商业银行竞争力的形成和培育一直是实务界、理论界关心的重要问题之一。但是影响因素和形成过程的错综复杂给商业银行竞争力的培育、提升带来了挑战。而在2007年美国爆发的次贷危机中，内、外部利益相关方激励不相容最终导致了多家美国商业银行破产，再现了商业银行竞争力形成过程中的诸多问题。同时，既有国内外学者偏重于利用前沿效率、企业能力理论来分析商业银行竞争力，对商业银行竞争力形成的微观基础鲜有系统分析。从而有必要对当前研究进行梳理、反思，并构建出商业银行竞争力形成的系统性分析框架。　　 本文从商业银行利益相关方的利益冲突出发，研究他们的激励相容机制以及对商业银行竞争力的影响路径，首先，采用非合作博弈理论（包括演化博弈理论）研究了股东与管理层、管理层与员工、商业银行与监管机构和客户之间的委托代理关系，商业银行同业之间的竞争关系等；然后，采用科层等级模型等工具分析内、外部利益相关方的激励相容机制对商业银行竞争力形成的作用机制。经过深入研究，本文发现当商业银行的内部利益相关者，即股东、管理层和员工之间出现激励相容时，管理层、员工将提供最优的努力水平，并通过管理链的乘数效应为商业银行竞争力的形成提供了内部保障；商业银行的外部利益相关者，即监管者、同业和客户与商业银行之间的激励相容机制制约着商业银行发展能力、金融创新能力和风险管理能力的形成、发展。内、外部利益相关者激励相容机制的建立依赖于相关合约、规则的制定。为此，本文提出以下对策：优化薪酬体系与惩罚制度、制定科学绩效考核制度、创造良好企业文化、进行适度的金融监管、发展合理行业结构、制定规范的金融创新管理制度等。　　 本文的创新点主要表现在两个方面：(1)借助非合作博弈理论、契约理论等经济学工具和理论在微观结构上探讨商业银行竞争力的形成机理，形成商业银行竞争力研究的新视角；(2)把企业理论中的能力理论和契约理论密切联系起来，致力于构建一套完善的、系统性的商业银行竞争力培育机制。