我国从2001年开始正常计提八项减值准备并允许转回已经确认的资产减值损失,到2007年新会计准则实施,资产减值相关的规定已经使用了六年。在这期间,出现了不少公司利用资产减值准备操纵利润的现象,严重的影响了会计信息的质量。鉴于此,财政部于2006年发布新的资产减值准则,明确规定计提的长期资产减值准备不得转回。那么,在这六年中我国上市公司的资产减值执行情况如何?这次修订的资产减值制度是否适合我国资本市场发展的现状?不允许长期资产减值转回规定的理由是什么,该规定对目前的盈余管理的现象是否起到良好的抑制作用?是否能总体上提高我国现有的会计信息质量?对上述问题的研究,本文首先从相关理论着手,介绍资产减值制度修订的背景、理论依据以及新会计准则的相关内容,深入分析资产减值会计制度和盈余管理的关系、剖析资产减值转回与否的原因,提出资产减值转回的影响因素。在实证研究部分,对我国上市公司资产减值转回情况进行统计;对执行与未执行减值转回的两类公司进行对比检验;计算比较不允许转回下各年损益的反转数据;建立回归模型,对影响公司执行减值转回的因素进行分析。然后根据前文的理论分析结合我国国情以及实证结果,对资产减值制度特别是不允许长期资产减值转回的条款进行评析。另外,由于2006年是允许长期资产减值转回的最后一年,本文将对我国上市公司2006年的资产减值转回情况作特别分析。最后本文认为,在我国资本市场发展时间较短、市场主体还很不成熟的情况下,实施以稳健主义为基础的资产减值会计模式更为适当。结论支持了我国《资产减值》准则修订“长期资产减值损失不得转回”的规定。