长期以来,我国一直存在着中小科创企业融资难、融资贵的问题,为了改善其融资环境,政府出台了一系列政策,其中,试点商业银行投联贷自出台后就受到了极大的关注。为了商业银行投联贷的顺利开展并实现其战略意义,研究商业银行投联贷业务能否改善中小科创企业的财务状况以及能否给银行带来正收益具有重要的现实意义。首先,本文从我国商业银行开展投联贷业务的内外部条件出发,分析我国银行开展投联贷的经济、行业、法律和监管环境,同时阐述了我国银行开展投联贷业务的必要性和现状。其次,以北京银行为案例,介绍其投联贷业务的模式,指出了北京银行投联贷业务存在的问题,认为资本充足的银行应该采用设立投资子公司的模式来开展投联贷业务,而中小型银行更适合采用认股权贷款的方式。然后,本文利用F分数模型来量化企业的财务健康状况,并采取层次分析法构建银行综合绩效指标,发现投联贷业务可以明显改善科创企业的财务状况,具有明显的财务优化能力,并且对银行的绩效形成显著的积极影响。最后,在上述分析的基础上,从宏观和银行微观两个层面对我国商业银行开展投联贷业务提出了有针对性的政策建议。