素有“点金术”之称的资产证券化,自20世纪70年代在美国诞生以来,即因其兼有风险转移创新,提高流动性创新和信用创新的功能而受到世界资本市场的青睐,其三十几年来的发展一直呈现蓬勃兴旺的态势。引进证券化融资工具对优化我国商业银行资产负债结构、调节资本充足率、降低银行不良资产率、开发新的盈利增长点、降低银行融资成本等具有重要意义。尽管资产证券化在美国等发达国家已经比较成熟,对我国而言却还是一项新生事物。我国现行法律制度的滞后性将不可避免地对这一优越的融资模式产生阻碍。市场经济是法制经济,离开了完善而能够为投资者所信赖的资产证券化法律体系,银行信贷资产证券化在中国的开展将是难以想象的。为此,借鉴发达国家在资产证券化立法方面的经验,研究我国推行资产证券化可能面临的法律问题,进而寻求解决问题的途径,是迫在眉睫的一项任务。本文分析了我国商业银行开展资产证券化的必要性与重要性,对商业银行开展资产证券化业务的基本法律问题及其他法律问题进行了分析,鉴于信托模式设立SPV所存在的障碍以及我国现行试点中信托模式在法理层面的困惑,大胆地提出了实践中应不排除其他模式可行性的论断。论文还就与债权转移相关的法律问题、信息披露问题、信用增级合法性问题、税收问题进行了简要分析。最后根据国外立法经验及对相关法律问题的分析结论,对我国资产证券化立法提出了相关建议。