金融科技是金融业转型升级中重要的创新驱动力之一，并且与家庭金融活动联系越来越紧密，研究金融科技对家庭金融行为产生怎样的影响有一定的必要性。本文主要使用北大数字普惠金融指数数据、中国家庭金融调查（CHFS）数据、中国消费金融现状及投资者教育调查数据和网络借贷平台数据开展研究。重点关注金融科技对家庭资产端和负债端的影响。
　　实证研究表明金融科技对家庭的金融市场参与、借贷行为和家庭杠杆率均产生了不同程度的影响。
　　第一，金融科技对家庭参与金融市场有正向作用。表现为金融科技发展越好的地区，家庭参与股票、金融理财市场的可能性越大，持有的金融资产种类越多。通过区域内金融科技发展水平与地理距离数据构造金融科技的工具变量，对以上结果进行检验，发现结论基本成立。金融科技对金融素养水平较高的家庭参与金融市场有正向作用。有互联网使用的家庭，金融科技发展可以有效促进家庭参与金融市场，而对于没有互联网使用的家庭促进作用不显著。说明跨越“数字鸿沟”对于家庭优化资产配置有积极意义。
　　第二，互联网传递理财信息的效果与传统媒体有差异。通过职业特征不同的人在时间安排灵活度上的差异，构造时间约束变量，交互项分析发现，时间约束降低了互联网渠道理财信息对于家庭参与股票市场的可能，而对纸媒体渠道则没有显著影响。另外还发现，金融素养和学历对股票和保险参与有正向显著作用。
　　第三，金融科技发展有助于降低P2P平台上借款人出现违约的可能性，这对于借款人的信用累积有一定帮助。金融科技发展水平高的地区，借款人在借款描述中会增加描述内容的长度，并且在描述中提及数字的概率更高。低收入者的借款成功率低于较高收入者，而低收入者的违约率显著低于较高收入者，说明P2P平台对低收入人群的信贷供给存在不合理之处，金融普惠性不足。金融科技发展并没有显著改善低收入借款人在平台上的不利处境。
　　第四，将家庭的杠杆率分解为三个财务指标：债务收入比、流动性约束和资产结构。研究发现，流动性约束增加、资产结构比值减少会加剧家庭债务收入比升高。金融科技发展对于家庭杠杆率的提升有正向作用，显著增加了家庭的债务收入比，这导致家庭的债务偿付压力增大。家庭将金融资产转化成非金融资产时，资产结构比值下降，流动性约束上升，会让家庭债务升高。金融素养对于家庭缓解流动性约束，增加金融资产配置有积极意义，而金融科技发展只在财富较高的家庭中出现了类似的效果。研究还发现，金融科技发展对城乡、一二线城市、年龄、房产等特征不同的家庭的财务指标有差异性影响。