论文部分内容阅读
本文在经典的Matkowitz投资组合策略选择的框架下,用CVaR代替了方差作为风险测度,在Black-Scholes模型下,用几何布朗运动来刻画股票价格过程,得出均值-CVaR模型下的动态最优策略和有效前沿边界.
CVaR限制下的动态最优投资组合策略
【摘 要】
：
本文在经典的Matkowitz投资组合策略选择的框架下,用CVaR代替了方差作为风险测度,在Black-Scholes模型下,用几何布朗运动来刻画股票价格过程,得出均值-CVaR模型下的动态最优
【机 构】
：
南京财经大学
【出 处】
：
金融经济
【发表日期】
：
2010年5期
其他文献
【正】 银行要有计划地加强对信贷资金的宏观控制,就必须对制约信贷资金运动的各种相关因素进行分析研究,找出各因素的偶合运行功能,探索其与信贷规模的函数变动规律,采取科
<正>国学热一天比一天热,国学班一天比一天火。全国各地,好像哪个城市都有国学班。办国学班是老师的荣耀,参加国学班是家长的谈资。国学读物也是铺天盖地,五花八门。有个成语
土壤分析、盆钵及田间试验表明,扬中县水稻矮缩是由于土壤缺锌而引起的生理病害,施锌肥可以矫正缺锌病症,其增产幅度为8.5～12.4%。引起水稻缺锌的原因与土壤母质有关,该县土壤
如果说美国的次贷危机可能拖慢全球经济发展的步伐,那另一种危机已经切切实实地在全世界范围内引发了大规模的灾难性动荡。这里所说的就是全球根食短缺和食品价格飚升引致的
一、党的思想路线的确立、恢复和发展 实事求是是毛泽东思想、邓小平理论的精髓,是我们党的思想路线。毛泽东在1930年撰写的《反对本本主义》一文中首次明确提出思想路线这一
学校是教学育人的地方,我们不但要向学生传授专业知识,素质教育也是教学的重要内容。素质教育的实施主要贯穿于所有教学的过程中,《计算技术》课的素质教育作用,主要体现在思
要实现我国经济可持续发展的目标,就必须注意生态、环境的保护,处理好人与自然的关系。 第一,自然的含义。自然,可以从广义和狭义两个角度来理解,广义地讲,就是整个宇宙,也包
员工流失是制约现代企业发展的关键,研究影响员工稳定性的因素,对于企业的发展有极为重要的意义。本文通过实地调查、访谈和调查问卷的形式对企业员工流失的现状及原因进行了
【正】 企业经营活力是企业的生命力.它是客观存在的动力、压力、权力三位一体的一种机制.要增强企业经营活力,非此三者有机结合,互相制约、相辅相成不可.为促使企业增强自我