本文在对家庭生命周期阶段划分的基础上，根据家庭生育决策、教育决策、收入转移决策的差异对家庭做了分类，模拟研究了生命周期内各类家庭的消费储蓄行为，比较了家庭生育决策、教育决策和收入转移决策约束变化对家庭消费储蓄行为的影响，并研究了生命周期不同时点利率永久性变动冲击对受冲击首期消费的影响。微观模拟的结果表明，信贷约束对家庭消费路径有着重要的影响，约束了家庭在新生阶段和中间阶段的消费水平；教育费用的提高和教育投资实现的不确定性风险提高了家庭的教育储蓄水平；生育数的降低、教育投资机会的匮乏和代际关系的松散化趋势提高了家庭的养老储蓄水平；生命周期前期的家庭受利率提高的冲击消费下降，紧缩效果受到信贷约束的制约，生命周期后期的家庭受利率提高的冲击消费提高。提高利率政策的传导效应、降低储蓄率，可以通过提高受教育机会和提高消费信贷来实现。