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主动调整 波段操作
《红学堂》:现在5000点了,而且是在6月4日玩命狂震之后上去的,您说说后市走向吧。
十方:对于目前的市场判断,可以说是关前蓄势阶段。市场为何不快速突破5000点?这不仅是整数关口的技术压力,更多的是资金担心快速突破5000点会遭受到的政策压力。同时也表现出目前市场资金对政策的谨慎态度。所以在临近关口采取主动性调整策略,用时间换空间。
虽然目前上证指数的运行模式与2009年8月初时“3478”的情况非常相似,但由于银行股在这两个阶段所处的位置并不一致,因此不能简单比较,还要通过“结构法”仔细判断。因此在6月4日这个重要时间窗上,提示大家两手准备。这点我在6月3日的博文《临近变盘点两手准备》已经提前告诉大家。包括市场上经常有的一些莫名传言,可能会在特殊时点引发灾难的记忆及预期。但今昔不比当年,市场震荡的内因和外因完全不一样,因此对于市场的判断还是波动为主,这也是我在二季度一开始对于市场的判断。
《红学堂》:那么投资者应该如何两手准备?我可是听说您在6月4日当天的神操作:早上10点14分通知减仓一半,下午暴跌又将卖出的全部买回,成功将个股成本降低。这也是两手准备的内容吗?
十方:首先判断市场进入变盘点,肯定在策略上要做两手准备,进可攻、退可守。而在6月4日当天,通过“结构法”观察到银行股带动指数向上,其他个股无力跟随,这种结构上的不和谐提示短线指数做多乏力,需要退守。
而在下午市场暴跌200点左右时,同样是利用“结构法”发现,银行止跌,煤炭有色这几个品种同步开始企稳,由于是传统行业,此前表现一直较为低调,所以在上周也提示关于传统行业的补涨机会。补涨板块一发力,市场又出现了盘中的进攻机会,当然需要顺势。
有了这样的指数判断做前提,交易策略也就清晰了。我在之前讲课的时候,就曾经聊过一种中长期资金的操作策略,这也是我个人较为常用的一种交易思路。在预判市场不好或者剧烈下跌时,将手中持股卖出一半或者更多,当市场走势符合判断,持股股价大幅下跌后重新买回,当天将持仓成本小幅下降。
所以我经常和投资者说,不要以为指数判断不重要,没有指数的判断前提,你的短线和中长线交易都缺少节奏。
这种高卖低买的交易,听上去就像是在“吹牛”。不过等你学会了怎么样判断指数节奏,善用指数波动借势而为,你就会发现,其实高卖低买是交易最基本的事情,至少我在6月4日是这样做的。
《红学堂》:这个“结构法”看来作用不小啊,重要程度比“欲擒故纵”有过之而无不及。这回开课你会讲吗?
十方:选股和选时只是这套系统的一小部分,大课两天时间要讲的是一套内容,缺一不可。
“煤”飞“色”舞能否扛旗
《红学堂》:刚才你说了煤炭及有色板块,在如今的经济环境下,有戏吗?
十方:对于周期性板块的判断,如果基于经济需求,那股价肯定不会太乐观。但目前指数能够走强,也与经济关系不大,更多的还是来自于改革驱动。在“存量优化”的改革预期下,煤炭有色的整合预期也极为强烈,因此这类传统周期板块也不乏故事题材。
以有色板块为例,受到终端需求低迷影响,有色金属价格持续低迷不振。上个月美联储主席发言称有加息可能,导致金属价格进一步下滑。
不过从国内的政策情况来看,近期政府提出《中国制造2025》,其中新能源汽车是重点发展领域之一,这也对于相关稀缺小金属的需求有所提振。随着新能源汽车政策的进一步落实,稀缺小金属有望迎来股价催化剂。
实际上此前的交流当中,在传统周期性板块里,我也归纳出一些具有“爆发性”机会的逻辑,包括也重点点评了一些稀缺小金属个股,后期慢慢与大家交流。
本周六下午1点,我再和大家聊聊如何寻找指数蓄势冲关当中的机会,分析一下哪类板块或将成为冲关领涨板块。
《红学堂》:现在5000点了,而且是在6月4日玩命狂震之后上去的,您说说后市走向吧。
十方:对于目前的市场判断,可以说是关前蓄势阶段。市场为何不快速突破5000点?这不仅是整数关口的技术压力,更多的是资金担心快速突破5000点会遭受到的政策压力。同时也表现出目前市场资金对政策的谨慎态度。所以在临近关口采取主动性调整策略,用时间换空间。
虽然目前上证指数的运行模式与2009年8月初时“3478”的情况非常相似,但由于银行股在这两个阶段所处的位置并不一致,因此不能简单比较,还要通过“结构法”仔细判断。因此在6月4日这个重要时间窗上,提示大家两手准备。这点我在6月3日的博文《临近变盘点两手准备》已经提前告诉大家。包括市场上经常有的一些莫名传言,可能会在特殊时点引发灾难的记忆及预期。但今昔不比当年,市场震荡的内因和外因完全不一样,因此对于市场的判断还是波动为主,这也是我在二季度一开始对于市场的判断。
《红学堂》:那么投资者应该如何两手准备?我可是听说您在6月4日当天的神操作:早上10点14分通知减仓一半,下午暴跌又将卖出的全部买回,成功将个股成本降低。这也是两手准备的内容吗?
十方:首先判断市场进入变盘点,肯定在策略上要做两手准备,进可攻、退可守。而在6月4日当天,通过“结构法”观察到银行股带动指数向上,其他个股无力跟随,这种结构上的不和谐提示短线指数做多乏力,需要退守。
而在下午市场暴跌200点左右时,同样是利用“结构法”发现,银行止跌,煤炭有色这几个品种同步开始企稳,由于是传统行业,此前表现一直较为低调,所以在上周也提示关于传统行业的补涨机会。补涨板块一发力,市场又出现了盘中的进攻机会,当然需要顺势。
有了这样的指数判断做前提,交易策略也就清晰了。我在之前讲课的时候,就曾经聊过一种中长期资金的操作策略,这也是我个人较为常用的一种交易思路。在预判市场不好或者剧烈下跌时,将手中持股卖出一半或者更多,当市场走势符合判断,持股股价大幅下跌后重新买回,当天将持仓成本小幅下降。
所以我经常和投资者说,不要以为指数判断不重要,没有指数的判断前提,你的短线和中长线交易都缺少节奏。
这种高卖低买的交易,听上去就像是在“吹牛”。不过等你学会了怎么样判断指数节奏,善用指数波动借势而为,你就会发现,其实高卖低买是交易最基本的事情,至少我在6月4日是这样做的。
《红学堂》:这个“结构法”看来作用不小啊,重要程度比“欲擒故纵”有过之而无不及。这回开课你会讲吗?
十方:选股和选时只是这套系统的一小部分,大课两天时间要讲的是一套内容,缺一不可。
“煤”飞“色”舞能否扛旗
《红学堂》:刚才你说了煤炭及有色板块,在如今的经济环境下,有戏吗?
十方:对于周期性板块的判断,如果基于经济需求,那股价肯定不会太乐观。但目前指数能够走强,也与经济关系不大,更多的还是来自于改革驱动。在“存量优化”的改革预期下,煤炭有色的整合预期也极为强烈,因此这类传统周期板块也不乏故事题材。
以有色板块为例,受到终端需求低迷影响,有色金属价格持续低迷不振。上个月美联储主席发言称有加息可能,导致金属价格进一步下滑。
不过从国内的政策情况来看,近期政府提出《中国制造2025》,其中新能源汽车是重点发展领域之一,这也对于相关稀缺小金属的需求有所提振。随着新能源汽车政策的进一步落实,稀缺小金属有望迎来股价催化剂。
实际上此前的交流当中,在传统周期性板块里,我也归纳出一些具有“爆发性”机会的逻辑,包括也重点点评了一些稀缺小金属个股,后期慢慢与大家交流。
本周六下午1点,我再和大家聊聊如何寻找指数蓄势冲关当中的机会,分析一下哪类板块或将成为冲关领涨板块。