随着经济和金融的发展,中国的货币供给越来越具有内生性,中国居民在消费、投资决策和支付习惯等方面也发生了巨大的改变。在货币内生性框架内,居民这三个方面的改变都会直接或者间接的对中国货币供应量产生影响。从现有文献研究来看,对于居民行为变化和货币供给变化的研究主要停留在货币外生理论基础上,大部分文献认为货币供给外生于经济体,是货币供给量影响居民行为。少数基于货币内生理论分析的文献,也停留在理论分析层面上,并且主体内容较少,只是从居民的流动性偏好以及支付习惯变化这两方面来分析其对货币供给的影响。本文基于货币内生理论框架,分别对居民消费、投资以及支付习惯变化的现象和实际经济数据进行观察和实证分析,认为这些方面的改变通过影响居民短期消费贷款、长期消费贷款需求和现金漏损率及货币流通速度,对中国广义货币供给量产生正向影响。居民消费和投资这两方面的变化直接影响了中国货币供应量,而支付习惯变化间接的影响了货币供应量。在理论部分,先构建了三部门经济模型,说明了居民投资结构变化对于货币供应量的传导方式。然后通过对居民投资性购房的假设分析以及实际经济数据分析,认为投资性购房引起居民贷款需求的增长,从而导致货币供应量的上升。最后居民支付习惯变化使得居民货币需求发生改变,以及新的支付方式让经济生活的交易流程更为便捷,从而影响到了现金漏损率和货币流通速度。根据理论分析以及相关变量的数据建立了向量自回归模型,证实居民消费贷款对货币供应量存在正向影响,其中居民短期消费贷款是货币供应量的格兰杰因,即短期消费贷款额数据引起了货币供应量数据的变化。并通过脉冲响应分析短期内冲击对货币供应量造成的影响,通过方差分解分析了居民长期消费贷款和短期消费贷款各自对货币供应量变动的贡献度。最后是本文的结论与建议,认为监管部门应该对相关互联网金融平台实施有效监管,使得个人消费贷款在合理有效的监管下发放,资金的融通将更加有效且货币供应量更加稳定。