论文部分内容阅读
为了使监管资本对信用质量具有更高的风险敏感性和激励相容性，对商业银行资本金进行精确计量并使之与银行潜在的经济风险相匹配是新巴塞尔协议的主旨。本文对新协议中关于信用风险和操作风险资本金计算的理论依据和计算框架进行了剖析，有助于建议我国商业银行内部风险管理模型。
新巴塞尔协议资本充足率计算方法剖析
【摘 要】
：
为了使监管资本对信用质量具有更高的风险敏感性和激励相容性，对商业银行资本金进行精确计量并使之与银行潜在的经济风险相匹配是新巴塞尔协议的主旨。本文对新协议中关于信用风险和操作风险资本金计算的理论依据和计算框架进行了剖析，有助于建议我国商业银行内部风险管理模型。
【机 构】
：
北京航空航天大学经济管理学院,北京100083
【出 处】
：
金融研究
【发表日期】
：
2002年6期
其他文献
一个主权国家，两种法定货币（人民币和港币），这种制度安排在世界金融史上都是独特的，更进一步思考，这种安排的内在机理是什么？人民币和港币之间存在保种关系？如何相互影响？本文根据汇率决定的内在机理，提出人民币与港币汇率相互影响的六种机制或渠道，并进行了相应的理论阐述。
本文依据利率管制制度下IS－IM模型的配额均衡推导出中国总需求函数Y＝D（M／P，R），蕴涵仅货币政策有效而财政政策完全无效的需求管理政策含义。为评价中国货币政策的经济稳定效应。本文运用货币政策效应测度的特定指标体系和算法程序，事后考察1981年以来中国货币供应与国民收入的历时动态及其协同运动性质，有关类型化解释结果表明其间中国货币政策未能实施有效的反周期名义货币供应管理操作，而基于货币政策规则的货币供应目标比较也揭示了1998－2000年间中国货币政策的紧缩倾向。
金融结构是金融发展状况的具体体现，它在一定程度上反映着金融与经济发展的层次和经济金融化的深度，亦反映着经济金融化进程中的虚拟程度和风险程度，研究金融发展的客观规律，金融结构分析是极为重要的方面。金融结构的分析基础为社会金融总资产，分析指标体现为一系列开放式的指标体系，其中每一项指标都反映不同的内容，改革以来，丰体制转轨和金融总量的快速增长，中国的金融结构发生了很大变化，但在金融产业结构、市场结构、融资结构等方面仍然不够理想。为提高中国金融发展的层次和效率。下一阶段金融改革应特别关注以下几个方面：（1）加快
本文采用GJR GARCH－M模型，从实证的角度分析了利好消息和利空消息对股票市场的非对称影响。在划分时段分别建模的基础上，我们发现中国股票市场对消息的反应不同于现存文献，对此我们提出了新的解释。此外，我们的结论也为中国股票市场投机成分不断趋于减少、投资者不断成熟提供了有力的实证依据。
本文研究了资本市场的发展对于国有企业改革、民营经济发展以及商业银行资本充足性等方面的至关重要的作用，深入分析了我国在股票市场、企业债券、企业并购等方面存在的诸多问题以及这些问题产生的根源，从四个角度提出了解决问题的具体措施。
根据认股权证的基本特征，结合我国实际，分析了认股权证的基本功能和发行可能存在的障碍，并指出了我国高科技企业发行认股权证的必要性和可行性。
国有商业银行大量不良贷款的存在，严重影响其正常经营与发展和金融对经济的助推作用，去年，我国四大国有商业银行不良贷款余额和比例总体出现了“双降”的良好势头，但个别地区国有商业银行不良贷款有增无减，居高不下，余额、比例“双升”，化解难度加大，形热逾加严峻。本文以甘肃省天水市为个案对国有商业银行不良贷款问题进行了深入调查研究，通过对现状与特点、成因与难点和后期变化走势的分析与预测，揭示了形成原因和化解难度的全国普遍性与区域特殊性，提出以下主要观点：一是不良贷款是社会金融运行深层次矛盾长期积累的产物，化解工作具有
本文以三峡库区农村信用社在特定国家战略下承担的社会成本进行个案研究，以总结在缺乏补偿机制的体制安排下经济主体在特质性冲击下的困境，研究发现：随着三峡库区的淹没，当地农村信用社的债权和资产也部分转化为机构的沉没成本，其中固然有稳定冲击的不可抗拒性－－作为金融机构显然需要股从国家战略大局，但是也存在企业和居民利用移民机会悬空债务等行为导致沉没成本的进一步扩大化。其中显示的另一个政策性问题在于：农村信用社的“地区”法人性质是无法应对此类冲击的，一定范围内的债权联合是有利于制约债务人信用风险的理性选择。