中国利率市场化改革已进入深水区,利率风险也开始成为中国商业银行的主要风险之一。本文以2006～2014年中国7家上市银行与中东地区7家上市银行为样本,通过数据处理与分析,运用利率敏感性缺口模型中的利率敏感性缺口、利率敏感性缺口率,利率敏感性比率和偏离度这四项指标进行实证分析并对实证结果进行对比分析。结果显示,中国商业银行存在,中长期资产负债匹配不均衡,大型商业银行中严重的“短借长贷”现象,国有银行的利率风险管理水平与灵活度普遍要弱于股份制银行思维重视程度不够,利率走势预测技术缺乏等问题。而中东地区商业银行除了存在中国商业银行的问题以外,风险战略较为激进,对利率风险管理没有合理的战略规划,缺少专业风险管理人员。笔者认为,中国商业银行要防范利率风险,一方面,需设立专门的资产负债管理委员会,以加强利率走势预测能力与人才队伍的培养,并进一步开发利率风险度量模型；另一方面,需要优化资产负债业务,扩大非利息收入占比。对于中东地区商业银行而言,需要在风险管理和战略规划上做更多努力。