经济全球化促使发展中国家对外贸易部门迅速扩张,相较于贸易总量上的迅猛发展,发展中国家的贸易质量没有多大改善。在国际贸易中,发展中国家仍然以出口中初级产品与劳动密集型产品为主,贸易质量特别是出口贸易质量得不到及时改善,使得发展中国家长期处于国际产业链和国际贸易中的不利位置。一方面使得发展中国家在国际贸易市场上经常遭到发达国家的反倾销、反垄断措施的制裁,产品的需求波动极大,不利于相关行业的稳定发展。另一方面也会造成本国贸易经常账户收支失衡,影响经济的稳定发展。因此,如何提升和改善贸易质量特别是出口贸易质量是发展中国家自身面临的重要时代课题。从20世纪后期开始,发展中国家金融自由化改革能否通过资本市场自由化经济政策,提升金融发展水平从而提升贸易质量、促进经济发展?已得到学术界广泛关注。在已有研究的基础上,本文基于技术差距、出口转型分割等经济特征,构建了一个简单宏观的分析框架,探究了发展中国家金融自由化对出口结构优化的影响,选用包含22个发展中国家的样本数据,采用控制时间效应和国家效应的回归模型,以及分位数回归模型在动态视角下进行实证检验,并替换相关变量做稳健性检验。研究发现:(1)审慎金融自由化是发展中国家维持金融稳定和改善出口贸易质量的重要组成部分。(2)在金融体系尚不完备的条件下,金融自由化进程抑制了发展中国家贸易质量的提升;抑制作用在出口转型的不同阶段有所不同,出口转型的前一阶段的抑制程度更高。(3)在转型升级的不同阶段,金融自由化对发展中国家贸易质量改善的抑制作用都随着技术差距增大而增强。(4)金融自由化要依赖实业创新科技的发展,在技术监管水平允许的条件下,适当的增大私人信贷比重有利于提升贸易质量。籍此,本文认为不切实际地使用金融自由化政策并不能改善贸易质量、促进经济增长;审慎的金融自由化是发展中国家创造经济与金融稳定的重要组成部分,金融自由化依赖于本国实业创新科技的发展,发展中国家应该结合自身发展实际,采用适合国情金融发展政策,尤其避免金融发展脱实向虚,才是唯一有效的发展路径。