【摘 要】
：
本文对上海期货交易所与伦敦金属交易所铜期货价格的尾部分布与相关特性作了研究,发现:两交易所的日间收益率数据的样本峰度比正态分布要高,尾部呈现Frechet分布(或厚尾)特征
【机 构】
：
复旦大学经济学院,上海期货交易所研发中心
论文部分内容阅读
本文对上海期货交易所与伦敦金属交易所铜期货价格的尾部分布与相关特性作了研究,发现:两交易所的日间收益率数据的样本峰度比正态分布要高,尾部呈现Frechet分布(或厚尾)特征,而且伦敦金交所的厚尾特征比期交所的更明显;两序列的右尾有限相关度显著,但渐进不相关。而它们的左尾不仅有限相关度显著,也表现出很强的渐进相关度。
其他文献
为了促进松科植物油杉 (Keteleeria fortunei)的合理开发利用 ,本研究利用水蒸气蒸馏法提取油杉枝精油 ,采用气相色谱 -质谱法 (GC/MS)对其化学成分进行分析 ,分离鉴定出 2 0
辟谷是我国传统气功的１种功法，本文试图用ＧＣ／ＭＳ法，对１名男青年在医学监护下处于气功辟谷１个月期间的尿中雄激素（包括睾酮、以氢睾酮、雄烯二酮），在定性鉴定的基础上，进行内标法定量分析。检
对于试图利用公司管理职权获取非法利益的公司管理层来说,集团诉讼是一柄让他们望而生畏的利剑。证券集团诉讼使每一位普通的投资者成为发现和打击上市公司不法行为的“私人
<正> 地震是一种最惨酷的自然現象。地震灾害时常帶來人身的死亡和造成國民經济上的巨大的损失。因此,研究地震現象以及制定与地震灾害進行斗爭的防御措施,对遭受这种現象地
本文主要是对过去关于组织变革理论与研究的文献进行选择性评述,最后就四个方面进行总结讨论:1组织变革动因,主要分析组织内外部因素对组织变革的推动作用;2组织变革阻力,着
本文介绍了脱硫循环泵用机械密封装置主要结构的优化设计与性能分析。密封结构采用具有良好密封性、良好磨损自补偿性、优良抗冲击和防止脆裂能力的斜锥滑环组合密封。采用优
由于政府政策的大力支持和企业自身发展的需要,跨行业并购不断升温,跨行业并购的根本动因是为了获得协同效应。本文首先明确了跨行业并购的动因,并且分析了三种不同的并购协
证券市场作为资本市场,内涵广泛。在中国如何规范和发展股票市场、健全和完善国债市场、推进产权交易、培育机构投资者以及制订规范证券市场的基本法律《证券法》等等,都是目
2005年修订后的《公司法》、《证券法》为我国证券非公开发行与转让打开了制度空间,我国将面临证券非公开发行与转让市场大扩容和大发展的形势。本文在介绍分析证券私募制度
用地物光谱仪对大田内110个小麦叶片进行了光谱反射率测试, 采用光谱归一化技术对小麦叶片的光谱特征吸收峰深度和面积进行定量描述和计算, 同时测定了小麦叶片的相对水分含