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本文在已有的国内外研究基础上，以抛补利率平价说和金融衍生品定价有关理论为理论基础展开研究。首先运用2010年4月1日至4月30日的数据检验抛补利率平价模型对我国远期汇率的预测效果，实证表明该模型预测的远期汇率与实际远期汇率偏差较大；然后从衍生品定价的角度出发推导出不完美市场下人民币远期汇率定价模型，并利用2008年11月4日至2010年4月30日的人民币/美元一个月、三个月、六个月、九个月及一年的远期汇率进行实证检验，检验结果表明新模型预测的人民币远期汇率与实际远期汇率偏差比较小，特别是一个月远期的偏差非常小，期限越短偏差越小，模型预测效果越好。本文推出的远期汇率定价模型在目前我国金融市场还未完全市场化的条件下可作为各家商业银行远期汇率定价的重要参考，具有很强的理论和现实意义。然而不完美市场下推导出的新的远期汇率定价模型随着远期期限的延长偏差也增大，不完美市场下的远期汇率定价模型的推出只是特定环境下的权宜之计，为了治标治本地解决远期汇率定价的问题，最后本文对提升人民币远期汇率定价能力提出了几点建议。