20世纪以来,国际商业银行得到了长足发展,规模不断扩大,实力不断增强。商业银行业务不断多元化,表外业务的比重不断提高,这样有利于信贷风险的降低。然而,依靠负债经营这一本质没有发生任何变化,所以,在不断扩张,不断开辟新业务的同时,商业银行也更加重视信用风险。信用风险是当前银行业面临的主要风险,巴塞尔委员会对此提出了更加严格的计算风险资本的工具,而且,还在不断地研究和更新,以期能够有效控制信用风险。为此巴塞尔委员会于1988年提出《巴塞尔协议》明确国际的银行应该以该协议为规范进行运作,并于2004年提出《新巴塞尔协议》,在原有基础上提出了更加灵活的风险资本的计算法则。国内外学术界根据其要求分别利用自身数据,研究了大量判别信用风险的模型,主要集中于对巴塞尔协议初级法中一个重要指标违约概率(PD)进行测算和估计,并进入了实用阶段。此外,《新巴塞尔协议》中的高级法提出具备充足历史数据,并且有足够能力测度风险的商业银行,可以根据自身情况,使用高级法计量风险,这就要求商业银行计算一个重要的指标违约损失率(LGD)。国内外的学者主要集中于对影响该指标的因素进行分析,以及对已有数据进行总结,没有相对成熟的计量模型估计违约损失率(LGD)的大小。本文通过分析信用风险违约概率(PD)的影响,总结现有模型的优缺点,提出测算违约概率(PD)的非线性组合预测方法。此外,分析了违约损失率(LGD)的影响因素,并利用影响因素进行统计方法以及组合预测方法估计。在此基础上,利用我国近五年的上市公司数据,对上述模型进行验证对比,最后总结并提出相应的政策建议。