指数期权相关论文
金融市场中的数据呈现出曲线或曲面的形态，具有函数型特征。文章首次将非参数估计中的局部多项式拟合方法应用于估计隐含波动率......
最近四年以来,美国期权行业进入到一个新的增长阶段.从目前市场情况看,美国的期权市场有几个明显的特点:首先,期权成交量增长速度......
简单利用Black&Scholes公式对指数期权进行定价 ,会存在理论上的不一致性。本文抓住组成股票价格指数的个股运动变化相对独立的特......
资本市场的发展需要有良好的投资环境和丰富的投资工具.中国证券市场经过十几年的发展,在许多方面已经取得了长足的进步,但还存在......
本文通过对国际市场指数创新产品的研究,探索我国指数产品创新,并深入研究了我国指数期货、指数期权的产品设计和风险控制.本文共......
从B1ack-Scholes(1973)模型开创金融资产定价理论全新篇章起,许多研究学者对BS模型存在诸多不足进行了尝试性的扩展探索研究工作。......
自2008年开始,比特币已在世界各地广受欢迎,特别是在北美、欧洲、日本、韩国等地异常火爆,深受当地投资者喜爱.在经济学角度来说,......
指数期权是一种新型期权,它比标准期权有更大(或更少)的敏感性的特点,能用来满足投资者的不同风险偏好.在股票价格服从几何布朗运......
金融危机环境下的股权激励成为新的关注点。本文分析了金融危机对我国股权激励的影响，阐述了传统股权激励方法不适宜实施的原因，并对......
本文剖析了经理人股票期权激励中凸显的问题,结合亚式期权和指数期权的特点,构造了一种改变收益结构的新型期权,并推导出该期权价......
本文在股票价格服从几何布朗运动的假设下,采用一种简化的方法,推导了指数屏障期权定价公式.该方法具有一般性,能用来解决其它该类......
期权的本质是买卖期货合同，和期货合同的买卖不同的是，在期权合同时，合同的买方具有是否执这一合同的选择权。买方是否履行合同，完全取......
如果“金融腐败指数期权”能上市交易,那会怎么样?这绝对是一个大胆的金融创新。它意味着人们可以看空,当然也可以看多“中国的金......
剖析标准期权模型在经理人股票期权激励实务应用中存在的两大问题,论述了亚式期权模型和指数期权模型在解决上述问题中表现出的各......
【正】著名英国商人银行（在英国排名第六位）霸菱于今年年初倒闭,由荷兰ING集团收购。 霸菱集团于一夜之间倒闭,主因是涉及在新加坡......
B-S期权定价公式成功地解决了有效性证券市场的欧式期权定价问题．然而，在现实的证券市场上，作为指数期权标的指数，其变化往往受到涨跌......
剖析标准期权模型在经理人股票期权激励实务应用中存在的两大问题，论述了亚式期权模型和指数期权模型在解决上述问题中表现出的各自......
VIX是芝加哥期权交易所（CBOE）推出的一种波动指数。从VIX及其相应的衍生产品的推出可反映出CBOE创新的持续性、广泛性、超前性和独特......
近年来美国一些交易所相继推出国际指数期权。美国市场中的国际指数期权的特点是产品品种较少但逐步增长、交易量较少但具有增长前......
纳斯达克证券市场公司近日在网站发布公告称．计划在明年第三季度推出股票和指数期权交易业务．目前正在等待美国证券及交易委员会（SEC）......
以波动率为标的资产的期权对期权交易者来说并不是什么新鲜事。大多数期权交易者非常依赖波动性信息来选择他们的交易。基于这个原......
讨论了指数期权中指数价格遵循分数Brown运动时的期权定价问题,并假设利率为常数的情况下,利用保险精算原理和价格过程的实际概率......
随着我国社会主义市场经济新体制的逐步建立，股票市场必将得到进一步的发展，股票的期权交易看来也是势在必行。......
<正>国际金融危机以来,世界经济在缓慢复苏中艰难转型,不稳定、不确定性因素显著增加,境外投资风险已逐渐显现。"十二五"规划中明......
随着金融投资全球化,如何提供更完善的风险管理产品成为交易所产品发展的特征之一。目前国际上许多交易所编制了波动率指数(VIX),......
本文对我国进行指数产品创新的可行性从政策环境、法律环境、技术环境和市场环境四个方面进行了论述,并对我国指数产品的创新策略......
本文以现在全球自然灾害频发，保险承保范围不足，保险证券化大趋势为研究背景，以保险保单期权和农业受灾面积指数期权为研究对象，进行论......
作为一种重要的金融衍生工具 ,指数期权具有套期保值、分散风险、提高金融市场效率的功能。本文运用Delta套期保值、Delta-Gamma套......
随着我国资本市场的进一步完善,以及市场波动的更加剧烈,投资者对于相关性风险的关注日益增强,如何对冲相关性风险是一个亟待解决......
本文以香港恒生指数期权为研究对象,对期权与标的价格之间的动态关系和指数期权定价偏差进行研究。研究结果表明:恒生指数分别和恒......
沪深300股指期权合约推出已指日可待。中金所推出的仿真方案结合了理论界和实务界近几年努力的成果,但是,合约设计的十大条款中仍......
<正>近10年来,随着全球气候变暖,暴雨、飓风等严重自然灾害事件越来越频繁。国家统计局的数据显示,我国每年因各种自然灾害造成农......
简要回顾美国股票指数期权市场的发展史,从产品不断创新、交易量快速扩张、国际化趋势明显、市场竞争有序、交易设施不断完善和市......
指数期货、期权作为目前世界上发展最快的金融衍生产品之一,其交易量大有超过现货证券之势。但在国内市场上,还缺少这样的金融衍生......
本文对近年来国内外经理人股票期权激励的研究成果进行了较为详细的分类综述。重点对标准期权、亚式期权和指数期权的激励特点和潜......
韩国KOSPI200指数期权是全球最活跃的衍生品合约。本文认为，按期权权利金收取低廉的交易费用等制度创新是韩国股指期权10年来爆发性......
摘要：波动率指数反映了期权投资者对未来市场波动性的预期，被用作衡量市场风险的重要依据。试图应用波动率指数来构建一种风险收益特......
