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摘 要：中国市场经济稳步快速发展的大背景下，各个中小企业也同时快速发展，虽然这些年中小企业在国民经济中的地位有了长足的提升，但是仍然存在着许多的问题。本文通过分析我国中小企业融资现状，论述我国中小企业融资难的各种原因，最后对缓解我国中小企业融资难，提出对策建议。
关键词：中小企业；融资；问题
中图分类号：F27 文献标识码：A 文章编号：1006-4117（2011）12-0122-01
据中国发改委统计，在工商部门注册的中小企业的数量有460多万户；其中个体经营户3800万户，我国中小企业的数量已经达到4200多万户，占全国企业总数的99.8以上。在社会各项重要指标中中小企业做出了重大贡献：中小企业在国民生产和服务中中创造了60%左右的国家生产总值；中小企业创造了60%的社会销售总额。同时也为城镇居民就业提供了全国80%的就业机会。然而，中小企业，银行贷款现状仅占主要金融贷款的16%，与其在我国国民经济发展中发挥的作用相比，中小企业获得的金融资源，实在不对等，不平衡。如今，中小企业发展最突出的问题就是融资难. 中小企业的规模小，贷款风险高，经营水平低，信用程度低，抵押担保难等现状是中小企业自身融资的壁垒，而中小企业想抽到所需资金，就必须在间接融资市场和直接融资市场融资。假如，中小企业在面临通货紧缩的问题，金融机构缩减融资规模，对中小企业面临的冲击将更大。
一、什么是中小企业融资
中小企业通过科学预测，采用一定的方式从一定的渠道向公司的投资者和债权人去筹集资金，来解决资金余缺问题、满足公司自身生产经营状况及公司未来经营发展的需要，这个企业资金筹集的行为和过程，就是中小企业的融资。
中小企业经营业务专一，资金不雄厚；企业发展扩张、偿还债务需要，以及多种混合需要都促使中小企业去融资，融资的目的相对明确。中小企业要想好发展，融资是其至关重要的一步。
二、中小企业融资中存在的问题
（一）中小企业融资渠道过窄。中小企业融资渠道主要包括有金融租赁、典当融资、风险投资等。现今中国，中小企业难从公开资本市场筹集资金，国家对债券发行有严格限制，同时资金投入规模也由国家根据根据每年宏观经济的运行情况来决定并具体分配到各地、各部门。以上诸多因素，促使中小企业难从资本市场筹集所需资金，仅从内部筹集资金解决融资的现状。
银行贷款虽然是中小企业重要的外部渠道。但因资信等级低、可抵押资产缺乏，融资成本高登因素，让中小企业难从银行得到资金支持。银行考核客户贷款对中小企业存在信用歧视，往往采取“抓大放小”的政策，形成了大、中小企业不对等融资的局面。在贷款审核时银行与企业间存在信息不对称，无法全面了解企业信息，银行放贷面临企业逃债的道德风险。因此，企业信息状况的全面性就成为银行选择放贷对象的一个标准，无形中银行发放的流动贷款多数投向了大型和重点中型，即使中小企业得到放贷，也多是短期流动资金，少有长期贷款。贷款的规模相对大中型企业也有限的多。中小企业信用低，融资收益过低，同样从国有四大商业贷款的成本高，中大型企业成本低很多。国有四大商业银行给中小企业的贷款大多数采取的方式都很繁杂，而且还要支付很多费用，比如担保费，抵押资产评估费等。而2008年，广东省国有四大商业银行分行给当地中小企业贷款利率基本都在基准利率基础上浮30%，甚至个别股份制银行最高上浮达60%。这无疑增加了中小企业融资的难度和融资成本。同时中小企业规模有限，其应对通货膨胀的抵抗力不足，对融资资金的利用率也不高，导致盈利水平下降，融资收益低，也增加了得到银行放贷的难度。
（二）中小企业财务制度不健全，银行控制信贷风险难。目前中小企业尚未建立完整的财务管理和健全的会计审核制度。在提供给银行贷款信息是，缺乏足够的财务报表和良好的经营业绩，给银行放贷增加的信息风险，因此银行放贷就相对困难。
三、解决中小企业融资难的对策
（一）勇于尝试股权和债券融资。中国应尽快完善国家证券市场体系，保证证券市场的稳定发展，为中小企业提供直接融资的可能。当下推行的创业板是我国中小企业融资发展的一个突破尝试。中小企业应把握住创业板的机会，充分准备，积极通过在此平台获得更多资金来提升技术创新，加快企业的发展。
股权和债券融资具有风险小的特点，其中可转换债券更是一种集股票和债券优点于一身的融资工具，中国可以采取相应措施来鼓励和支持其发展。这对于实力较弱的小企业来说是其融资的有利方式。
（二）尽快建立中小企业健全担保体系。中国政府应鼓励商业银行为中小企业提供贷款，直接对商业银行提供贷款的风险补贴。政府向社会公开依据特定的调剂艾诺招募协作商业银行，授予一定的额度。在政府的条件下，协作银行为中小企业放贷，贷款成功，利息全归银行；贷款失败，银行则承担一定比例的损失。银行的相关制度的建立和规范需要中国政府的基础担保。中国政府需要明确划分协作银行和担保机构的关系和风险分摊比例，加强协作银行考查中小企业的贷款能力和被不良贷款追讨的责任。中国政府也可以参考国外的的银行制度对待特殊法人的待遇来管理国内的政策性担保机构规范。确立目标、责任、经营方针和监督方法等。中国政府对待不同对待的人，尤其是特殊法人要设立不同的财务和税收政策，并建成担保资金的补充制度。同时中国政府应将担保资金纳入政府每年年度预算，给担保活动提供欧稳定充足的资金来源。采取多措施鼓励企业、富裕人群和商业银行为担保积极提供帮助，协助政府将扶持中小企业发展作为长期政策。
结束语：中国中小企业在此前的金融风暴影响，面对资金链紧张，市场需求下降的不良状况下，也千方百计的在保证生产，保证经营；为国民提供就业机会，为社会和谐和稳定作出了重要的贡献。他们在国民经济中占有举足轻重的地位。因此，从根本上解决中小企业融资难问题，构建长效的机制是促进我国中小企业健康、快速发展的根本。刻不容缓。
作者单位：渤海大学文理学院管理系
参考文献：
[1]周峰.中小企业融资难的原因分析[J].南方周末.2007,4.
[2]叶倩,冯丹慧.中小企业融资困境体系的构建[J].商业现代化.2006,30.
关键词：中小企业；融资；问题
中图分类号：F27 文献标识码：A 文章编号：1006-4117（2011）12-0122-01
据中国发改委统计，在工商部门注册的中小企业的数量有460多万户；其中个体经营户3800万户，我国中小企业的数量已经达到4200多万户，占全国企业总数的99.8以上。在社会各项重要指标中中小企业做出了重大贡献：中小企业在国民生产和服务中中创造了60%左右的国家生产总值；中小企业创造了60%的社会销售总额。同时也为城镇居民就业提供了全国80%的就业机会。然而，中小企业，银行贷款现状仅占主要金融贷款的16%，与其在我国国民经济发展中发挥的作用相比，中小企业获得的金融资源，实在不对等，不平衡。如今，中小企业发展最突出的问题就是融资难. 中小企业的规模小，贷款风险高，经营水平低，信用程度低，抵押担保难等现状是中小企业自身融资的壁垒，而中小企业想抽到所需资金，就必须在间接融资市场和直接融资市场融资。假如，中小企业在面临通货紧缩的问题，金融机构缩减融资规模，对中小企业面临的冲击将更大。
一、什么是中小企业融资
中小企业通过科学预测，采用一定的方式从一定的渠道向公司的投资者和债权人去筹集资金，来解决资金余缺问题、满足公司自身生产经营状况及公司未来经营发展的需要，这个企业资金筹集的行为和过程，就是中小企业的融资。
中小企业经营业务专一，资金不雄厚；企业发展扩张、偿还债务需要，以及多种混合需要都促使中小企业去融资，融资的目的相对明确。中小企业要想好发展，融资是其至关重要的一步。
二、中小企业融资中存在的问题
（一）中小企业融资渠道过窄。中小企业融资渠道主要包括有金融租赁、典当融资、风险投资等。现今中国，中小企业难从公开资本市场筹集资金，国家对债券发行有严格限制，同时资金投入规模也由国家根据根据每年宏观经济的运行情况来决定并具体分配到各地、各部门。以上诸多因素，促使中小企业难从资本市场筹集所需资金，仅从内部筹集资金解决融资的现状。
银行贷款虽然是中小企业重要的外部渠道。但因资信等级低、可抵押资产缺乏，融资成本高登因素，让中小企业难从银行得到资金支持。银行考核客户贷款对中小企业存在信用歧视，往往采取“抓大放小”的政策，形成了大、中小企业不对等融资的局面。在贷款审核时银行与企业间存在信息不对称，无法全面了解企业信息，银行放贷面临企业逃债的道德风险。因此，企业信息状况的全面性就成为银行选择放贷对象的一个标准，无形中银行发放的流动贷款多数投向了大型和重点中型，即使中小企业得到放贷，也多是短期流动资金，少有长期贷款。贷款的规模相对大中型企业也有限的多。中小企业信用低，融资收益过低，同样从国有四大商业贷款的成本高，中大型企业成本低很多。国有四大商业银行给中小企业的贷款大多数采取的方式都很繁杂，而且还要支付很多费用，比如担保费，抵押资产评估费等。而2008年，广东省国有四大商业银行分行给当地中小企业贷款利率基本都在基准利率基础上浮30%，甚至个别股份制银行最高上浮达60%。这无疑增加了中小企业融资的难度和融资成本。同时中小企业规模有限，其应对通货膨胀的抵抗力不足，对融资资金的利用率也不高，导致盈利水平下降，融资收益低，也增加了得到银行放贷的难度。
（二）中小企业财务制度不健全，银行控制信贷风险难。目前中小企业尚未建立完整的财务管理和健全的会计审核制度。在提供给银行贷款信息是，缺乏足够的财务报表和良好的经营业绩，给银行放贷增加的信息风险，因此银行放贷就相对困难。
三、解决中小企业融资难的对策
（一）勇于尝试股权和债券融资。中国应尽快完善国家证券市场体系，保证证券市场的稳定发展，为中小企业提供直接融资的可能。当下推行的创业板是我国中小企业融资发展的一个突破尝试。中小企业应把握住创业板的机会，充分准备，积极通过在此平台获得更多资金来提升技术创新，加快企业的发展。
股权和债券融资具有风险小的特点，其中可转换债券更是一种集股票和债券优点于一身的融资工具，中国可以采取相应措施来鼓励和支持其发展。这对于实力较弱的小企业来说是其融资的有利方式。
（二）尽快建立中小企业健全担保体系。中国政府应鼓励商业银行为中小企业提供贷款，直接对商业银行提供贷款的风险补贴。政府向社会公开依据特定的调剂艾诺招募协作商业银行，授予一定的额度。在政府的条件下，协作银行为中小企业放贷，贷款成功，利息全归银行；贷款失败，银行则承担一定比例的损失。银行的相关制度的建立和规范需要中国政府的基础担保。中国政府需要明确划分协作银行和担保机构的关系和风险分摊比例，加强协作银行考查中小企业的贷款能力和被不良贷款追讨的责任。中国政府也可以参考国外的的银行制度对待特殊法人的待遇来管理国内的政策性担保机构规范。确立目标、责任、经营方针和监督方法等。中国政府对待不同对待的人，尤其是特殊法人要设立不同的财务和税收政策，并建成担保资金的补充制度。同时中国政府应将担保资金纳入政府每年年度预算，给担保活动提供欧稳定充足的资金来源。采取多措施鼓励企业、富裕人群和商业银行为担保积极提供帮助，协助政府将扶持中小企业发展作为长期政策。
结束语：中国中小企业在此前的金融风暴影响，面对资金链紧张，市场需求下降的不良状况下，也千方百计的在保证生产，保证经营；为国民提供就业机会，为社会和谐和稳定作出了重要的贡献。他们在国民经济中占有举足轻重的地位。因此，从根本上解决中小企业融资难问题，构建长效的机制是促进我国中小企业健康、快速发展的根本。刻不容缓。
作者单位：渤海大学文理学院管理系
参考文献：
[1]周峰.中小企业融资难的原因分析[J].南方周末.2007,4.
[2]叶倩,冯丹慧.中小企业融资困境体系的构建[J].商业现代化.2006,30.