盯紧长线战略看多的行业

　　主持人：近期中小市值公司逆势上涨的现象非常明显，特别是在战略做多的行业内。
　　泛舟：在此我把战略看多的行业再给大伙说一遍，首先就是可选消费，包括医疗服务、医美、服饰、酿酒等等，不消费也不会影响你生存的一系列都叫可选消费。其次就是碳中和，包括新能源及新能源汽车产业链等，这中间有一部分是和可选消费重叠的。再者就是医药，这又和什么医疗服务、养老、二胎、医美等细分行业重叠。随后就是顺周期，这个板块一定要记得用短中线的思维去投资。2017年下半年以方大为代表的一批钢铁产业链公司除了部分钢企外，其余股价均还在半山腰的位置，即便是重回2017年股价高位的部分钢企，也是用了整整4年才爬上去的。但是对于顺周期叠加碳中和的，比如新能源上游、新能源汽车上游等等，可以用中长线的模式去看待。最后就是高端制造，这个范围也很广，与部分碳中和分支重叠，主要是芯片半导体软硬件等产业链。上述这些，除顺周期外，都应该长线战略看多。
　　主持人：近期能持续上涨的中小市值公司基本也出自这些行业内，这么一来，范围就缩小到全市场的百分之十五左右了，剩下就能用选股信号及基本面筛选了。
　　泛舟：就是这个理，同时，如果投资者再关注下短中期市场喜欢的点，比如次新等，就能再把范围缩小不少。说到次新，这周符合标准的就有两个，隔天再次给你十个点的套利空间。只要你不贪，跟着概率做，一个个的非常稳。
　　主持人：是的，低吸模式也不少，基本都出自上述板块。
　　泛舟：行业很重要！选股的模式说白了，就是一个量化程序，是需要主观用基本面进行筛选的。凡事离开了基本面就是无根之水。只看基本面，可能你就要做好千年等一回的准备，大概率会涨，但何时不知道。大伙想好自己适合哪种模式就行。
　　主持人：你这是废话！都喜欢基本面好的，然后最好能投在起涨点的，知道难度很大，但都在努力寻觅。
　　泛舟：这正是我每年和大家当面交流的意义啊。未来相当长一段时间，我还会陪大家共同去探索和练习。指数不会大涨，也不会出现短期暴跌。就是箱体震荡，遇到了黑天鹅，一个个箱体破，随后再次震荡整理，这正适合战略做多行业中的小而美公司发挥。
　　

三大方向谁更强

　　主持人：节前萧萧就探讨A股市场最大的不确定性在海外市场上，近期道指和纳指因为加息预期，出现明显的调整走势，对国内市场影响有哪些？
　　海风若雨萧萧：国内A股和美股有很明显的映射效应，特别是纳指和创业板指数联动性较强，近期美股的高位震荡还是跟货币环境预期收缩有关。投资是需要往前看，甚至超前看的行当。当前市场，我认为经济复苏+通胀预期是市场的主要矛盾。4月底召开的高层会议已经拿掉了“六稳六保”的政策目标，而是提出“推动经济达到更高水平的均衡”。很显然，在某国一轮又一轮刺激政策面前，我们国内政策灵活应对已经有“搭顺风车”的想法。随着疫苗接种率的提升，经济复苏会更加强劲，连巴菲特老爷子都在说通胀风险，这还不是一个非常明确的方向？而且很显然，当前某联储更关心失业率，而不是通胀，某债收益率短期调整后，很可能在通胀预期推动下继续上行，回归十年来的历史均值2%区间，这相当于在分母端做加法。
　　主持人：会直接带来市场的估值压力。
　　海风若雨萧萧：正常情况下，市场会在分子端寻找收益。市场风格切换绝非短期变化，历史经验是至少持续一年。现在的市场，还处于摇摆期和混沌期，新的共识尚未形成。前期我们探讨过三大方向，医美引领的消费，电动车引领的成长，钢铁引领的低估值周期处于轮动状态，但是往后看，特别是进入中报期后，低估值周期有可能成为市场主线。美股调整期，国内市场会延续“俯卧撑”行情特点，今年7月又有“百年大庆”的背景，转折点应该不会太远了。

券商超跌反弹引领大盘走强

　　主持人：指数放量走强，周五权重股强势攻坚，怎么看待下周？
　　骄阳：周五的走势看，市场的大涨主要来自于券商、保险的集体拉升。这两个板块的走势看，技术面都是超跌反弹。基本面上，保险还是不及预期，券商也好不到哪里去，综合来说，反弹的空间肯定会受到限制。指数看起来日线、周线都還好，但是走势上肯定会很纠结，空间也必然有限。而且盘面上看，周五虽然权重引领了指数大涨，但题材股反而不好做了。最强的医美、顺周期反而整体展开调整，一旦下周继续下杀，肯定会影响情绪。到时候就算权重继续反击，也没什么意义，肯定是赚了指数不赚钱。所以指数其实不求涨，但求平稳更好，在没有合力持续突破的情况下，别预期太高。继续盯着我们一直说的KDJ来掌握大盘节奏就好，超买了你注意一下调整，超卖了你找找机会承接。
　　主持人：5月份还能从哪些角度去挖掘机会？
　　骄阳：前面炒二胎的时候我就说过，其实二胎没啥意思，养老更为确定。你有没有发现，顺着这个逻辑，有一个板块走势非常好，那就是机器人和智能机器，不少品种本周出现持续大涨。这个板块的炒作逻辑也很清晰，那就是人口老龄化后的人工替代。这几乎是必然的，而且就算没有人口老龄化，很多工作不断被人工替代依然是必然趋势。本周不少资金集中布局这个板块，基于长期发展的预期，很可能演化成一条持续的暗线，走很长时间，里面的个股应该会被接力挖掘。
　　主持人：数字货币怎么看，这个你多次提及的板块本周表现不错。
　　骄阳：这个板块涨幅不小，调整修复指标不是很正常吗？看中长期，预期数字人民币仍是最确定的题材之一，这个板块哪怕前排调整，中后排肯定也会接力发酵的，任何调整或许对于这个板块来说都是机会。