本文所研究的对象是利率期限结构，利率期限结构是指不同期限的利率与该期限之间的关系，它可以表示为债券的即期利率与其剩余到期期限之间的关系变化及其规律。对于利率期限结构的研究从传统的定性研究到现在的定量精确研究，定性研究方法包括预期理论、流动性偏好理论、市场分割理论等，之后的定量研究包括简单回归法、样条函数法和现在各个国家普遍采用的简约模型法等。由于不同利率期限结构模型采用不同的数学参数模型，各模型有各自的优势和劣势，另一方面，利率期限结构在复杂多变的经济金融形势中适用性不尽相同，只采用单一利率期限结构模型对我国利率期限结构进行估计，效果可能不是最佳的。为了提高利率的拟合预测效果，本文参考了组合预测方法，本文中的组合预测方法组合各种单一模型，按模型与实际利率的相关系数大小分配给各模型适当的权重进行实证比较。　　本文对各利率期限结构模型对国债利率的预测准确性进行了实证比较，首先选取2008年1月-2014年12月每月的国债利率期限结构作为样本内数据，分别用VAR模型、多项式样条函数模型和Nelson-Siegel模型三个单一利率期限结构模型对样本内数据进行拟合。在完成单一模型的估计后，本文利用方差加权法对三个单一模型进行组合，即以预测值与实际值的方差倒数来定权，方差越大，权数越小，利用估计出的组合权重，通过组合预测方法建立组合预测模型，并分别利用单一模型和组合模型对2015年1月-12月国债利率期限结构进行样本外数据的检验，对各模型的预测效果进行判断和比较采用的指标是平均绝对误差(MAE)和均方误差（RMSE）。指标分析结果表明:组合模型的误差指标小于单一模型，用组合模型预测的国债利率期限结构要优于其他单一模型的预测效果，通过组合预测的方法可以为现有的对利率期限结构的研究和预测提供了新的思路。