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[摘 要] 我国各类中小企业达4200万家，创造的产品和服务占到国内同类产品的60%，提供了75%以上的城镇就业岗位。在支持各国经济增长、解决劳动力就业等方面，中小企业也起着不可忽视的作用，是国民经济的重要支柱。但是，中小企业在发展过程中却是困难重重，尤其面临着融资难的问题，成为困扰中小业发展的瓶颈。本文通过分析当前中小企业现状，找出原因，并提出了解决中小企业融资难的对策。
[关键词] 中小企业 融资 对策
中小企业在我国经济中占有举足轻重的地位，占GDP的60%以上。但是在发展过程中，绝大多数中小企业却面临着严峻的融资难问题。严重的阻碍了中小企业的发展壮大。影响了经济体制改革的顺利实施。因此，如何改变中小企业融资难的现状，完善金融融资渠道是目前经济体制改革需要重点关注的问题。
一、我国中小企业的界定
我国对中小企业的界定主的依据是2003年实施的《中华人民共和国中小企业促进法》:“中小企业，是指在中华人民共和国境内依法设立的有利于满足社会需要，增加就业，符合国家产业政策，生产经营规模属于中小型的各种所有制和各种形式的企业”。该法从职工人数、销售额和资金等方面对中小企业进行了界定。
二、我国中小企业融资现状。
1、银行信贷供给呈现层次性
随着国民经济的发展，中小企业逐渐分化为三类：第一类是做大的中小企业，这类中小企业成为银行争贷的对象；第二类是具备一定资产和信誉中小企业，这类企业经过多年的发展羽翼渐丰，这类企业虽不是银行争抢的对象，但是获得贷款也不难；真正融资难的是第三类中小企业，而且这类企业中小企业数量最多，它们普遍信用水平低或者尚未建立其信用，存在可抵押的资产少，财务制度不健全，资金需求数量少但频率却很高。
2.、抵押担保成为中小企业融资的重要手段
建立中小企业融资担保体系为其融资提供信用担保，我国目前促进中小企业发展的做法，也是目前解决我国中小企业融资难的有效途径。我国中小企业融资担保机构经过十年的探索和发展，逐步形成了以政策性担保为龙头、以商业性担保为主体、多种担保形式共存的担保体系。
3、中小企业缺少信用文化和信用环境
中小企业由于自身的资金等方面的局限，融资时刻离不开信用二字。没有良好信用的企业，很难筹措到自己急需的贷款。因此，良好的信用文化和健康的信用环境对中小企业的发展尤为重要。
4、商业银行自身利益政策阻碍中小企业融资
绝大多数中小企业对贷款的需求特点是“情况急、数量少、风险高”等特点。即对贷款的需求急迫，贷款的频率高，并且需求量少，加上项目本身有很多不确定性，风险大。
5、政府对中小企业的融资的扶持力度不够
政府对企业的重视程度和扶持力度主要取决于企业的规模，对大企业无微不至，但是对中小企业普遍重视程度不够。在优化中小企业融资方面，没有采取有效的扶持政策和完善中小企业贷款的担保机构。
三、中小企业融资困难的原因
1、直接融资渠道不通畅
我国的资本市场对企业融资的要求很高，能否上市融资和股票发行额度就受到企业规模限制，如股份有限公司注册资本最低1000万元，上市公司股本总额不少于5000万元等。这些硬性指标是现阶段中小企业达不到的，再加上资本市场的信息不对称，所以中小企业几乎不可能到沪深两大主板市场融资。即使目前新设计的创业板市场对中小企业全面开放，由于中小板和创业板证券市场门槛高,创业投资体制不健全,只有极少数中小企业能够通过资本市场公开筹集资金，同时政府法规对企业发放债券也有严格的限制。因此，对绝大多数的中小企业而言，参与社会直接融资仍然是条难以逾越的坎，而对企业债券的发行更是望尘莫及。
2、间接融资渠道不顺畅
银行信贷是我国企业融资的主要途径，对企业的壮大和发展意义重大。但是，对于中小企业而言，却面临着窘境。一是国有银行对中小企业的贷款很谨慎。这可以从信息不对称的角度来分析。由于信息不对称，借款人拥有信息优势，银行很难得到贷款人的全部信息，或者搜集信息的成本过大。再加上由于中小企业自有资金少，经营风险较大，缺少足够的资产作抵押，同时也很难找到有实力的大企业作担保人，因此很难获得银行贷款。二是我国一直缺乏向中小企业融资倾斜的金融政策。国有商业银行作为我国银行业的主体，长期以来一直以服务大型企业，以追求规模效益为经营宗旨，双方形成了兴衰与共的牢固关系，但是对中小企业的融资问题很少照顾到。
3、中小企业缺乏贷款担保机构
截止到2007年，全国已经成立了为中小企业服务的各类担保机构600多个。我国的担保体系是以政府性担保为主体，以政府出资为主，民间资本很少参与其中。担保机制不健全，担保机构数量少，极大的影响了中小企业融资市场的发展。同时，商业银行和其他金融机构为防范金融风险，加强内部管理，大幅度减少信用贷款数量，绝大部分贷款都需要抵押或担保。中小企业因资信等级低,缺乏可供抵押的资产,融资成本高,得到银行资金支持比较困难。4、中小企业自身存在的问题
我国中小企业从无到有，从小到大，从弱到强，在发展过程中，一直伴随着人才缺乏、员工素质低、内部组织关系不科学、技术装备落后、规模经济效益差以及财务资料不健全等问题；同时中小企业规模较小、自身资本偏少、资产负债率高、抗风险能力弱、实际偿还能力差、缺乏足够的抵押担保。由于发展过程中自身存在的种种问题，中小企业很难获得充足的资金来装备自己，发展受到了严重阻碍。做强做大。
四、解决我国中小企业融资困难的对策
1、加强中小企业自身建设。
中小企业的自身能力和由于缺乏足额的资金流从而影响自身的发展规模,极大地制约了企业的快速发展。中小企业应该建立符合市场经济的发展机制，明确发展方向和奋斗目标，通过技术创新，改变技术设备落后的现状，增强企业开发新产品的能力。
2、建立促进中小企业发展的法律体系。
为了维护中小企业的合法权益，支持和保护中小企业的发展，世界各国的通行做法都是通过建立法律法规来保护中小企业。国务院去年9月出台了《关于进一步促进中小企业发展的若干意见》来保护中小企业的成长发展。但是，在法律方面只有《中小企业促进法》，还未形成完整的配套体系，这严重阻碍了中小企业的发展。因此，政府应加大力度完善关于促进中小企业发展的法律体系，从法律层面上推进中小企业的发展。
3.建立和完善中小企业信用担保体系
在改善中小企业人融资难这个问题上，担保体系的建设和完善尤为重要。因此要建立和完善中小企业融资担保体系，为中小企业融资提供保障。
4.拓宽中小企业资金来源渠道
面对中小企业融资的需求，仅仅通过市场和银行融资这两个渠道是不行的。需要拓宽中小企业的融资渠道。典当业不是为一个解决的好方法。虽然典当的收费标准比银行贷款的利息要高，但是，对于一个急需要用钱，资金一时周转不开，又很难通过银行等常规途径取得贷款的中小企业来说，通过典当行办理抵押或质押业务，不失为一个好方法。典当行办理业务的手续流程较为便捷。
五、结束语
妥善解决中小企业的融资难问题，对于我国经济体制改革，经济建设具有重要意义。必须从根本上加强中小企业自身能力的建设，增强其融资能力。同时，也需要政府在政策上加以重视，制定法律、法规，促进中小企业市场的健康蓬勃发展。
参 考 文 献
[1]陈晓红、郭声琨主编，《中小企业融资》，经济科学出版社。
[2]胡平西主编，《中国金融前沿问题研究》，中国金融出版社。
[3]谢朝斌，《中小企业融资问题研究》，《经济管理》，2002年第3期。
[4]毛晋生，《我国中小企业融资渠道的问题研究》，《金融研究》，2002年第1期。
[5]张兴胜，《中小企业的融资困境及其纾解出路》，《中国金融》，2001年第6期。■
[关键词] 中小企业 融资 对策
中小企业在我国经济中占有举足轻重的地位，占GDP的60%以上。但是在发展过程中，绝大多数中小企业却面临着严峻的融资难问题。严重的阻碍了中小企业的发展壮大。影响了经济体制改革的顺利实施。因此，如何改变中小企业融资难的现状，完善金融融资渠道是目前经济体制改革需要重点关注的问题。
一、我国中小企业的界定
我国对中小企业的界定主的依据是2003年实施的《中华人民共和国中小企业促进法》:“中小企业，是指在中华人民共和国境内依法设立的有利于满足社会需要，增加就业，符合国家产业政策，生产经营规模属于中小型的各种所有制和各种形式的企业”。该法从职工人数、销售额和资金等方面对中小企业进行了界定。
二、我国中小企业融资现状。
1、银行信贷供给呈现层次性
随着国民经济的发展，中小企业逐渐分化为三类：第一类是做大的中小企业，这类中小企业成为银行争贷的对象；第二类是具备一定资产和信誉中小企业，这类企业经过多年的发展羽翼渐丰，这类企业虽不是银行争抢的对象，但是获得贷款也不难；真正融资难的是第三类中小企业，而且这类企业中小企业数量最多，它们普遍信用水平低或者尚未建立其信用，存在可抵押的资产少，财务制度不健全，资金需求数量少但频率却很高。
2.、抵押担保成为中小企业融资的重要手段
建立中小企业融资担保体系为其融资提供信用担保，我国目前促进中小企业发展的做法，也是目前解决我国中小企业融资难的有效途径。我国中小企业融资担保机构经过十年的探索和发展，逐步形成了以政策性担保为龙头、以商业性担保为主体、多种担保形式共存的担保体系。
3、中小企业缺少信用文化和信用环境
中小企业由于自身的资金等方面的局限，融资时刻离不开信用二字。没有良好信用的企业，很难筹措到自己急需的贷款。因此，良好的信用文化和健康的信用环境对中小企业的发展尤为重要。
4、商业银行自身利益政策阻碍中小企业融资
绝大多数中小企业对贷款的需求特点是“情况急、数量少、风险高”等特点。即对贷款的需求急迫，贷款的频率高，并且需求量少，加上项目本身有很多不确定性，风险大。
5、政府对中小企业的融资的扶持力度不够
政府对企业的重视程度和扶持力度主要取决于企业的规模，对大企业无微不至，但是对中小企业普遍重视程度不够。在优化中小企业融资方面，没有采取有效的扶持政策和完善中小企业贷款的担保机构。
三、中小企业融资困难的原因
1、直接融资渠道不通畅
我国的资本市场对企业融资的要求很高，能否上市融资和股票发行额度就受到企业规模限制，如股份有限公司注册资本最低1000万元，上市公司股本总额不少于5000万元等。这些硬性指标是现阶段中小企业达不到的，再加上资本市场的信息不对称，所以中小企业几乎不可能到沪深两大主板市场融资。即使目前新设计的创业板市场对中小企业全面开放，由于中小板和创业板证券市场门槛高,创业投资体制不健全,只有极少数中小企业能够通过资本市场公开筹集资金，同时政府法规对企业发放债券也有严格的限制。因此，对绝大多数的中小企业而言，参与社会直接融资仍然是条难以逾越的坎，而对企业债券的发行更是望尘莫及。
2、间接融资渠道不顺畅
银行信贷是我国企业融资的主要途径，对企业的壮大和发展意义重大。但是，对于中小企业而言，却面临着窘境。一是国有银行对中小企业的贷款很谨慎。这可以从信息不对称的角度来分析。由于信息不对称，借款人拥有信息优势，银行很难得到贷款人的全部信息，或者搜集信息的成本过大。再加上由于中小企业自有资金少，经营风险较大，缺少足够的资产作抵押，同时也很难找到有实力的大企业作担保人，因此很难获得银行贷款。二是我国一直缺乏向中小企业融资倾斜的金融政策。国有商业银行作为我国银行业的主体，长期以来一直以服务大型企业，以追求规模效益为经营宗旨，双方形成了兴衰与共的牢固关系，但是对中小企业的融资问题很少照顾到。
3、中小企业缺乏贷款担保机构
截止到2007年，全国已经成立了为中小企业服务的各类担保机构600多个。我国的担保体系是以政府性担保为主体，以政府出资为主，民间资本很少参与其中。担保机制不健全，担保机构数量少，极大的影响了中小企业融资市场的发展。同时，商业银行和其他金融机构为防范金融风险，加强内部管理，大幅度减少信用贷款数量，绝大部分贷款都需要抵押或担保。中小企业因资信等级低,缺乏可供抵押的资产,融资成本高,得到银行资金支持比较困难。4、中小企业自身存在的问题
我国中小企业从无到有，从小到大，从弱到强，在发展过程中，一直伴随着人才缺乏、员工素质低、内部组织关系不科学、技术装备落后、规模经济效益差以及财务资料不健全等问题；同时中小企业规模较小、自身资本偏少、资产负债率高、抗风险能力弱、实际偿还能力差、缺乏足够的抵押担保。由于发展过程中自身存在的种种问题，中小企业很难获得充足的资金来装备自己，发展受到了严重阻碍。做强做大。
四、解决我国中小企业融资困难的对策
1、加强中小企业自身建设。
中小企业的自身能力和由于缺乏足额的资金流从而影响自身的发展规模,极大地制约了企业的快速发展。中小企业应该建立符合市场经济的发展机制，明确发展方向和奋斗目标，通过技术创新，改变技术设备落后的现状，增强企业开发新产品的能力。
2、建立促进中小企业发展的法律体系。
为了维护中小企业的合法权益，支持和保护中小企业的发展，世界各国的通行做法都是通过建立法律法规来保护中小企业。国务院去年9月出台了《关于进一步促进中小企业发展的若干意见》来保护中小企业的成长发展。但是，在法律方面只有《中小企业促进法》，还未形成完整的配套体系，这严重阻碍了中小企业的发展。因此，政府应加大力度完善关于促进中小企业发展的法律体系，从法律层面上推进中小企业的发展。
3.建立和完善中小企业信用担保体系
在改善中小企业人融资难这个问题上，担保体系的建设和完善尤为重要。因此要建立和完善中小企业融资担保体系，为中小企业融资提供保障。
4.拓宽中小企业资金来源渠道
面对中小企业融资的需求，仅仅通过市场和银行融资这两个渠道是不行的。需要拓宽中小企业的融资渠道。典当业不是为一个解决的好方法。虽然典当的收费标准比银行贷款的利息要高，但是，对于一个急需要用钱，资金一时周转不开，又很难通过银行等常规途径取得贷款的中小企业来说，通过典当行办理抵押或质押业务，不失为一个好方法。典当行办理业务的手续流程较为便捷。
五、结束语
妥善解决中小企业的融资难问题，对于我国经济体制改革，经济建设具有重要意义。必须从根本上加强中小企业自身能力的建设，增强其融资能力。同时，也需要政府在政策上加以重视，制定法律、法规，促进中小企业市场的健康蓬勃发展。
参 考 文 献
[1]陈晓红、郭声琨主编，《中小企业融资》，经济科学出版社。
[2]胡平西主编，《中国金融前沿问题研究》，中国金融出版社。
[3]谢朝斌，《中小企业融资问题研究》，《经济管理》，2002年第3期。
[4]毛晋生，《我国中小企业融资渠道的问题研究》，《金融研究》，2002年第1期。
[5]张兴胜，《中小企业的融资困境及其纾解出路》，《中国金融》，2001年第6期。■