务上,由此决定了其有效供给不足,难以很好地满足农村和农户的需求,这也加大了农村信用社面临的竞争压力。面对竞争的日益激烈、消费需求的多样化,以及经济环境的瞬息万变,金融产品的创新和差异化渐渐成为农村信用社发展的要求和焦点。在这样的背景下,本文对农村信用社产品创新的动因研究具有深远的现实意义。　　 本文首先分析了在当前背景下,农村信用社产品创新对农户、农村信用社自身以及农村经济发展的重要意义,概括了农村信用社产品创新形式多样化、覆盖率高,但同时存在着产品创新的规模小、风险高,受产权约束严重的特征,并且指出农村信用社在进行产品创新时应坚持的原则。接着,文章尝试运用经济学中的价格弹性理论,构建一个基于价格弹性理论的产品创新动因模型,通过对农村信用社的产品需求与产品供给分析,解释农村信用社产品创新的动因和重要性。文章引用“广东农户金融需求状况与供给机制研究”课题的调研成果,根据其中英德、阳春、增城三地的农户资金需求调查数据,总结在不同经济发展水平的地区,农户对农村信用社的贷款和其它金融产品的需求情况、影响因素和对农村信用社产品创新的具体要求;同时,通过对广东惠东农村信用社产品创新案例的研究,分析农村信用社产品创新的原因及对农社双方的影响,也即分别从农户对产品创新的现实需求以及农村信用社产品创新的原因两方面,验证上述模型。　　 最后,在理论分析与实证分析的基础上,本文就农村信用社进行产品创新提出了建议。农村信用社应主要在利率、抵押与担保等方面加强对信贷产品的创新,在手续、网点覆盖率、信息逆向不对称方等方面加强对服务方式的创新,同时,加强其他金融产品的创新。