金融衍生品作为金融创新的一种，对一国经济的发展起着极为重要的推动作用，是金融界历史最短，但发展最快的金融工具。但由于金融衍生品本身有很强的投机性和风险性，导致交易机构亏损案件逐年增多，金融衍生品最近几年受到了世人极大地关注，与金融衍生品交易有关的一系列触目惊心的事件发生以来，尤其是作为站在金融产品金字塔尖的结构化金融衍生品的崩盘导致了2008年美国金融危机的爆发以来，众多国内外学者纷纷加大对其的研究。怎样对金融衍生品市场监管，解除金融风险，是目前各国政府所面临的重要研究课题。本文从实际出发，对金融衍生品及其市场、金融衍生品交易的风险和传导机制等开展研究，通过与国外发达国家比较分析其金融衍生品监管模式，并结合我国实际情况，对我国金融衍生品市场的监管提出相应的对策和建议。　　金融衍生产品有的时候也被称为衍生金融工具、衍生金融产品、金融派生产品等，金融衍生产品是货币、股票、利率等在交易过程中衍生出来的，本人在综合各方信息对金融衍生品定义为:"它是基于货币、利率、股票等传统的基础金融产品之上的一种金融合约，通过交易来实现保值的一种金融工具。"结合上述金融衍生产品的定义，可以看到，金融衍生品具有三个基本特征:具有杠杆效应、本身无价值、产品设计灵活复杂，和四个经济特征:即杠杆性、虚拟性、未来性、高风险性。金融衍生品的高风险性本文主要以美国次贷危机为例，分析了次贷危机的发生原因及金融衍生品在次贷危机中的作用，得出美国在次贷危机中对金融衍生品市场监管机制的不足之处，最后总结出次贷危机后金融衍生品市场监管体制面临的严峻挑战。　　本文对金融衍生品市场监管分析的必要性体现在以下三个方面:第一，加强金融衍生品风险监管的一个重要原因就是金融衍生品的交易会对宏观经济政策产生影响。第二，加强对金融衍生产品的风险监管可以有效防范信用风险。第三，保护金融消费者需要加强对金融衍生产品的风险监管。　　综合全球经济金融衍生品发展现状，对金融衍生品市场监管的体制进行分析，可看出金融衍生品市场监管有三种，即政府型监管体制、自律型监管体制和综合型监管体制。本文同时对全球五个经济发达国家的金融衍生品市场监管模式进行了详细分析，包括美国、德国、英国、日本、新加坡五个国家。分析完国外主要国家的监管体制后，对我国的金融衍生品的发展及监管体制现状进行了分析，提出了我国目前金融衍生品市场监管体系存在的问题。　　本文的研究方法采用理论与实践相结合的方法、比较分析与历史分析相结合的方法以及定量分析与定性分析相结合的方法，以金融衍生品的市场风险和市场监管作为研究对象，对当今主要国家的金融衍生品市场监管模式进行分析研究，然后从美国次贷危机为具体切入点，通过分析美国次贷危机所显现出来的金融衍生品市场监管存在的一些问题，对如何完善我国金融衍生品市场监管体系得到一些启示，并提出相应的对策和建议。　　本文主要从以下几个方面进行研究，第一章，导论。主要介绍了选题背景和意义，研究内容和研究方法，阐明了本文的基本框架，并提出了本文在研究创新方面的一些不足之处。第二章，首先对金融衍生品的进行概述，包括金融衍生品的定义、金融衍生品的基本特征以及金融衍生品的经济特征，然后对金融衍生品市场的风险作了介绍，随后说明了金融衍生品市场监管的三个理论基础、当前金融衍生品市场监管的发展趋势以及金融衍生品市场监管的必要性。最后介绍了金融衍生品市场风险和市场监管的联系。第三章，首先介绍了金融衍生品市场监管的体制和框架;然后以美、德、英、日和新加坡五国的衍生品市场监管模式进行比较分析，最后得出主要发达国家金融衍生产品风险监管的共同特征。第四章，首先对美国次贷危机形成的原因和情况进行分析;进而分析了金融衍生品在次贷危机中所起的关键作用，详细地分析了这次次贷危机反映出美国金融衍生品市场监管存在的一些问题;最后分析了次贷危机后美国采取的一些改革措施。第五章，首先介绍了我国金融衍生品市场发展的特点，其次分析了我国金融衍生品市场监管体系现状及存在的问题，接着通过对美国次贷危机来得出对我国金融衍生品市场监管的一些启示，最后提出完善我国金融衍生品市场监管的一些相应政策建议。第六章是结论和展望。　　本文在写作过程中查阅大量资料，如《中国金融业统计数据分析报告》、《中国金融业发展调查报告》、《国际金融报》、《中国金融业统计年鉴》、《金融行业分析报告》《中国金融衍生品调查报告》等统计资料，并深入银行和科研院所进行实地调查，对相关银行的负责人进行深入访谈，获取调研数据。调研的区域初定中国建设银行北京分行、中国工商银行北京分行、北京两岸金融研究院等。总结得出三个结论:一、金融衍生品本身存在着高杠杆、高风险特性，所以金融衍生品市场必须要加强政府的监管力度，以保持金融市场的稳定性。二、结合我国的国情，实行分业监管模式比较符合现状，随后逐渐朝着统一的金融监管模式进行过渡。三、对金融衍生品市场必须通过法律手段给予保障、规范和引导，加快对风险的预警机制系统进行完善，形成统一的市场监管框架，切断风险传递，最终使我国金融衍生品市场向着健康稳定的道路前进。　　本文对金融衍生品市场监管总结过去、分析现状，对于金融衍生品市场监管未来发展，本文提出，未来金融衍生品逐步进入国际化、自由化的发展趋势，建立金融监管的国际合作机制是必须面临和解决的又一难题，因为在加强国际监管合作过程中，在注重和坚持国家主权的情况下，一些国家不会让渡部分经济主权，因此，如何在国际合作和主权让渡方面寻找平衡点，将会是一个世界性的难题。