国债期货作为是金融市场上的一种重要衍生工具，对于市场参与者进行利率风险管理有着重要的意义。我国自推出5年期国债期货以来也一直在积极推进多期限品种的国债期货合约。本文针对国外交易量较大且比较普遍的10年国债期货合约进行论证设计，对于我国推出10年期国债期货合约有一定的参考意义，同时合理预期的合约设计对于实践交易有先入优势，再者合约设计的思路为今后更多品种的合约设计提供了指导意义。对于我国推出10年期国债期货合约的必要性和可行性，本文从现货市场基础、投资者类型等多方面进行了论证。
　　合约内容设计部分是本文的重点部分，因完整的合约设计是一项工程繁琐而浩大的工程，本文选择了“面值、可交割债券、票面利率、保证金水平、日涨跌幅限制”等主要条款进行了设计论证。对于“面值”和“可交割债券”的设计主要是根据现货市场的数据进行分析论文，同时对比参考了一些交易所的合约情况。对于“票面利率、保证金水平、日涨跌幅限制”的设计本文主要选择了历史模拟法进行分析论证，这也是本文的创新点之一，用相同风险因子模拟出10年期国债期货的波动情况，用充分的数据资料论证了十年期国债期货合约设计的科学性。
　　本文对于我国推出10年期国债期货合约有一定的参考意义，同时合理预期的合约设计对于实践交易有先入优势。最重要的是本文通过对十年期国债期货合约设计提出了一些有创新性的标准和方法，比如从“套保者、套利者、投机者”角度思考合约设计的市场需求，用模拟数据验证合约设计的科学性等。通过这些方法和思路为今后其他期货等合约设计提供了参考和指导意义。