【摘 要】
：
在混合跳扩散Black-Scholes(B-S)模型下研究了欧式固定履约价的回望期权定价问题.结合Merton假设条件以及风险资产所满足的随机微分方程的Cauchy初值问题,利用多尺度参数摄动
【机 构】
：
兰州财经大学图书馆,兰州财经大学统计学院
【基金项目】
：
兰州财经大学科研基金项目(Lzufe2017C-09)~~
论文部分内容阅读
在混合跳扩散Black-Scholes(B-S)模型下研究了欧式固定履约价的回望期权定价问题.结合Merton假设条件以及风险资产所满足的随机微分方程的Cauchy初值问题,利用多尺度参数摄动方法求解了欧式回望期权所适合的抛物型随机偏微分方程,给出了欧式固定履约价的回望期权的近似定价公式,并利用Feynman-Kac公式分析了近似公式的误差估计.数值模拟研究表明,当混合跳扩散模型的波动率为常数时,欧式回望期权是有精确解的,并且随着模拟阶数的增大,回望期权价格的近似解逐渐地逼近期权价格的精确解.
其他文献
随着异地就医的便捷和医疗保险的普及,患者关于病案复印服务的诉求日益增多,而病案复印作为医疗服务的终末环节,同时也是患者满意度评价的重要组成部分。如何更好的服务患者
据报道，日本首相安倍晋三将于8月14日发表战后70周年谈话。在隆重纪念世界反法西斯战争胜利70周年的氛围中，国际社会一直在密切关注，作为当年侵略国的日本将如何作出反省，而“安
计算机网络和虚拟经济的迅速发展,使虚拟货币的使用更加广泛。以比特币、莱特币为代表的虚拟货币,目前尚未纳入我国《反洗钱法》的监管范围,法律地位不明确,极易被洗钱分子利用进行犯罪活动。本文从虚拟货币的定义和特点以及利用虚拟货币洗钱犯罪的过程和模式入手,结合并对比我国刑法及司法解释对洗钱罪的相关规定及理论学说,分析利用虚拟货币洗钱犯罪中的疑难问题在司法实践中的认定标准。本文共分为三章:第一章主要对虚拟货
《臣轨》中包含了武则天丰富的诚信思想,她认为,＂非诚信无以取爱于其君,非诚信无以取亲于百姓＂,＂将不诚信,则卒不勇＂,她取人以信,取信于民。武则天的诚信思想是一份宝贵的政治遗
随着我国传统的大众传播模式逐步被一种新的讯息传达方式—DM(直接递送的特殊传播方式)所取带。人们在接受DM所拥有灵活的表现形式、良好的反馈机制以及方便快捷、资料解说详
本科生毕业设计是城乡规划专业非常重要的教学实践环节。本科生毕业设计联合教学可以增进教学交流,极大开拓学生专业视野,锻炼学生创新思维,建立学生项目团队合作意识,培养学
随着光纤网络、数字多媒体等技术的快速发展和应用,在线教育已经得到了较大的提升,利用流媒体和压缩感知技术实现在线实时直播,引入增强现实、虚拟现实开发沉浸感非常强的交
今天,作为一名音乐学工作者而生活在这样一个信息空前繁荣的时代,实在称得上是一件幸事。开放的政策、经济的全球化和互联网的极速发展,带给了我们前所未有的国际交流机会。
“云”课堂、“一对一”数字化学习、BYOD区域推进、创客教育、网络视频教研、优化作业设计……二十多年来,淄博市教育行政部门、学校、教师对教育信息化发展的思想及行动保
从内蒙古筛选得到1株淡水小球藻Chlorella sorokiniana CS-01,采用原生质体-紫外线诱变技术,以55℃高温培养为选择压力,得到1株能在该温度下存活的突变藻株,该突变藻株能够适