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3月11日北京时间13时46分，日本宫城县仙台市以东约130公里处的海域发生里氏9.0级地震。3·11大地震给日本经济造成重创，同样，对世界各国经济影响程度不一。比如，国际农业，因忧虑日本削减进口，国际粮价连续大跌；全球核电业，走到十字路口，日本政府成为核电保险买单者；全球钢铁，地震影响刺激钢材需求，螺纹板材库存年内首降……
那么，日本地震对中国的IT产业又有什么样的影响呢？
互联网新兴媒体触角延伸
地震发生时，我们最需要知道的是什么？最需要告诉别人的是什么？身处灾区的难民想知道救援何时赶到？想向亲友报一声平安；灾区以外的公众想了解灾情的进展，想知道亲友的安危。当地震发生时，一场“战争”随之爆发，这是人与自然的战争，生命与时间的战争，也是媒体之间抢夺关注度和话语权的战争。
日本地震发生后，电话和短信等传统通讯方式遭到破坏，移动互联网和社交网站在民众救助和信息发布中扮演了重要角色。人们在Facebook、Twitter和Mixi上发布信息向亲友报平安，公布自己身处的位置寻求帮助，政府也通过互联网发布救援进展，避免不必要的谣言和恐慌。
近年来新兴媒体以其及时和互动的特点，成为公众获取资讯的主要形式之一。但与传统媒体相比，由于它们提供的内容很大一部分是由用户生成的UGC（全称User Generated Content, 意即用户原创内容），在信息的可靠性、全面性和系统性方面，仍然无法与传统媒体相比。毕竟在公众想了解福岛第一核电站救援进展时，眼睛会注视着NHK（全称Japan Broadcasting Corporation，即日本放送协会，又称日本广播协会，是日本的公共媒体机构）电视台，而不是Twitter（推特，是国外的一个社交网络及微博客服务网站）的实时更新。
随着事态的发展，公众关注的重点也在发生变化，由地震损失、死亡统计和震后的废墟景象转向福岛核电站的核泄漏进展，到日元汇率、日经225指数等金融市场的反映，到全球电子元器件市场的供需情况，到对中国核能发展计划的讨论，到国外政府援助和韩国明星的捐款，再到对生与死的思考。随着时间的推移，公众关注和讨论的重点会有所变化。但总体来看，话题主要包括灾情实时报道、位置图片、伤员救助、公路、铁路、航空、治安、军队、消防、警察、救援物资、灾难后遗症、公众捐赠、金融市场、灾后重建及捐赠善款的使用审计等。
基于此，互联网搜索巨头谷歌为此专门成立了谷歌危机应对（Google Crisis Response）。谷歌危机应对共有英语、日语、中文和韩语四种语言版本，包括捐赠、资源、地图和消息四个模块。通过多语言版本设置可以向海外媒体同时发布灾情信息，使得全球各地的公众能够通过该渠道了解情况，防止片面或不实的报道和传闻。
在捐赠模块，用户可以通过Google Checkout向日本红十字协会、联合国儿童基金会、救助儿童会、美国红十字协会和美慈进行捐赠。2010年4月14日，青海玉树发生地震后，易宝支付也成立了易宝公益圈，参与慈善捐赠活动。新浪、腾讯、搜狐和网易也将新付通、财付通、搜狐支付中心和网易宝与自身的新闻门户进行结合。
资源模块包括日本气象厅、太平洋海啸警报中心和核能与工业安全局对地震、海啸以及核电站冷却进展的最新信息、日本首相及其内阁向公众发布的信息。灾难留言板有日本五大电信运营商向用户发布的事态进展报道、避难所的地理位置、饮用水和食品的供应点。东北电力、东京电力为节约能源发布地区停电通知，以便减少民众恐慌，有利于民众提前做好准备。
通过谷歌地图可以查阅避难所、饮用水和食物供点的地理位置等信息。通过加载地图信息，公众可以了解灾情的分布，公路、铁路和水运的受损情况、维修进度及交通便利程度。地图的信息标注也进行了相应的更改，以往的餐馆、商场和KTV等，改为医院、派出所、学校、车站、停电区域及水源供给区域等。
消息模块主要包括谷歌新闻搜索和Twitter的实时更新。新闻搜索由谷歌新闻收集整理路透社、彭博资讯、华尔街日报等专业媒体的报道，向公众提供相对系统、客观及全面的信息。实时更新的内容主要来自Twitter账户，向公众提供个性化的、及时的信息。
中国的门户网站也为日本地震开设了专栏，其中新浪微博开设了的“微博在线寻人”的模块，而且当时新浪微博关注度最高的三个话题都与日本地震有关。新浪、网易、搜狐和腾讯旗下都拥有新闻、视频、微博和支付的业务模块，其中搜狐和腾讯还有搜狗地图和QQ地图。门户网站不是信息的生产者，而是信息整合者。通过整合网站旗下模块，中国互联网门户巨头可以为用户提供更全面的资讯，发挥模块的协同效应，体现门户网站的优势。
硬件生产企业遭重创
日本地震及受损核电站带来的核泄露，成为全球各媒体的头版头条。日经225指数作为反映日本经济运行状况的晴雨表，充分反映了投资者的悲观情绪。震后的周一收盘，日经225指数下跌6.09%，周二收盘又下跌了10.55%，随后该指数一度接近2008年金融危机的水平。
中国与日本一衣带水，日本地震对中国的汽车、钢铁、软件外包、半导体芯片、机械设备和水产养殖都产生了不可忽视的影响。以电子元器件行业为例，地震对交通运输等工业基础设施和水电煤气等能源供给造成了极大的破坏，这些基础设施需要的修复时间较长。因此，地震对半导体芯片、电子元器件和液晶面板行业，会产生长期影响，不容忽视。由于产业联动性较强，即使那些没有受到地震直接破坏的科技类企业也难以独善其身，或多或少地受到一些负面影响。
闪存供应紧张促使经销商惜售，进而导致闪存价格上涨。在半导体芯片领域，东芝、富士通、瑞萨、索尼和尔必达是全球的主要供应商，其中东芝一家企业就占全球闪存出货量的40%，仅次于三星电子。地震震中距离半导体厂商聚集的宫城县和岩手县较近，包括东芝、富士通在内的多家厂商的生产被迫中断。东芝旗下所有的工厂都在检查受损情况，所以地震对工厂生产设备的破坏，会导致发货中断。此外，地震对公路、铁路、航空和水运等交运设施的破坏，这也会影响海外市场的供给。为了预防未来闪存价格因供给短缺出现更大的涨幅，闪存经销商们已经开始囤货，惜售情绪在中国各个数码产品交易市场弥漫着。
零部件国产化率较低的高端数码产品价格上涨。尼康在仙台的制造工厂主要负责高端产品的生产，这些产品包括数码摄像机和高端单反相机的主要零部件，因此涨价势头强烈。由于低端的卡片数码相机的零部件国产化率相对较高，影响相对较小，但不排除经销商趁势加入涨价的队伍。
短期液晶面板价格影响不大，需要长期观察。现阶段液晶面板供过于求，因此由地震所导致短期供给的减少对液晶面板影响并不大。但从长期来看，由于旭硝子、电气硝子、日立化工和日东电工等日资企业掌握玻璃基板、偏光片、增光片、滤光片和背光模组等液晶面板的关键原材料和核心技术，如果这些企业的产能和供应的恢复较为缓慢，这将不可避免地导致液晶面板供给减少，进而提高液晶电视价格。
目前，国际市场上液晶面板主要原材料布局大致如下：玻璃基板，核心技术掌握在康宁（包括三星康宁）、硝子、电气硝子等美日企业；彩色滤光片，生产厂商以日商为主；偏光片，日东电工出货量约占市场总量的27%；核心配件上，富士写真掌握80%的TAC市场，Kuarary掌握65%的PVA市场；液晶材料，混合液晶材料市场被德日瓜分，日本的智索公司占33.31%的市场份额；驱动IC市场主要被日韩台湾瓜分，其中日电16.5%，松下3.7%，夏普1.6%，日立的驱动IC产量也非常大，但是一般不外卖；背光模组，日本占据51%的市场份额。
价格战一直是中国家电行业的常态，本土黑电生产商很难通过提价将液晶面板原材料的涨价压力传导给消费者，产品毛利率不可避免会遭到挤压，对于品牌和技术实力稍逊一筹的家电企业更是如此。此外，京东方和TCL的高世代液晶面板生产线，还处于建设阶段，日本地震不可避免地对日方设备和技术提供商产生影响，进而减慢生产线投产速度。
比起日本地震对制造企业的生产设备造成的直接破坏，交通运输和水电油气等基础设施的破坏对全球电子元器件行业的影响更为长久。尽管近年来日资企业在东南亚和中国大陆设立工厂，从事电子产品的组装和封装，但这类业务处于产业链的较低层次，关键原材料仍需在日本本土生产。整体来看，中国IT硬件行业仍属于低水平的“制造中心”，而不是高水平的“研发中心”，本土的电子元器件企业在产品质量和生产工艺上，尚不足以替代日本竞争对手。因此，原材料供给的短缺，将进一步降低制造企业的毛利率。
软件外包上市公司现跌势
根据IDC（全称Internet Data Corporation，即国际数据公司）统计，2010年的中国离岸软件外包市场规模为28亿美元，其中面向欧美地区为13亿美元，占48%，日韩地区为12亿美元，占44%。短期内，中国对日软件外包行业将受到负面冲击；从长期来看，日资企业会加大产业转移，震后的重建工作会增加中国企业的业务量。
地震发生后，多家中国软件类上市公司在日分支机构因距离震中较远，并没有受到地震和海啸带来的破坏。与传统制造业不同，软件外包行业的主要资产是项目团队而不是设备库存，比起地震和海啸带来的直接伤害，核辐射、水电食物的短缺等间接破坏对软件外包行业的短期影响更大。长期来看，为了震后恢复，日本企业会加大对软件外包的投入，而且外包业务的恢复，不像半导体芯片和数码产品等传统制造业那样被厂房、公路和地铁的修复速度拖累。
从3月11日至3月17日，易观资本跟踪的四家软件外包类上市公司的股价均出现了不同程度的跌幅。由于海隆软件（HSFT）2010年上半年有78%的营业收入和84%的毛利润来自日本地区，因此跌幅最大，达到8.58%。
复旦复华（600624.SH）的主营业务包括软件开发、工业、商业和房地产。尽管软件开发占公司营收的比重在逐年减少，但该业务板块在2010年上半年仍然贡献了营业收入的33%和毛利润的21%。根据公司2010年半年报显示，野村综研是公司第一大客户，贡献了32%的营业收入。总体来看，复旦复华多元化的营收来源使得其受地震影响相对较小。
海隆软件（002195.SZ），日本地区营业收入占比为78%，毛利占比为84%。
2010年上半年，海隆软件有78%的营业收入和84%的毛利润来自日本，公司的前五大客户中有四家为日本企业，它们分别为日本野村综研株式会社（27%）、日本MTI株式会社（10%）、日本欧姆龙软件株式会社（6%）和日本日生情报株式会社（6%）。地震发生以来，海隆软件的股价累计下跌了8.58%，在四家上市公司中跌幅最大。
软通动力（ISS.NYSE），日本地区营收占比为10%。2010年1～3季度，软通动力有1390万美元的营业收入来自日本总部的客户，占营业收入的10%，而且该比重在递减。因此，日本地震对公司营业收入影响较小，截至3月17日，地震发生后其股价跌幅最少，只有1.28%。
（作者为易观资本分析师）
那么，日本地震对中国的IT产业又有什么样的影响呢？
互联网新兴媒体触角延伸
地震发生时，我们最需要知道的是什么？最需要告诉别人的是什么？身处灾区的难民想知道救援何时赶到？想向亲友报一声平安；灾区以外的公众想了解灾情的进展，想知道亲友的安危。当地震发生时，一场“战争”随之爆发，这是人与自然的战争，生命与时间的战争，也是媒体之间抢夺关注度和话语权的战争。
日本地震发生后，电话和短信等传统通讯方式遭到破坏，移动互联网和社交网站在民众救助和信息发布中扮演了重要角色。人们在Facebook、Twitter和Mixi上发布信息向亲友报平安，公布自己身处的位置寻求帮助，政府也通过互联网发布救援进展，避免不必要的谣言和恐慌。
近年来新兴媒体以其及时和互动的特点，成为公众获取资讯的主要形式之一。但与传统媒体相比，由于它们提供的内容很大一部分是由用户生成的UGC（全称User Generated Content, 意即用户原创内容），在信息的可靠性、全面性和系统性方面，仍然无法与传统媒体相比。毕竟在公众想了解福岛第一核电站救援进展时，眼睛会注视着NHK（全称Japan Broadcasting Corporation，即日本放送协会，又称日本广播协会，是日本的公共媒体机构）电视台，而不是Twitter（推特，是国外的一个社交网络及微博客服务网站）的实时更新。
随着事态的发展，公众关注的重点也在发生变化，由地震损失、死亡统计和震后的废墟景象转向福岛核电站的核泄漏进展，到日元汇率、日经225指数等金融市场的反映，到全球电子元器件市场的供需情况，到对中国核能发展计划的讨论，到国外政府援助和韩国明星的捐款，再到对生与死的思考。随着时间的推移，公众关注和讨论的重点会有所变化。但总体来看，话题主要包括灾情实时报道、位置图片、伤员救助、公路、铁路、航空、治安、军队、消防、警察、救援物资、灾难后遗症、公众捐赠、金融市场、灾后重建及捐赠善款的使用审计等。
基于此，互联网搜索巨头谷歌为此专门成立了谷歌危机应对（Google Crisis Response）。谷歌危机应对共有英语、日语、中文和韩语四种语言版本，包括捐赠、资源、地图和消息四个模块。通过多语言版本设置可以向海外媒体同时发布灾情信息，使得全球各地的公众能够通过该渠道了解情况，防止片面或不实的报道和传闻。
在捐赠模块，用户可以通过Google Checkout向日本红十字协会、联合国儿童基金会、救助儿童会、美国红十字协会和美慈进行捐赠。2010年4月14日，青海玉树发生地震后，易宝支付也成立了易宝公益圈，参与慈善捐赠活动。新浪、腾讯、搜狐和网易也将新付通、财付通、搜狐支付中心和网易宝与自身的新闻门户进行结合。
资源模块包括日本气象厅、太平洋海啸警报中心和核能与工业安全局对地震、海啸以及核电站冷却进展的最新信息、日本首相及其内阁向公众发布的信息。灾难留言板有日本五大电信运营商向用户发布的事态进展报道、避难所的地理位置、饮用水和食品的供应点。东北电力、东京电力为节约能源发布地区停电通知，以便减少民众恐慌，有利于民众提前做好准备。
通过谷歌地图可以查阅避难所、饮用水和食物供点的地理位置等信息。通过加载地图信息，公众可以了解灾情的分布，公路、铁路和水运的受损情况、维修进度及交通便利程度。地图的信息标注也进行了相应的更改，以往的餐馆、商场和KTV等，改为医院、派出所、学校、车站、停电区域及水源供给区域等。
消息模块主要包括谷歌新闻搜索和Twitter的实时更新。新闻搜索由谷歌新闻收集整理路透社、彭博资讯、华尔街日报等专业媒体的报道，向公众提供相对系统、客观及全面的信息。实时更新的内容主要来自Twitter账户，向公众提供个性化的、及时的信息。
中国的门户网站也为日本地震开设了专栏，其中新浪微博开设了的“微博在线寻人”的模块，而且当时新浪微博关注度最高的三个话题都与日本地震有关。新浪、网易、搜狐和腾讯旗下都拥有新闻、视频、微博和支付的业务模块，其中搜狐和腾讯还有搜狗地图和QQ地图。门户网站不是信息的生产者，而是信息整合者。通过整合网站旗下模块，中国互联网门户巨头可以为用户提供更全面的资讯，发挥模块的协同效应，体现门户网站的优势。
硬件生产企业遭重创
日本地震及受损核电站带来的核泄露，成为全球各媒体的头版头条。日经225指数作为反映日本经济运行状况的晴雨表，充分反映了投资者的悲观情绪。震后的周一收盘，日经225指数下跌6.09%，周二收盘又下跌了10.55%，随后该指数一度接近2008年金融危机的水平。
中国与日本一衣带水，日本地震对中国的汽车、钢铁、软件外包、半导体芯片、机械设备和水产养殖都产生了不可忽视的影响。以电子元器件行业为例，地震对交通运输等工业基础设施和水电煤气等能源供给造成了极大的破坏，这些基础设施需要的修复时间较长。因此，地震对半导体芯片、电子元器件和液晶面板行业，会产生长期影响，不容忽视。由于产业联动性较强，即使那些没有受到地震直接破坏的科技类企业也难以独善其身，或多或少地受到一些负面影响。
闪存供应紧张促使经销商惜售，进而导致闪存价格上涨。在半导体芯片领域，东芝、富士通、瑞萨、索尼和尔必达是全球的主要供应商，其中东芝一家企业就占全球闪存出货量的40%，仅次于三星电子。地震震中距离半导体厂商聚集的宫城县和岩手县较近，包括东芝、富士通在内的多家厂商的生产被迫中断。东芝旗下所有的工厂都在检查受损情况，所以地震对工厂生产设备的破坏，会导致发货中断。此外，地震对公路、铁路、航空和水运等交运设施的破坏，这也会影响海外市场的供给。为了预防未来闪存价格因供给短缺出现更大的涨幅，闪存经销商们已经开始囤货，惜售情绪在中国各个数码产品交易市场弥漫着。
零部件国产化率较低的高端数码产品价格上涨。尼康在仙台的制造工厂主要负责高端产品的生产，这些产品包括数码摄像机和高端单反相机的主要零部件，因此涨价势头强烈。由于低端的卡片数码相机的零部件国产化率相对较高，影响相对较小，但不排除经销商趁势加入涨价的队伍。
短期液晶面板价格影响不大，需要长期观察。现阶段液晶面板供过于求，因此由地震所导致短期供给的减少对液晶面板影响并不大。但从长期来看，由于旭硝子、电气硝子、日立化工和日东电工等日资企业掌握玻璃基板、偏光片、增光片、滤光片和背光模组等液晶面板的关键原材料和核心技术，如果这些企业的产能和供应的恢复较为缓慢，这将不可避免地导致液晶面板供给减少，进而提高液晶电视价格。
目前，国际市场上液晶面板主要原材料布局大致如下：玻璃基板，核心技术掌握在康宁（包括三星康宁）、硝子、电气硝子等美日企业；彩色滤光片，生产厂商以日商为主；偏光片，日东电工出货量约占市场总量的27%；核心配件上，富士写真掌握80%的TAC市场，Kuarary掌握65%的PVA市场；液晶材料，混合液晶材料市场被德日瓜分，日本的智索公司占33.31%的市场份额；驱动IC市场主要被日韩台湾瓜分，其中日电16.5%，松下3.7%，夏普1.6%，日立的驱动IC产量也非常大，但是一般不外卖；背光模组，日本占据51%的市场份额。
价格战一直是中国家电行业的常态，本土黑电生产商很难通过提价将液晶面板原材料的涨价压力传导给消费者，产品毛利率不可避免会遭到挤压，对于品牌和技术实力稍逊一筹的家电企业更是如此。此外，京东方和TCL的高世代液晶面板生产线，还处于建设阶段，日本地震不可避免地对日方设备和技术提供商产生影响，进而减慢生产线投产速度。
比起日本地震对制造企业的生产设备造成的直接破坏，交通运输和水电油气等基础设施的破坏对全球电子元器件行业的影响更为长久。尽管近年来日资企业在东南亚和中国大陆设立工厂，从事电子产品的组装和封装，但这类业务处于产业链的较低层次，关键原材料仍需在日本本土生产。整体来看，中国IT硬件行业仍属于低水平的“制造中心”，而不是高水平的“研发中心”，本土的电子元器件企业在产品质量和生产工艺上，尚不足以替代日本竞争对手。因此，原材料供给的短缺，将进一步降低制造企业的毛利率。
软件外包上市公司现跌势
根据IDC（全称Internet Data Corporation，即国际数据公司）统计，2010年的中国离岸软件外包市场规模为28亿美元，其中面向欧美地区为13亿美元，占48%，日韩地区为12亿美元，占44%。短期内，中国对日软件外包行业将受到负面冲击；从长期来看，日资企业会加大产业转移，震后的重建工作会增加中国企业的业务量。
地震发生后，多家中国软件类上市公司在日分支机构因距离震中较远，并没有受到地震和海啸带来的破坏。与传统制造业不同，软件外包行业的主要资产是项目团队而不是设备库存，比起地震和海啸带来的直接伤害，核辐射、水电食物的短缺等间接破坏对软件外包行业的短期影响更大。长期来看，为了震后恢复，日本企业会加大对软件外包的投入，而且外包业务的恢复，不像半导体芯片和数码产品等传统制造业那样被厂房、公路和地铁的修复速度拖累。
从3月11日至3月17日，易观资本跟踪的四家软件外包类上市公司的股价均出现了不同程度的跌幅。由于海隆软件（HSFT）2010年上半年有78%的营业收入和84%的毛利润来自日本地区，因此跌幅最大，达到8.58%。
复旦复华（600624.SH）的主营业务包括软件开发、工业、商业和房地产。尽管软件开发占公司营收的比重在逐年减少，但该业务板块在2010年上半年仍然贡献了营业收入的33%和毛利润的21%。根据公司2010年半年报显示，野村综研是公司第一大客户，贡献了32%的营业收入。总体来看，复旦复华多元化的营收来源使得其受地震影响相对较小。
海隆软件（002195.SZ），日本地区营业收入占比为78%，毛利占比为84%。
2010年上半年，海隆软件有78%的营业收入和84%的毛利润来自日本，公司的前五大客户中有四家为日本企业，它们分别为日本野村综研株式会社（27%）、日本MTI株式会社（10%）、日本欧姆龙软件株式会社（6%）和日本日生情报株式会社（6%）。地震发生以来，海隆软件的股价累计下跌了8.58%，在四家上市公司中跌幅最大。
软通动力（ISS.NYSE），日本地区营收占比为10%。2010年1～3季度，软通动力有1390万美元的营业收入来自日本总部的客户，占营业收入的10%，而且该比重在递减。因此，日本地震对公司营业收入影响较小，截至3月17日，地震发生后其股价跌幅最少，只有1.28%。
（作者为易观资本分析师）