理性经济人假设是传统消费理论的根基,然而经验上无法忽视的经济异常问题和人们的非理性行为促使着行为经济学的发展,心理账户是行为经济的基础观点之一。1980年理查德·塞勒(Richard Thaler)提出了心理账户的概念,可形象的描述为微观个体有一本类似于企业的“账本”,但这个账本通常是无形的,只是个人和家庭用来组织、评估和跟踪财务活动的认知行为,因此心理账户实际上讲的是人们会依据需求或偏见对财富进行分类,并造成经济行为的非理性。在我国,从宏观看收入与消费的关系仍然符合凯恩斯消费理论和恩格尔系数的基本规律:居民消费支出总额是随着收入的增长而增加,消费结构中食品支出占比却随之下降。从2014到2018年,31省区的截面数据的主成分分析结果相近,消费结构的改变是一个相对缓慢的过程,而聚类结果显示经济水平高的地区消费结构更相似。本文的主要贡献在于认为异质性财富或者不同来源收入对消费、消费结构的影响本质上都是心理账户的研究范畴,心理账户是这一外在行为表现特征的微观基础成因,这一思想更适合解释个体消费在微观上的存在的不确定性。本文利用2010-2018年五期中国家庭追踪调查(CFPS)的数据进行了面板模型分析,首先检验了塞勒提出的行为生命周期假说,证实现期收入的诱惑最大;其后以人均收入为门限变量对门限效应检验,按贫困线和平均线,划分的三个子样本说明不同收入家庭的心理账户确实存在差异;最后考虑了异质性财富对不同类消费的影响,再将被解释变量定义为非必需消费与必需消费的相对比值,间接衡量心理账户大小,说明工资、经营类收入的增加会倾向于生活基础支出,财产、转移收入的增加更倾向于提升和享受类支出。