【摘 要】
：
对贷款违约概率的测算是商业银行风险管理的一项重要内容。在贷款违约概率模型的参数估计过程中,样本选择的非随机性会产生样本选择性偏差,导致参数估计有偏。本文构建一个测
【机 构】
：
华南理工大学金融工程研究中心,华南理工大学金融工程研究中心 广东广州市510640,广东广州市510640
论文部分内容阅读
对贷款违约概率的测算是商业银行风险管理的一项重要内容。在贷款违约概率模型的参数估计过程中,样本选择的非随机性会产生样本选择性偏差,导致参数估计有偏。本文构建一个测度贷款违约概率的联立双变量Probit模型(SBP模型),对样本选择偏差问题进行纠正。实证结果表明,SBP模型的参数估计精度高于存在样本选择性偏差的单变量Probit模型(UP模型),对贷款违约影响因素的评估和违约概率的测算也比UP模型更加全面和准确。直接应用存在样本选择性偏差的违约概率模型评估贷款风险将会导致错判,而SBP模型则可以很好地解决由样本选择性偏差带来的估计结果不可靠问题。
其他文献
作为美国新马克思主义教育哲学的创立者和最早在北美倡导批判教育运动的领军人物之一,阿普尔对由右翼保守势力主导的市场化和私有化的教育改革已经进行了长达四十多年的批判
本研究对大学生心理健康和家庭教养方式的现状进行了研究,旨在能更好的了解90后大学生心理健康状况与家庭教养方式的关系,采取了分层抽样的方法对廊坊师范学院和河北石油技术
目的：通过观察靳氏舌三针结合头皮针对中风后运动性失语患者语言功能的影响,并与传统针刺治疗方法作对照,进一步发展靳氏舌三针和头皮针对中风后运动性失语的临床疗效。从而为
近年来,我国电力行业发展迅速,以超高压和特高压为骨干网架的输电网络正在逐步形成。高压线路长距离运输过程中,电能损失不可避免。在环境问题日益突出的今天,如何在不影响正
<正>建构主义教育理论表明,在数学概念教学中,教师要注重对概念的"建构——运用——拓展",以活动的形式使学生的认知向纵深递进,从而使学生的数学概念建构走向完整化.实践表
<正>地中海贫血(Thalassemia)是我国南方地区最常见的单基因遗传病,广东省生育人群a地贫的基因携带率为12.96%,β地贫的基因携带率为4.51%。重型α地贫胎儿,又称Bart’s水肿
随着我国市场经济的不断发展和国外先进理论与技术的不断引进与渗透,EPC总承包模式在我国的工程建设领域的应用开始崭露头角,“业主+设备监理+EPC总承包商”模式在我国许多EP
目的分析急诊外伤患者清创处理方法及护理措施。方法收集我院2012年11月-2013年11月期间诊治的急诊外伤患者500例作为研究对象,采用回顾性的方式分析患者的临床资料,总结清创
高新技术产业的迅速发展为增加我国劳动力就业、保证国民经济稳定快速增长以及促进产业结构有序调整、升级等方面做出了重大贡献。为了使产业的发展模式得到创新以及升级传统
一个区域的经济发展通常与特定产业集群的形成和发展是分不开的,培育产业集群既是区域经济发展战略,也是工业化发展到一定阶段的必然产物。而中小企业又是产业集群形成的主力