戴先生喜欢玩单反相机，工作、生活和家庭都还不错，只是孩子即将上学，夫妻俩也要考虑起孩子上学和今后生活方向的问题了。
　　戴先生的一大困扰在于是租房还是买房？在笔者看来，可以从以下三个角度去考虑。
　　首先，戴先生买房是让子女就学时有更好的生活学习环境，但对于上海持有居住证人才的子女而言，租房也能达到这样要求。事实上很多父母为了让子女去一个心仪的学校，宁愿自己的房子空关，也会在学校附近再租一套房子居住，方便子女更好地学习。一旦子女毕业换校，也会再在新校附近租房。
　　其次，从戴先生的家庭财务状况来看，如打算购房，目前最多可出90万元，按现有政策，一套250万元的首套房，首付至少要75万元；而仅靠剩下的15万元去支付税费和装修，是远远不够的，其中至少有35万元的缺口。如果再把贷款因素（按首套首付3成，夫妻共同申请公积金上限60万元，其余用商贷，利率下浮15%，贷款年限为20年，等额本息还款）考虑进去，则每月还11000余元贷款，虽节约了3500元的房租，但实际每月结余只有4500元。假如戴先生买房后通过私人关系借入35万元，即使不付利息，把所有家庭结余用作还款，也需要3年半来还清。而在这期间，不说戴先生需要放弃所有的“精神享受”，只要家庭出现任何意外，将没有资金去应对，风险极大。
　　最后，从投资回报率来看，投资250万元购入一套房，立刻出租，按当前行情每月可租到4500元左右，即使不考虑任何税费，一年只有5.4万元收入，其年化2.16%的回报率甚至还远低于银行一年期3.25%左右的存款利率。因而，理性的投资方法是将资金先放入银行，将得到的收益去支付房租后，这样还会有剩余。
　　至此，建议戴先生目前仍选择租房。但既然戴先生已经打算在上海长期居住，所以房子还是要买，问题是何时去买？
　　解答这个问题，也从三个方面考虑，一是楼市的价格走势；二是戴先生一家每年收支结余；三是戴先生如何打理规划已有的90万元资金。
　　首先，处于国家调控中的楼市，过去“火箭式”的上涨将不会再出现，但由于上海在医疗、教育等方面的优势，上海楼市的刚需仍存在，因此楼市价格仍会小幅上涨。在考虑房屋折旧后，预计每年增长不大可能超过5%。另一方面，戴先生正处于事业上升期，且所处的是国家重点支持的文化传媒产业，因此每年薪资也会有比较快的提升。在此希望戴先生通过自身的努力工作和节省家庭不必要的开支，争取每年的家庭结余都能比上一年多10%，从而有更多的资金用作购房储备。
　　对戴先生来说，中期理财的目标就是买房，因此投资收益率只要比房价涨幅率高就可以，因此设定为6%。在此建议戴先生先暂定6年后买房，一来子女那时正好小升初，届时可选择离中学较近的房源；另外也是需要一定的时间来积累财富。因此建议戴先生先将90万元银行存款取出，留出15万元购买货币基金（预期收益会比同期银行存款高，且具有高灵活性）用作紧急备用金外，其余75万元可选择5年期国债，目前利率为5.41%；然后从每年的家庭结余中，需再拿其中的55%用于投资。而这个比例也是银行在审核房贷时，对贷款人所有贷款本金和其月收入之比的上限。
　　按此计算，如戴先生一家能在6年间满足每年家庭结余以10%的比例增长，则平均每年可以拿出15万元进行投资，建议可以配置在业绩不错的混合型或者保本型基金上，理由是该类基金由于同时在债券和股票上投资，分散了风险。综观整个市场，该类排名前30名的基金3年中每年年化收益都能达到7%左右。因此，戴先生的投资组合基本能实现6%的预期收益目标。
　　这样6年后，现在250万的房子估计涨到350万元，而现在50万元的税费以及装修等费用预计会上涨到60万元。而六年后戴先生的投资组合可以实现财富值约为210万元。则戴先生还需要贷款200万元，如果贷款政策、利率、还款方式和现在保持不变，贷款期限变为10年，则每年需要还贷26.2万元，而戴先生一家此时用于正常家庭开支后的结余已经接近40万元，且每年还会增加，除了还贷，戴先生又有了追求“精神享受”的资本。