伴随着我国经济快速发展，我国与国际间的合作关系逐渐从“引进来”向“走出去”转变，越来越多的企业抓住了这一难得的历史机遇，积极参与到国际产业链中，对外付汇、收汇的需求越发频繁，由此带来了大量的人民币与外汇间互相兑换的需求，也就是我们常说的结售汇业务需求。根据我国外汇管理规定，企业应当在具备外汇兑换业务资质的银行办理人民币结售汇业务，不得私下交易，同时要求银行承担审核人民币结售汇业务背景真实性的义务，因此各大商业银行掌握了大量的企业结售汇交易数据。
　　在我国不断加速对外开放的进程中，我国对于人民币汇率的管理制度和手段越来越成熟，逐步从央行统一管理向“以市场供求为基础、参考一篮子货币进行调节、有管理的浮动汇率制度”转变，在此过程中人民币汇率走向市场化，汇率波动幅度也越来越大。并且在传统的“在岸人民币与外汇交易市场”外，设立了“离岸人民币与外汇交易市场”，两个市场互有联系又互相隔离，离、在岸人民币汇率的走势趋近但并不一致。
　　上海作为境内的金融中心和全国首家自由贸易试验区，具备了同时在“离、在岸人民币与外汇交易市场”开展金融市场业务的优势，符合条件的境内企业及境外企业更是可以在一定条件下在两个市场中择优叙做人民币结售汇业务，企业在两个市场的人民币结售汇业务交易量逐年快速增长，无疑为本课题研究提供了新的视角和有利条件。
　　本文将以中国银行上海市分行为企业客户办理的人民币结售汇业务数据为基础，分析离在岸人民币汇差对于企业选择在“在岸人民币与外汇交易市场”还是在“离岸人民币与外汇交易市场”办理人民币结售汇业务的影响，发现其中的数据规律和逻辑，由此获得数据模型，并将该模型运用到实际工作中。在全国逐步推广自贸区政策的大背景下，笔者希望本论文能够对实体经济发展提供一定帮助，对银行业务的发展策略做出合理建议，最终引导企业更好地运用上海自贸区的金融政策获得更好更快的发展。
　　主要研究范围和结果如下:
　　一、研究离在岸人民币汇差和人民币汇兑业务相关的学术成果:不少学者对于在岸人民币和离岸人民币汇率间的关系，已有较为深入的分析研究，但暂时没有学者针对离、在岸人民币汇差与企业结售汇业务的关联性开展研究。目前已有的研究对象主要围绕在岸人民币市场(包含即期市场和远期市场)、离岸人民币市场(包含即期市场和远期市场)以及NDF市场之间寻找比较对象进行研究，但近年来伴随着离岸人民币市场的发展，NDF市场交易量快速萎缩，因此关于NDF的研究越来越少，学者的研究逐步转向了在岸人民币市场和离岸人民币市场。研究的视角落足于市场间关联角度，在不同的重要时点下，采用不同的时点数据、不同的研究方法，得出的结论可能是不同的，说明离在岸人民币市场及NDF市场之间在不同的政策背景之下存在主导权的变换关系。研究主要是在理论角度进行分析，业界学者的研究主要集中在理论方面，尚未有研究报告结合企业的人民币结售汇业务数据进行综合分析，这也是笔者撰写本文的初衷，希望能够将理论与工作结合在一起得出有益的理论指导。
　　二、本文通过定性研究和定量研究相结合的方法，对离在岸人民币汇差与企业结售汇的关联性问题进行了研究。首先通过定性研究的方法对全国地区企业的结售汇情况进行分析，分析得出我国企业在大部分情况下选择即期结售汇业务来满足进出口业务中的外汇资金管理需求，对于采用远期结售汇业务来进行风险对冲的情况仍然较少。同时得知我国进出口企业办理即期结售汇业务，不会过多的受到汇率变化的影响，更多地是出于实需的需要，且对于外汇资金保值意愿和风险对冲意愿仍然较低、敏感性仍然不足，对于远期结售汇等产品的运用程度仍然较低。接下来，通过定性和定量研究的方法对上海地区企业的结售汇情况进行分析。在实证研究之前，首先对各个变量进行了描述性统计分析和相关性分析。在此基础上，构建了多元回归模型，对离在岸人民币汇差、进出口金额数据等与企业结售汇的关联性进行实证研究，并用实证所得结果分析离在岸人民币汇差、进出口金额数据等与企业结售汇之间的因果关系。
　　三、通过回归分析得出结论:即期结售汇业务数据结论与假设的情况基本一致，离在岸人民币即期汇差会对离岸即期结售汇业务占比产生显著影响，远期汇差对离岸远期结汇有显著影响，但是对离岸远期购汇没有显著影响。说明，伴随着上海自贸区的快速发展，企业在办理即期结售汇时已经有较强的意识开展无风险的套利策略，但是上海地区企业与全国其他地区企业情况相同，在一定程度上仍然缺乏对于未来外汇现金流的合理安排，企业的保值意愿与风险对冲意愿仍然有待加强。