流动性风险的管理历来都是银行业面临的一大挑战,经营状况良好的银行可在缺乏流动性的情况下快速陷入危机之中。近年来我国宏观经济增速放缓,在未来一段时间内存在下行压力。2018年以来,我国经历了“去杠杆”的宏观调控,信用违约潮的冲击以及中美贸易战等事件,金融市场面临系统性风险的上行趋势。我国商业银行在当前的环境下面临更严峻的流动性风险挑战,在此节点上,《商业银行流动性风险管理办法》正式出台落地。本文立足于我国流动性监管的最新变化,首先分析了最新流动性监管的落地实施对我国商业银行短期盈利能力造成的冲击;接下来分析了流动性匹配率对商业银行盈利能力的作用机制及相关影响;最后对样本银行的流动性匹配率进行了测算,并通过动态面板模型实证分析了2012-2017年6年间流动性匹配率与商业银行盈利能力之间的关系。研究结果表明,更加严格与精细的流动性监管的实施在短期内将直接抬升商业银行的整体成本,流动性匹配率与商业银行盈利能力之间存在倒U形的非线性关系。鉴于目前我国商业银行普遍较低的流动性匹配率,降低期限错配的举措通过增强商业银行抵抗流动性风险能力可给银行带来较大边际效益。最后,本文根据理论与实证分析的结果针对监管机构与商业银行提出相关的对策与建议。