外资并购国家安全审查的相关法律问题研究

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改革开放是我国的一项基本国策。改革开放以来,利用外资对我国国民经济和社会发展所带来的巨大推动力已日益彰显。一方面,国内企业在引进外资的同时吸收了境外企业先进的科学技术和管理经验,而另一方面,我国巨大的市场潜力已逐步转化为现实的购买力,为世界各国各地区企业提供了一个宠大的市场和无限商机,吸引着越来越多的外国投资者到中国这片热土来寻求发展。外资并购行为已经成为我国经济发展的一个热点。近年来,外资并购我国境内企业的案例风起云涌,外资并购案例引起了相关人士与舆论大众的广泛关注。  我国立法机构为规范外资并购行为也颁布了一系列的法律,2006年9月8日六部委联合颁布了专门规范外资并购行为的专门法律-《关于外国投资者并购境内企业的规定》,该法律是我国目前外资并购法律中最重要的法律之一。本文的笔者通过对外资并购的基本理论结合《关于外国投资者并购境内企业的规定》中对“外资并购”的法律规定的介绍使读者能够从法律层面对外资并购有最基本的了解。同时,笔者通过对受到舆论大众广泛关注的凯雷并购徐工案的介绍,引出笔者对外资并购中存在的国家安全审查问题的讨论。  本文共分五章。本文第一章对外资并购做了基本的介绍。本文中所指的“外资”系指“外国投资者”,而《关于外国投资者并购境内企业的规定》中对“外国投资者’的界定存在一定的不足。《规定》中根据外国投资者并购的交易标的的不同,将外资并购境内企业的类型划分为股权并购方式和资产并购方式。另外,本文对我国对外资并购采取的基本原则作以介绍。  本文第二章以凯雷并购徐工的案例为代表,从并购动因、到具体的并购内容对凯雷并购徐工案做了简单的介绍。然后,将由该案例引发的笔者拟探讨的外资并购中存在的外资并购国家安全审查等相关的法律问题进行了阐述。舆论大众就凯雷并购徐工所提出的产业安全问题与“国家经济安全”为何种关系?前两者与经常提到的“国家安全”又系何种关系?我们究竟应主张国家安全还是国家经济安全,亦或产业安全?我国的外资并购法律中对外资并购中涉及产业安全和或国家经济安全、国家安全问题是如何规制的?  本文第三章对我国外资并购法律对相关问题的规制现状进行了详细的分析。本文笔者认为:产业安全系国家经济安全的属概念,而国家经济安全又是国家安全的一个组成部分。从保护国家利益的角度出发,在外资并购中主张对威胁或可能威胁国家安全的外资并购行为进行审查应是对国家利益保护最全面和完整的。而我国的外资并购法律并没有约定对外资并购所涉及的国家安全问题进行审查。外资并购法律规定了外资并购应符合国家产业政策的规定,投资产业政策的规定是外商投资法律中应适用的一项重要法律制度,该等规定会对国家产业安全是会起到一定的保护作用,但随着中国加入WIO,我国对产业投资的限制会越来越少,产业政策的规定并不能完全对国家安全起到保护作用。《规定》也对反垄断审查进行了较为明确的规定,对可能造成过度集中、妨害正当竞争的并购行为举行听证会决定是否批准。但反垄断审查与国家安全审查是从不同的角度来规范外资并购行为,并且,没有形成垄断的外资并购行为也有可能威胁国家安全,所以,对外资并购行为的反垄断审查也不足以保护国家安全。我国《规定》第十二条对我国的外资并购中涉及的国家经济安全问题做了一个原则性的规定。而至于什么是国家经济安全、对影响国家经济安全的外资并购的具体审查机关、审查标准是什么,审查程序是怎样的都没有进行具体而明确的规定。外资并购法对国家经济安全审查制度规定上的缺失无疑加大了外国投资者在中国境内进行投资的法律环境上的不确定性,加大了外国投资者到中国进行投资的疑虑。  第四章笔者对美国、加拿大、台湾对外资并购“国家安全”审查制度作了介绍,尤其对美国的外资并购国家安全审查制度从外资并购的审查对象、审查标准、审查机关到审查程序都作了较为详尽的介绍。  第五章是笔者在对美国、加拿大、台湾的外资并购审查制度进行介绍及比较的基础上,思考其值得借鉴之处,以完善本国相关之处之不足。首先是确认我国外资并购法律需要建立和完善国家安全审查制度的必要性。我国政府对外资并购行为进行审查是完全有必要的,而且我国可以借鉴美国、加拿大等国家对外资并购审查制度的规定来进一步完善外资并购审查制度。其次是对我国外资并购国家安全审查具体制度内容的借鉴,这其中包括对审查内容的借鉴,对审查标准的借鉴,对审查机关的借鉴,对审查程序的借鉴,以及对审查程序的借鉴。就外资并购审查内容而言,笔者认为:从全面保护国家利益的角度出发,外资并购审查不应仅仅局限于对产业安全或国家经济安全进行审查。我国的外资并购审查制度应主张对所有威胁或可能威胁“国家安全”的外资并购行为进行审查。而外资并购国家安全审查的标准可以参考美国的审查标准,首先界定”外国投资者控制被并购企业”中“控制”的标准是什么,其次,可以将审查外国投资者并购境内企业是否有威胁国家安全问题的考察因素进行列举,以使得我国的外资并购国家安全审查制度趋于透明化。因为外资并购国家安全审查涉及范围广,问题复杂,所以外资并购国家安全审查机关应是由国家多个相关部委及相关的行业协会组成的外资并购国家安全审查委员会,其隶属于国务院。而外资并购国家安全审查的具体程序可以包括申报/通报、初审、调查以及决定。  外资并购的法律规制是一个纷繁复杂的系统工程,外资并购国家安全审查制度的设立和完善应是外资并购法律体系中的不可缺少的一个重要环节。本文对我国外资并购国家安全审查制度现状的描述及对该制度进一步完善所做的建议也只是抛砖引玉,希望有更多的研究人员就这一课题做更细致的研究。
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