财务舞弊屡禁不止一直是一个全球范围的难题,中国也不能例外。从近些年的统计资料来看,上市公司财务舞弊的案件不断地出现,而且舞弊的金额也是越来越大,令人震惊,财务舞弊的手法和形式也是层出不穷,向复杂性、隐蔽性和难以识别性上发展。一旦上市公司的财务舞弊被暴露,那么就会降低公司的信誉,会使投资者对资本市场的监管机构和审计部门的公信力失去信心,从而扰乱资本市场的正常秩序,危害我国的资本市场建设。故如何有效的治理和预防上市公司的财务舞弊,使投资者的切身利益得到保护,使资本市场的健康发展得到促进,是我国资本市场面临的一个必须解决的问题。本文以尔康制药财务舞弊的具体案例作为分析研究对象,对尔康制药的舞弊动因和防范策略进行研究。2011年,尔康制药在深交所挂牌上市之初就颇受争议,多次引起公众的质疑。尔康制药财务舞弊暴露出的手段是虚构贸易循环,即将关联交易通过第三方主体非关联化,从而达到操纵主营业绩的目的。这种虚构交易的特点在于利用海外子公司进行循环交易,属于一种新的舞弊手段,隐蔽性高,所以该案例比较有典型性、代表性。首先,本文就上市公司财务舞弊的研究意义和背景进行了阐述,认为财务舞弊是一个全球范围内有待解决的难题。基于此,对已存在的财务舞弊相关文献及研究从动因、手段和防范对策方面进行了整理归纳,并根据已有文献总结了财务舞弊的理论概念及特征。其次,介绍了尔康制药所在行业及公司的概况,分析了尔康制药财务财舞弊的具体手段、财务迹象以及财务舞弊造成的后果。并对尔康制药舞弊动因进行分析,从而寻找出尔康制药进行财务舞弊的深层原因。最后,基于对其动因分析找出的深层原因,提出尔康制药财务舞弊的防范策略,即设想构建了从公司内部治理到指标预警再到外部监督的舞弊防范的完整框架。