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大妈曾疯狂
相信,在6月21日那天晚上,一定会有这样一群人,她们在广场舞散场时听到消息,疾步跑回各自的家,打开电脑,翻查一个已经尘封6年的软件。
终于找到软件,点开,屏幕上呈现出国际金价的即时曲线,那个价格曲线正顽强地向上冲击,1398、1399、1299.5……终于,那条线向上一昂头,突破了1400美元大关!屏幕这边看的人长出了一口气。6年了,终于解套,6年前买的黄金终于不再赔钱!
时间推回6年前,也就是2013年,国际金价在4月12日、15日,两个交易日内突然雪崩似的暴跌了15%,一盎司黄金价格跌到了1400美元之下。国际各大投行纷纷发出研报,看衰唱空黄金,认为金价将由此踏上漫长的下跌之路。
然而转折就在一瞬间,从4月16日开始,中国各个城市的金店门前突然出现了一群人,她们多数是女性,人过中年甚至已是老年,手中拿着银行卡或现金,冲进金店大肆购买黄金,有的一出手就买两公斤,有的干脆将金条、金首饰甚至纯金摆件打包买走。北京的“菜百”(菜市口百货)、上海的老凤祥、深圳的百泰等销售黄金首饰的名店,被这些自发购买的群体抢购一空。这个群体过于庞大,且多数出手豪阔,有估测称,在4月15日之后的10天内,这个毫无组织,仅仅因为听说“黄金便宜了”就疯狂购买的群体,共在国内各地抢购了300吨黄金,这还不算在我国香港黄金市场上的购买量。
要知道,全球一年黄金产量不过3000多吨,而她们10天就拿下了全球年产量的10%。这件事直接牵动全球贵金属市场,国际金价在随后10多个交易日里连续反弹。那些刚刚发布研报看空、做空黄金价格的国际投行惊慌不已,纷纷平掉空单,四处打探消息。最终《华尔街日报》考证,疯狂抢购黄金的并非任何组织,该报引用了中国国内的称呼,将这个群体称为“中国大妈”,并以“中国大妈战胜华尔街大鳄”为题进行了深度报道。值得一提的是,《华尔街日报》在报道中专门创造了一个英文名词“dama”。
也就是说,“中国大妈”仅凭这一次抢购,就正式跻身英文字典,有了专属的英文名称。
至于引发抢购的原因,没有任何玄妙,真的只是因为国际金价连续两天暴跌15%之后,各大金店的标价骤降。中国大妈不知道什么国际投行,不知道国际黄金市场,只是听到“便宜了”,便一传十、十传百地赶来抢购。在她们的传统观念中,“买黄金肯定不会赔”,便宜时多买,将来自然划算。
只是,传统观念无法匹敌国际市场的风云变幻,即便购买力如此强大,国际金价也只反弹了10多天,随后的几年内继续一路下跌,最低曾跌至1046美元,中国大妈们被深度套牢,相比买入价格,亏损1/4,再加上黄金到手后如果转卖只能折价销售,里外一算,中国大妈们亏损四成左右。
从那以后,“中国大妈对战华尔街大鳄”被当成理财失败的典型案例,甚至进入了大学课程。中国大妈们也因此一度从理财投资市场中销声匿迹,但多数中国大妈仍坚信“买黄金是不会赔的,终有赚的一天”。
“终有一天”倒非虛言,今年6月,国际金价重新突破1400美元大关,意味着中国大妈们名义上回本了。但换个角度想,整整6年,当初的钱如不买黄金,只做银行理财或存款也能有超20%的收益,而买到的黄金,除了能在柜子里发出暗淡的光,再也产生不出任何收益。
“买黄金永远不会亏”这句话,如果放在百年历史长河中或许没错,但如果是着眼于几年之内的投资盈亏,则非常讲究入市的时点、介入的方式。我们每个人做理财,都期望获得跑赢银行利率的收益,至少,不被当做反面教材,不是吗。
长期囤金不如铜
国际金价突破1400美元/盎司大关,这不仅仅在心理上给很多黄金投资人以提振,更是一个非常实在的技术风向标。在沉寂六七年之后,黄金有望迎来新一轮上升行情,这一点,值得广大投资人关注。
从世界的经济格局来看,引发这一轮国际金价上涨的关键因素在于美联储从5月份到6月份持续流露出宽松货币的态度,市场纷纷预测美联储有可能转向降息通道。美联储一旦降息,必然引发美元指数下滑,而历史上一贯与美元指数呈现跷跷板效应的国际金价,就有了一个初步的上涨理由。
不仅如此,国际黄金的供需关系也正悄然发生改变,进入2019年,世界各国央行都开始暗中增持黄金作为避险储备。资料显示,各国央行在今年上半年的黄金购买量已经创下了6年之最,例如国际黄金协会发布的2019年一季度黄金需求趋势报告显示,全球央行一季度购买黄金达145.5吨,较2018年一季度增长了68%。
美联储降息预期+各国央行加大购买力度,都在悄然间推升金价,且这个趋势才刚刚开始,因此黄金突破1400美元/盎司,不仅顺理成章,后续或将有更具想象的投资机会。
那么,作为最普通的投资者,该如何投资黄金?
很多人钟爱投资实物黄金,甚至乐于购买金饰品,这其实是一种误区。一般而言,即便投资实物黄金,也不该购买金首饰,因为首饰的附加加工费太高,后续变现折价太多。实物黄金投资更应该关注金条类物品,目前投资金条的途径有各大银行、首饰珠宝店以及专门的实物黄金专卖店。即便如此,也不能说实物黄金是好的投资手段,购买的金条将来卖出(机构回购),如果不能证明黄金纯度,就要收取鉴定费和手续费,折价率也不低。因此,除非是打算购买金条持有几十年,否则将实物黄金买到家里并不是一个划算的理财手段。
相比较而言,更适合普通投资人的一种方式,是在银行开立“纸黄金”账户,这种“账户黄金”不是买到真的黄金(不能交割),而是由银行担任做市商,提供和国际金价同步波动的买入价和卖出价,投资人跟随价格波动进行买卖,赚取买卖间的差价。由于开户门槛低,交易灵活,比较适合普通的中小投资者参与。
对于一些稍有实力,且有一定证券市场交易经验的投资者而言,还可参与上海黄金交易所的现货交易,其中包括现货实盘合约交易、现货即期合约交易、现货延期交收合约交易等。值得一提的是,这种合约交易不仅可以采用保证金模式(杠杆、以小搏大),如果投资人有交割意愿,还可以拿到实物黄金。当然弊端也不是没有,这种交易的风险较大,介入之前需要充分学习相关知识。
还有一个比较方便的纯证券化交易模式,即购买证券市场中的黄金ETF。这相当于一个随着黄金价格波动的指数基金,参与门槛较低,只要有一定证券交易经验的人都可以尝试。
总体而言,目前阶段,投资者可适当关注黄金类产品的理财,但不建议投资者长期持有黄金。因为从根本来讲,黄金是一种避险工具,例如各国央行积极购买黄金,并不是认为黄金能够让国家的储备保值增值,而是担忧一旦国际货币秩序出现动荡,黄金作为硬通货可以随时变现。通俗地讲,黄金永远都能变现,但并不一定涨得快。综合近30年来黄金价格的走势,可以发现,黄金作为一种大宗商品,其上涨速度很慢,甚至比不上铜——夸张地说,如果你一定要囤点儿什么将来变现赚钱,那么囤铜比囤黄金更划算。
因此,投资者在操作黄金时一定要关注大的波段,例如在2013年,黄金已经明显出现下行趋势,就不要轻易介入,否则回头看去,在2013年买入黄金的投资人基本上已经被套了6年,才刚刚解套。借鉴以往的经验,今时今日,广大投资人一定要等到国际金价的K线走势形成明显的单边上涨格局时,再寻机介入。
相信,在6月21日那天晚上,一定会有这样一群人,她们在广场舞散场时听到消息,疾步跑回各自的家,打开电脑,翻查一个已经尘封6年的软件。
终于找到软件,点开,屏幕上呈现出国际金价的即时曲线,那个价格曲线正顽强地向上冲击,1398、1399、1299.5……终于,那条线向上一昂头,突破了1400美元大关!屏幕这边看的人长出了一口气。6年了,终于解套,6年前买的黄金终于不再赔钱!
时间推回6年前,也就是2013年,国际金价在4月12日、15日,两个交易日内突然雪崩似的暴跌了15%,一盎司黄金价格跌到了1400美元之下。国际各大投行纷纷发出研报,看衰唱空黄金,认为金价将由此踏上漫长的下跌之路。
然而转折就在一瞬间,从4月16日开始,中国各个城市的金店门前突然出现了一群人,她们多数是女性,人过中年甚至已是老年,手中拿着银行卡或现金,冲进金店大肆购买黄金,有的一出手就买两公斤,有的干脆将金条、金首饰甚至纯金摆件打包买走。北京的“菜百”(菜市口百货)、上海的老凤祥、深圳的百泰等销售黄金首饰的名店,被这些自发购买的群体抢购一空。这个群体过于庞大,且多数出手豪阔,有估测称,在4月15日之后的10天内,这个毫无组织,仅仅因为听说“黄金便宜了”就疯狂购买的群体,共在国内各地抢购了300吨黄金,这还不算在我国香港黄金市场上的购买量。
要知道,全球一年黄金产量不过3000多吨,而她们10天就拿下了全球年产量的10%。这件事直接牵动全球贵金属市场,国际金价在随后10多个交易日里连续反弹。那些刚刚发布研报看空、做空黄金价格的国际投行惊慌不已,纷纷平掉空单,四处打探消息。最终《华尔街日报》考证,疯狂抢购黄金的并非任何组织,该报引用了中国国内的称呼,将这个群体称为“中国大妈”,并以“中国大妈战胜华尔街大鳄”为题进行了深度报道。值得一提的是,《华尔街日报》在报道中专门创造了一个英文名词“dama”。
也就是说,“中国大妈”仅凭这一次抢购,就正式跻身英文字典,有了专属的英文名称。
至于引发抢购的原因,没有任何玄妙,真的只是因为国际金价连续两天暴跌15%之后,各大金店的标价骤降。中国大妈不知道什么国际投行,不知道国际黄金市场,只是听到“便宜了”,便一传十、十传百地赶来抢购。在她们的传统观念中,“买黄金肯定不会赔”,便宜时多买,将来自然划算。
只是,传统观念无法匹敌国际市场的风云变幻,即便购买力如此强大,国际金价也只反弹了10多天,随后的几年内继续一路下跌,最低曾跌至1046美元,中国大妈们被深度套牢,相比买入价格,亏损1/4,再加上黄金到手后如果转卖只能折价销售,里外一算,中国大妈们亏损四成左右。
从那以后,“中国大妈对战华尔街大鳄”被当成理财失败的典型案例,甚至进入了大学课程。中国大妈们也因此一度从理财投资市场中销声匿迹,但多数中国大妈仍坚信“买黄金是不会赔的,终有赚的一天”。
“终有一天”倒非虛言,今年6月,国际金价重新突破1400美元大关,意味着中国大妈们名义上回本了。但换个角度想,整整6年,当初的钱如不买黄金,只做银行理财或存款也能有超20%的收益,而买到的黄金,除了能在柜子里发出暗淡的光,再也产生不出任何收益。
“买黄金永远不会亏”这句话,如果放在百年历史长河中或许没错,但如果是着眼于几年之内的投资盈亏,则非常讲究入市的时点、介入的方式。我们每个人做理财,都期望获得跑赢银行利率的收益,至少,不被当做反面教材,不是吗。
长期囤金不如铜
国际金价突破1400美元/盎司大关,这不仅仅在心理上给很多黄金投资人以提振,更是一个非常实在的技术风向标。在沉寂六七年之后,黄金有望迎来新一轮上升行情,这一点,值得广大投资人关注。
从世界的经济格局来看,引发这一轮国际金价上涨的关键因素在于美联储从5月份到6月份持续流露出宽松货币的态度,市场纷纷预测美联储有可能转向降息通道。美联储一旦降息,必然引发美元指数下滑,而历史上一贯与美元指数呈现跷跷板效应的国际金价,就有了一个初步的上涨理由。
不仅如此,国际黄金的供需关系也正悄然发生改变,进入2019年,世界各国央行都开始暗中增持黄金作为避险储备。资料显示,各国央行在今年上半年的黄金购买量已经创下了6年之最,例如国际黄金协会发布的2019年一季度黄金需求趋势报告显示,全球央行一季度购买黄金达145.5吨,较2018年一季度增长了68%。
美联储降息预期+各国央行加大购买力度,都在悄然间推升金价,且这个趋势才刚刚开始,因此黄金突破1400美元/盎司,不仅顺理成章,后续或将有更具想象的投资机会。
那么,作为最普通的投资者,该如何投资黄金?
很多人钟爱投资实物黄金,甚至乐于购买金饰品,这其实是一种误区。一般而言,即便投资实物黄金,也不该购买金首饰,因为首饰的附加加工费太高,后续变现折价太多。实物黄金投资更应该关注金条类物品,目前投资金条的途径有各大银行、首饰珠宝店以及专门的实物黄金专卖店。即便如此,也不能说实物黄金是好的投资手段,购买的金条将来卖出(机构回购),如果不能证明黄金纯度,就要收取鉴定费和手续费,折价率也不低。因此,除非是打算购买金条持有几十年,否则将实物黄金买到家里并不是一个划算的理财手段。
相比较而言,更适合普通投资人的一种方式,是在银行开立“纸黄金”账户,这种“账户黄金”不是买到真的黄金(不能交割),而是由银行担任做市商,提供和国际金价同步波动的买入价和卖出价,投资人跟随价格波动进行买卖,赚取买卖间的差价。由于开户门槛低,交易灵活,比较适合普通的中小投资者参与。
对于一些稍有实力,且有一定证券市场交易经验的投资者而言,还可参与上海黄金交易所的现货交易,其中包括现货实盘合约交易、现货即期合约交易、现货延期交收合约交易等。值得一提的是,这种合约交易不仅可以采用保证金模式(杠杆、以小搏大),如果投资人有交割意愿,还可以拿到实物黄金。当然弊端也不是没有,这种交易的风险较大,介入之前需要充分学习相关知识。
还有一个比较方便的纯证券化交易模式,即购买证券市场中的黄金ETF。这相当于一个随着黄金价格波动的指数基金,参与门槛较低,只要有一定证券交易经验的人都可以尝试。
总体而言,目前阶段,投资者可适当关注黄金类产品的理财,但不建议投资者长期持有黄金。因为从根本来讲,黄金是一种避险工具,例如各国央行积极购买黄金,并不是认为黄金能够让国家的储备保值增值,而是担忧一旦国际货币秩序出现动荡,黄金作为硬通货可以随时变现。通俗地讲,黄金永远都能变现,但并不一定涨得快。综合近30年来黄金价格的走势,可以发现,黄金作为一种大宗商品,其上涨速度很慢,甚至比不上铜——夸张地说,如果你一定要囤点儿什么将来变现赚钱,那么囤铜比囤黄金更划算。
因此,投资者在操作黄金时一定要关注大的波段,例如在2013年,黄金已经明显出现下行趋势,就不要轻易介入,否则回头看去,在2013年买入黄金的投资人基本上已经被套了6年,才刚刚解套。借鉴以往的经验,今时今日,广大投资人一定要等到国际金价的K线走势形成明显的单边上涨格局时,再寻机介入。