现代商业银行信贷风险的产生,一个重要的原因就是信息不对称。在信贷市场中,商业银行信贷资金运动过程主要涉及商业银行与企业两个主体。在交易过程中,企业是资金的使用者,对借入资金的实际投资项目的收益和风险有较充分的信息从而处于信息优势地位。企业为了获取投资所需的资本,在资本运作过程中容易造成行为的异化。企业行为的异化,使商业银行不能及时、准确、全面的掌握信息,无法对借款人的信用质量和资金偿还概率做出可靠的判断,因而存在决策失误导致信贷损失的可能,并为金融危机的发生埋下隐患。可见,如何从理论和实践上探索解决信贷风险,建立合理信贷决策机制的途径,是我国金融学界一项紧迫而重要的任务。本文正是以此为出发点,应用信息经济学和博弈论的有关理论对信贷风险的防范和规避进行了研究。 文章共分五个部分。第一部分绪论,阐述了本文选题背景及意义,信息经济学理论的历史沿革以及国内外对信息不对称问题的研究现状;第二部分对商业银行信贷风险的产生、分类以及国内、国外的界定方法作了比较研究,对博弈论和信息经济学中的有关理论做了简要评述,并重点通过对两个博弈模型的构建和分析,从全新的角度研究了由于信息不对称所引起的逆向选择和道德风险问题以及由此所引致的信贷市场的低效率问题;论文第三部分将商业银行信贷划分为商业银行普通信贷和商业银行风险信贷,并根据其不同的特点,建立了不同的信息甄别模型,即:为解决由信息不对称引发的逆向选择问题,分别提出银行普通信贷的多阶段关联合同和银行风险信贷的控制权转移合同;论文第四部分深入探讨了道德风险防范问题,建立了防范道德风险的监督模型,就完全信息和不完全信息两种情况分析了商业银行和借款人之间的博弈状况,分别给出了它们的均衡解,从理论上提出了银行对贷款企业进行监督检查的最优策略,并根据我国的国情设计了实例进行验证;论文的最后一部分主要论述了如何运用信息不对称理论来有效地防范信贷风险,高质量地管理信贷资产。 本文的创新之处在于,将信息经济学的有关理论应用于信贷风险问题的研究。文章通过博弈模型的建立和分析,对信贷风险的防范和规避从理论上作了有效的探索,并从商业银行的角度出发,分析了商业银行与借款者两方面在信贷问题上的最优策略。其结果对于我国商业银行防范金融信贷风险,提高信贷资金质量,具有指导价值。