新常态是“十八大”以来党中央在综合分析国内外经济发展形势,立足我国国情,针对我国经济发展的阶段性特征做出的重要决策,标志着我国经济迈向更高的发展阶段。农村商业银行(简称农商行)由农村信用社改革发展而来,是我国农村地区金融服务和信贷资金的主要提供者,在支小支微、活跃市场经济、支持地方经济发展等方面发挥了重要作用。受农商行自身条件的限制,高端客户领域缺乏竞争力,而且无法满足大企业、大客户的管理要求,小微企业成为农商行的主要客户群和业务增长点。加上受利率市场化推进导致的银行业竞争不断增强等因素的影响,农商行在响应国家政策的同时迫于外部竞争压力和内部利润增长驱动,纷纷加大对小微企业的信贷支持,推出针对小微企业信贷业务的专项金融服务。小微企业规模小,自有资产不足,且产品科技含量低,导致其市场竞争力弱,风险承受能力差;此外,财务体制不健全,银企间信息不对称严重,小微企业的诸多特点使得“高风险”成为其贷款融资的掣肘。新常态下小微企业转型升级受阻,受金融危机、欧债危机以及国内经济下行等国内外因素的影响,小微企业原材料价格上涨、劳动力成本上升、订单量急剧减少,资金链紧张,经营状况日益恶化,不良贷款率提高。农商行在向小微企业发放贷款获取较大息差的同时也承担了更大的违约风险。对于农商行而言,贷款是其提供金融服务的主要渠道,贷款风险的高低不仅关系到农商行的生存和发展,而且会影响到当地经济发展水平的提高以及经济结构的调整。因此,研究农商行对小微企业贷款风险的管理就显得尤为必要。本文首先介绍新常态的内涵与特征,分析小微企业贷款及其风险的特点,以及新常态下我国小微企业贷款及其风险管理的现状。然后,进行案例分析,综合调研情况,介绍A市农商行小微企业贷款业务及其风险管理的具体情况,在此基础上,深入分析新常态下小微企业贷款风险的原因,并从小微企业主,小微企业,财务状况以及宏观经济情况方面选取指标,建立Probit模型和Logistic模型,通过对比选择Logistic模型来度量小微企业贷款风险。实证结果表明企业的规模越大,速动比率、总资产报酬率、总资产周转率越高,企业盈利水平越高,经济实力越强,违约可能性越小;小微企业主信用状况越好,小微企业履约意愿越强,违约的可能性越小;宏观经济越景气,小微企业贷款违约可能性越小。接着通过洛仑兹曲线检验,发现曲线下的面积较大,约为0.8805,通过分类预测,发现整体预测准确率为94.78%,可见该模型具有较好的区分度,且预测准确性较高。最后,根据新常态下小微企业贷款风险存在的原因以及实证分析结果,从银行、小微企业和政府三方面提出新常态下农商行小微企业贷款风险管理的对策,使农商行在支持小微企业发展的同时能够合理控制小微企业贷款风险。