【摘 要】
：
本文主要研究了中国创业板市场与沪市日收益率间的相依关系.我们选取创业板价格指数和上证综合指数的日收盘价数据,将时变t-copula模型,ARMA-GARCH模型和有偏误差分布结合起
论文部分内容阅读
本文主要研究了中国创业板市场与沪市日收益率间的相依关系.我们选取创业板价格指数和上证综合指数的日收盘价数据,将时变t-copula模型,ARMA-GARCH模型和有偏误差分布结合起来构成了一个复合模型,并利用马尔科夫链蒙特卡洛方法对所有的参数给出了贝叶斯估计.估计所得的两市场间Kendall秩相关系数的图形显示了创业板和主板市场之间确实存在着一种时变的正相依关系.进一步,我们对两市场在不同行业板块中日收益率的相依关系进行了类似地建模.结果显示两市场在工业板块中的相依结构与市场整体十分相近,而在信息技术板块中则存在着更强更稳定的正相依关系.同时,我们发现了市场整体和工业板块内Kendall秩相关系数的上下波动存在一定模式,并尝试对其进行解释.
其他文献
高校学生档案管理实现现代化,能够提高档案管理的效率,从而更好地为学生服务。文章主要对高校学生档案管理现代化的概述、出现的问题以及实现路径进行研究。
根据欧洲统计局公布的最新数据，2012年欧盟28国能源消费总量中可再生能源占14．1％。比重最高的三个国家为瑞典（51％）、拉脱维亚（35．8％）和芬兰（34．3％）。最低的三个国家为马耳他（1．4％）、卢森堡（3．1％）和
系统风险已经成为证券虚假陈述赔偿诉讼中常见和重要的考量因素。适用证券市场系统风险作为责任扣减因素,涉及接受条件、参照基准、参照期间、数值确定、数值适用五个方面。
《模拟电路》是一门理实一体化的专业基础课,长期以来《模拟电路》课程的教学普遍采用知识传授型的教学模式,教学效果不是非常理想。为了适应高职教育的发展,针对《模拟电路
为全面落实能源＂双控＂目标责任制,推进节能降耗工作的深入开展,有效降低大型公共机构用能,营造全社会共同参与节能减排的良好氛围,依据《中华人民共和国节约能源法》、《国务院
图书馆的数字化建设不仅是图书馆的核心业务职能,同时也是为信息用户提供信息服务的基础和保证。文章以中国石油大学(华东)图书馆数字化建设为例,提出了数字化图书馆建设仍存
摘要：以现代工程训练为中心，建设大学生创新平台，提升大学生创新参与比例和竞赛水平。以培养学生的创新精神和工程实践能力为重点，进一步明确大学生创新平台建设与发展的重要性，培养学生的团结协作、吃苦耐劳、善于钻研的创新精神，使学生在课程设计、创新制作及参加大学生各类创新大赛中得到锻炼，使创新人才脱颖而出。 关键词：持续发展；开放教学；科技创新 一、现状背景分析 随着科学技术的发展，国家的建设对
A coupled electrical-thermal-mechanical 分析被进行 forelectrical/laser 加热挡住帮助。二个新奇局部性加热的方法，电的加热并且加热激光，最近为小部分的挡住求婚了，与 FE
水利水电项目一直以来都是国家的重点项目,关乎着国家人民的财产安全,对其进行严格且适宜地管理十分有必要,然而,随着科技地发展,水利水电工程的项目管理并没有发展到较高水
近几年,国家加大高效电机的推广力度,参照IEC标准制定电机能效等级标准,也陆续出台了许多政策,支持高效电机的应用及推广,但国内存量电机中高效电机占比仅为8%左右,高效电机