银行业是一个高风险的行业,对各种风险的控制能力直接影响到银行的盈利能力。在银行的各大风险中,操作风险一直被人们忽略,直到上世纪末,英国巴林银行的倒闭以及一系列因操作风险而导致的商业银行巨额损失,震惊监管者和银行界,于是,巴塞尔委员会将操作风险作为风险管理的重点提上了议事日程,并于2004年颁布了巴塞尔新资本协议,从此揭开了人们对操作风险研究的序幕。操作风险通常不易察觉,但是一旦发生则会对银行造成巨大的损失和影响,操作风险这种低频高危的特性,不仅体现了研究的重要性和紧迫性,也大大增加了研究的难度,正是研究的迫切与研究方法的滞后之间的矛盾,使得寻求有效的操作风险度量方法,量化和管理操作风险,力争减少操作风险损失对我国商业银行具有重要的现实意义。　　 本文首先阐述了操作风险的重要性,指出了我国商业银行操作风险研究的必要性。接着在国内外研究的基础上,结合自己的理解和国内现状,确定了本文对操作风险定义、分类以及度量方法,最后,结合第三章、第四章中操作风险度量方法的运用以及操作风险损失事件披露的反应,得出本文的结论。　　 在结构上本文共分为以下五个部分:　　 第一章,引言。主要介绍了选题背景及意义,国内外研究现状,本文的基本研究思路和方法、主要创新点等。　　 第二章,商业银行操作风险分析的理论基础。通过对我国商业银行操作风险的定义范畴、分类以及度量方法的讨论,结合我国实际,确定了本文的研究方法,本文主要使用广义操作风险的定义(即商业银行除信用风险和市场风险以外的所有风险),在此定义范围下,确定采用“自上而下”度量方法的收入模型对操作风险进行度量,并确定了本文所采用的操作风险的分类,为第四章研究我国商业银行对操作风险损失事件披露的市场反应做准备。　　 第三章,基于收入模型的我国商业银行操作风险度量研究。运用“由上至下”的收入模型对我国商业银行操作风险进行度量。其次,按所有制形式将14家上市银行分成国有银行、股份制银行以及城市商业银行三类进行比较分析。并且从绝对数和相对数两个方面对操作风险程度进行了研究。　　 第四章,我国商业银行操作风险案件披露的市场反应研究。运用事件研究方法和市场模型,对我国商业银行操作风险案件披露的市场反应进行研究。并搜集媒体公开报道的内部欺诈事件和外部欺诈事件各一例进行了详细分析。　　 第五章,结论与展望。通过对本文的内容进行了全面的总结和梳理,得到了本文研究的主要结论,并针对研究中存在的不足进行了阐述,同时对未来的研究发展方向做出了展望。　　 本文以商业银行操作风险为视角,重点分析了我国商业银行的度量方法和商业银行对操作风险损失事件披露的市场反应。其创新之处主要体现在以下几个方面:　　 第一,指标分类和选择上具有一定的创新。本文利用14家上市银行数据进行分析,被解释变量用净利润,将解释变量分为五大类:1.宏观环境:用实际GDP(GDP／CPI)表示。2、行业环境:用银行业景气指数表示。3.信用风险:资产充足率、不良贷款率、存贷款比率。4、市场风险:股票市场指数(上证综指、深证成指)；5、流动性风险:法定存款准备金率。由于指标个数和样本容量较以往研究有了很大的扩充,计算得出的银行操作风险损失准备金估计值在一定程度上更为可靠,为商业银行进行操作风险监管和降低风险监控资本提供了数据支撑。　　 第二,本文通过逐步回归方法对各类指标与各银行之间的关系进行了深入的研究,并且按照所有制形式将14家上市银行分为三类,进行了比较分析。　　 第三,本文的研究视角有一定的创新。本文不仅对对操作风险的度量进行了实证分析,而且运用事件研究方法和市场模型研究了市场对操作风险损失事件披露的反应。　　 商业银行操作风险的研究是一项漫长而艰巨的研究课题,需要长期不懈的努力,本文只是在操作风险度量方面和市场反应的方面进行了一些尝试,还有很多问题尚有待深入研究,而这都将成为我今后努力的方向。