工程机械遇寒冬 海外市场将成主战场

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  如果说去年业内还在讨论工程机械行业“寒冬将至”的话,而等到2012年下半年,各个工程机械大佬的财务报表一出,业内讨论的话题就直接演变为“寒冬已至”了。
  但是也并不是那么的“愁云惨淡万里凝”,家家有本难念的经,家家也有自己的幸福小日子,有的企业艰难过冬,有的企业逆势飞扬,有一些业务板块收入下降,也有一些产品领域增幅惊人,更值得关注的是,在国内业务停滞乃至倒退的同时,大佬们在国门之外寻到了自己的艳阳天。
  2012年8月31日,随着中国工程机械行业两大巨头——中联重科和三一重工同时发布了2012年上半年半年报,工程机械行业主要企业大部分完成了中报发布工作。
  记者综合数据后发现,2012年上半年,工程机械行业整体环境不容乐观,各大企业均面临着巨大压力,但由于各自抵抗风险的能力和业务范围的不同,导致工程机械行业企业的分化日益明显。
  七成企业营业收入同比大幅下降
  相关分析机构指出,2012年上半年,中国经济增速延续了去年以来的下滑势头,固定资产投资增速持续回落,信贷资金状况仍旧偏紧,中国工程机械行业依然面临较为严峻的形势,产销增速回落的幅度和持续时间均超过了预期。
  以营业收入同比增长的幅度来观察,记者发现,柳工、山推股份、厦工股份、安徽合力、山河智能、徐工机械营业收入同比均为负增长,可以说是各有各的苦水。
  其中,山河智能的营业收入下降最快,上半年营业收入接近11.8亿元,相比于去年同期的19.0亿元,降幅高达40.69%;利润总额为0.42亿元,同比下降76.69%,仅比排名第一的山推股份高出十多个百分点。
  但是在下降的同时山河智能也有很大一部分业务实现了巨幅增长,比如起重机械,营业收入增长3倍以上,达到351.77%;其他如煤矿综采设备,增幅也达到90.31%。
  推土机领域的龙头企业——山推股份的利润下降尤其明显,利润总额从去年同期的7.44亿元直接跌到1亿元以下,降幅达到87.30%,创造了本财务周期内,工程机械领域利润下降幅度最大的记录。
  而从各个主营业务的市场情况来分析,记者发现,挖掘机产品的大幅下降是导致企业营业收入大幅回落的最大“后腿”,比上年同期减少了65.6%。
  徐工机械今年上半年的营业收入接近180亿元,相比于去年同期的195亿元,下降了7.96%;利润总额为18.2亿元,同比下降了29.91%。
  而从徐工机械各个主营业务的市场情况来看,排在营业收入下降幅度前三名的分别是:压实机械,同比下降41.82%;路面机械,同比下降33.4%;起重机械,同比下降26.24%。
  无独有偶,记者也发现,徐工机械在下降的同时也有很大一部分业务实现了大幅增长,比如消防机械,营业收入翻一番,同比增长108.53%;其他如铲运机械、混凝土机械都有20%以上的稳健增长。
  而作为挖掘机和装载机方面的龙头企业,柳工的表现也不尽如人意,今年1~6月,其营业收入为73.9亿元,相比于去年同期的107.9亿元,同比下降达到31.48%;利润总额为3.9亿元,同比下降69.64%,各项指标的下降幅度都比较大。
  厦工的表现同样疲软,上半年其营业总收入为42.5亿元,同比下降39.29%;利润总额为3.5亿元,相比于去年同期的5.5亿元,下降了36.38%。
  叉车领域最有话语权的安徽合力各项指标的降幅不大,上半年营业收入同比下降7.96%,利润总额为2.46亿元,同比下降12.29%。
  但是安徽合力主要业务板块——叉车及其配件业务的营业收入同比下降11.12%,值得企业关注,而作为辅助业务的装载机板块,却有了15.17%的小幅提升。
  三一中联成业内不多的例外
  以营业收入同比增长指标来看,几家工程机械大佬之中,只有中联重科和三一重工两家企业实现了营收同比正增长。
  在营业收入上,三一重工依然是行业最高,为317.6亿元,相比于去年同期的303亿元,增长了4.60%;但是利润总额有所下降,为63.5亿元,同比下降13.55%。
  从各个主营业务的市场情况来看,三一重工各项业务的变化不大,无论增减,基本都在10%徘徊,相当稳健和平均。
  中联重科虽然以291.2亿元的营业收入位居次席,但是营收同比增长最快,为20.59%,位居榜首。
  从净利润来看,中联重科自2009年以来首次反超三一重工成为榜首,其净利润为56.22亿元,三一重工的净利润为51.6亿元,此外,中联重科的净利润增长率为21.47%,同样居首。
  分析人士表示:“从数据上看,只有中联重科的净利润增长率实现了逆市增长,其重要的原因在于公司拥有均衡的产品结构,可谓工程机械行业的‘全能冠军’,均衡的产品结构对于中联重科抵御系统风险具有显著的效果。”
  据记者了解,目前,中联重科的产品有700多种型号,涵盖13大类别,86种产品系列。混凝土机械方面,中联重科成功将中联品牌泵车销往德国,这是中国泵车自主品牌首次进入德国市场;起重机械方面,中联800吨履带吊成功出口伊朗,创中国制造履带吊产品出口最大吨位记录。
  “走出去”是必须的选择
  此次各个企业公布的半年报还呈现出一个比较明显的特点,那就是,在众多企业的国内业务板块停滞不前乃至大幅回落的同时,国外业务却开展得有声有色,相比于国内的寒冬,国外市场却是艳阳高照。
  徐工机械上半年虽然整体处于轻微下降态势,但“墙外花开分外香”,在国际销售上实现了大幅增长,对外销售同比增长56.04%。
  在国内业务收入大幅回落的同时,柳工海外业务开展的如火如荼,业绩不俗,截至6月,比上年同期增长了53.56%,增幅超过一半。
  而相比于国内营业收入43.66%的降幅,厦工股份国外市场的成绩分外耀眼,增幅竟达91.66%,海外市场规模接近翻一番。
  再来看今年大红的三一重工和中联重科。
  三一重工实现了工程机械行业中海外业务最大的增长,国外销售同比增长达到176.71%,在这个数字面前,国内地区营业收入3.89%的降幅就显得不痛不痒了。
  而不同于其他企业国内市场的萎靡,上半年,中联重科国内、国外双丰收,境内增幅达到19.78%,境外销售增幅更加明显,达到27.31%。
  有关专家指出,工程机械众龙头企业国内、国外市场的不同表现说明,国内企业的生存能力正在不断增强,从以前的过分依赖国内投资拉动、靠政策吃饭,到现在学会“两条腿”走路,以国际市场拉动国内市场,实现均衡、稳健发展,中国的企业在寒冬中学会了如何取暖。
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