2014年第一季度中国企业股权发行报告

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  尽管2014年迄今,中国企业全球新股发行数量从84只增长至111只,增幅为32.1%,但股权发行总金额却较2013年1季度(239亿美元)下降28.5%至171亿美元。
  2014年1季度,中国企业全球首次公开发行(包括全球首次公开上市发行以及已经上市的公司在其他证券交易所的首次公开发行)共募资72亿美元,较2013年1季度激增827.3%,是自2011年(160亿美元)以来1季度发行额最高的一次。
  自2012年末IPO审批暂停以来,2013年中国A股IPO依然处于暂停状态。A股IPO的暂停也促使中国企业去海外发行,2013年共70项海外IPO募资总额188亿美元。大多数的IPO选择了香港交易所,54项IPO发行总额达178亿美元。
  今年中国IPO重启后,A股IPO潮涌,共49项IPO募资总额56亿美元,相比之下,2013年无一项IPO,2012年1季度约有48项A股IPO,共募资55亿美元。
  尽管中国A股IPO重启,中国企业海外发行的脚步却并未停止,共13项海外IPO募资总额16亿美元,其中大部分前往香港上市。
  总体而言,中国企业在A股和海外市场的IPO共募资72亿美元,较2013年第1季度增长827.3%,但较2013年第4季度减少41.8%。
  2014年迄今中国企业全球增发金额达72亿美元,较2013年第1季度减少55.1%,是自2010年(56亿美元)以来首季增发额最少的一次。
  2014年迄今中国公司可转债发行数量有所增长,但发行总额仅为26亿美元,较2013年第1季度(70亿美元)减少63.4%。
  中国企业全球股权及股权相关发行中工业行业居首位,共计31亿美元,较2013年第1季度增长150%,占中国企业发行总额的18.4%,主要原因是受本年度中国最大一笔股权发行交易推动。在该次交易中,中国船舶重工股份有限公司向9位投资人非公开发行20.2亿股股份,募资14亿美元(84.8亿元人民币),用以支持其军工业务扩张。
  在中国企业全球发行承销商中,广发证券的排名由去年第39位一跃升至首位,总承销金额17亿美元,占市场份额9.8%,而2013年第1季度位居首位的瑞银集团今年则下滑至第24位。
  来源:汤森路透
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