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[摘 要]企业高层管理者的管理控制风格是保证企业健康发展的重要因素。企业管理者的管理控制风格与企业绩效有着密切的联系。文章研究了企业管理者的控制风格与企业绩效的关系，如何在实际企业经营中，通过中介变量财务控制，多方面提升企业效益。文章从管理控制风格（尤其指管理控制风格中的互助性管理控制风格）、财务控制和企业绩效的概念入手，结合最新相关领域的研究成果，提出本研究的理论模型，再通过问卷分析，验证理论模型的正确性。运用的统计学方法包括因子分析、PROCESS中介效应分析等。得到的结论具有一定的实际意义和参考价值。
[关键词]互助控制风格；财务控制；企业绩效；因子分析
[DOI]10.13939/j.cnki.zgsc.2018.36.072
1 引 言
获得较高的企业绩效一直是企业经营管理的目标。而一般来讲，直接的思路是改善经营管理方式和从财务方面进行财务控制。高管通过调整管理方式、改变企业经营策略等，提高企业工作和生产经营效率。另外，直接从财务管理入手，选择科学合理的财务控制方式，直接或间接提高企业绩效，尤其是企业财务绩效。因此研究三者直接的关系具有重要意义。
2 理论模型和基本假设
近年来，国内外许多学者对相关课题进行研究。通过对文献结果的梳理和汇总，建立假设模型，具有一定的理论支撑。
基于文献调研结果提出如下假设。
H1：互助管理控制影响财务控制
牛艳（2008）通过研究认为公司的企业控制风格是提升公司绩效的关键原因之一，唯有把企业实际经营情况纳入到管理风格的制定和实行之中，并结合可行的财务控制手段，才能切实帮助企业实现管理目标，提升企业绩效。同时发展不稳定的管控方式也可能直接制约企业的健康发展。Holmgren（2010）研究将公司管理控制分为两种：一是指外部管理控制，二是指内部管理控制。他明确指出企业管理控制风格对公司绩效具有一定影响，企业内部控制管理对企业业绩作用较大，要高于外部管控的作用。
H2：互助管理控制与企业绩效相关
国内外许多学者对企业处理掌控形式作风和企业绩效之间的关系进行了研究。Simons（2004）深入分析了管理方式对企业绩效的影响。西蒙斯发现三种全新策略改革，包括信念控制系统、边界控制系统和互助式控制系统。这三种系统与诊断控制系统一起应用，处理企业即将面对的管理控制问题。徐習兵（2013）对于企业的财务控制环境、管控方式以及经营过程中变量的相互关系进行了充分的分析，得到的结果表明企业的管理控制过程会影响企业组织目标方式和进程，且二者之间存在负相关关系——不适当或过分强调管理方式反而会阻碍企业实现管理目标，从而会在某种程度上降低企业绩效。
H3：财务预算与企业绩效相关
优秀的财务控制有助于公司更好地进行管理和健康地发展，并有效地提高公司在财务管理方面的效率。Anna（2008），Quieseenti et al.（2006）强调企业在市场竞争中的表现与财务控制水平和財务管理能力有着密切的关系，设计科学合理的财务控制是企业完善自身的内控管理、实现管理目标的有力途径。而还有一些学者的研究表明，财务控制与企业绩效之间呈现负相关关系，葉梓（2011）研究发现财务控制的结果很难促进企业在经营业绩上的提升，也未能帮助企业财务绩效获得增长，过于严谨的财务控制还可能抑制企业绩效。
3 研究设计及数据分析
3.1 样本选取及数据来源
通过发放问卷对113家内地公司的中级或以上管理者进行调查，同时将所有遗漏项或者关于此研究变量抽象项目中低质量样本进行剔除，最终向113个内地企业发出554份问卷，收回509份，其中337份为有效问卷。
3.2 模型建立
（1）问卷信度分析。问卷的信度一般指问卷的可靠性。目前最常用Alpha信度系数表述量表的内在信度，信度系数应该在0～1。Alpha信度系数为0.945，说明该项问卷具有较高的可靠性，问卷分析所得结果可较大程度上反映真实情况。
（2）描述性统计分析。数据的均值和标准差是描述性统计分析的常用指标。均值主要反映数据的平均情况，标准差反映数据的离散情况。选用这两个常用统计指标，得到如下关于互助性管理控制风格。根据描述性统计分析结果，各抽象项目均值方差差别均不大，各个项目均具有较强的代表意义。
文章的主要研究内容为交互控制风格、财务控制和企业绩效的关系。较为普遍的一个统计学指标为相关系数。因此可先通过计算相关系数计算其间相关性的强弱情况。
Person相关系数计算公式：
对各个变量中项目的分数取平均值，得到分别代表互助性控制风格、财务控制和企业绩效的变量，计算相关系数，衡量其间的相关性强弱。
交互管理控制与财务控制和企业绩效间的相关系数分别为0.659、0.816，财务控制与企业绩效间相关系数为0.423。在统计学意义下，以0.01为显著水平（α=0.01），认为三者之间均具有显著的相关性，且相关性较强。因此，可进一步分析变量之间的影响关系。
（3）因子分析。因子分析不仅帮助笔者提取少数几个主要的因数，且每个主要因数都能反映评估管理风格不同方面的共同作用，并检测管理控制各个项目与公共因子的相关性，剔除不良项目。
①互助管理风格因子分析。选取两个因子，方差贡献率达到59%，从问卷中众多抽象项目中提取两个互助性管理控制风格的因子。
根据互助管理控制因子分析载荷图，可以对抽象项目与两因子间的关系可视化，得到下面关于两个公因子所反映管理控制风格中的具体事项或能力：
互助管理控制风格因子1与抽象项目中1～5题具有较强的相关性，主要反映企业管理人员和高级管理人员之间交流和在沟通商议企业重要决定时的能力，这也是交互管理控制风格中最重要的能力体现。 互助管理控制风格因子2与抽象项目中6～8题具有很强的相关性，此因子主要反映企业经营管理人员和高级管理人员在管理控制系统的改进和发展进程中，其员工的参与程度。
②财务控制因子分析。提取两个公因子，累计方差贡献率可达到69%，保留了原数据的大部分信息，因子分析具有较好的结果。
结合财务控制抽象项目及企业经营中实际情况，得到以下关于两个财务控制因子所反映的具体的控制方式或控制能力：
财务控制因数1与问卷的此项目中1～8题反映的管理能力具有较强的相关性，财务因数1主要反映企业高层管理者在财务预算方面是否同上下级进行有效的交流和反馈。
财务控制因数2与问卷的此项目中9～13题所反映出的管理能力具有较强的相关性，财务因素2主要反映企业高层管理者对企业财务管理控制的重视程度。
③企业绩效因子分析。只需提取一个公因子，方差贡献率达到78%。关于企业绩效抽象项目主要选取财务企业绩效，选取的公因子与这些财务绩效抽象项目都具有很强的相关性。财务绩效能够很全面地表达企业在资产运用管理中的效果、资金来源调配的效果以及股东权益报酬率的组成。因此，选取的唯一公因子主要从财务方面很好地解释企业财务绩效。
4 PROCESS回归分析
企业绩效这一企业经营的目标作为因变量，互助管理控制风格这一容易把握的能力过程作为自变量，运用PROCESS过程对这一过程进行中介效应分析，可定量化表示互助性管理控制对企业绩效影响如何以及互助性管理控制是如何影响财务控制，然后进一步影响企业绩效的（验证图1中理论模型假设）。
衡量模型拟合效果的指标R2为0.1337，模型具有相当的拟合效果。模型中参数估计结果为，常量为2.8571，互助性控制风格前系数估计为0.4857，财务控制前的参数估计为-0.1204，同时结合相应参数90%的置信区间，因此可认为变量间相关关系。
4.1 验证X→Y间的关系（互助管理→企业绩效）
表1反映出直接效应的90%的置信区间为 [0.3777，0.59387]，直接效应显著有效，效应估计结果为0.4857。结果表明实时调整企业互助管理控制可直接影响企业绩效，且其间的直接影响为正向影响。积极调整互助性管理控制风格，加强企业间员工与高层管理者的反馈，可显著提高企业绩效尤其是财务绩效。
4.2 验证中介效应X→M→Y关系（互助管理→财务控制→企业绩效）
与直接效应相对应，进一步分析汇总互助管理控制风格到财务控制再到企业绩效的间接效应情况。间接效应90%的置信区间[-0.1468，-0.0133]，因此认为间接效应结果显著，间接效应结果估计为-0.0798。与直接效应相比间接效应较弱，且间接效应影响为负向影响。过度的通过互助性管理控制风格影响财务控制，可能会适得其反，降低企业财务绩效。财务控制是指对企业的资金投入及收益过程和结果进行衡量与校正，目的是确保企业目标以及为达到此目标所制订的财务计划得以实现。而在企业中互助性管理控制环节中过分强调财务控制计划，反而可能会削弱企业员工的积极性，在一定程度上抑制企业财务绩效稳步增长。
5 研究结论及建议
文章一方面研究互助性管理控制风格、财务控制和企业绩效三个变量间的相关关系，另一方面主要明确三个变量间是如何相互影响的。尤其是想让企业从管理控制风格入手，通过一系列切实可行的措施计划，逐步提升企业财务绩效。结合分析结果，对企业提出如下建议：
第一，客观综合评价企业内部管理风格，尤其是高层管理人员及企业员工的反馈系统，某些环节出现问题能否及时发现并进行调整。对企业高管互助管理风格有一个较为准确的认识。
第二，明确企业财务管理控制目标以及短期和长期的企业财务目标，财务控制与企业绩效密不可分，从财务方面进行科学合理的规划管理，可较快地提升企业绩效。
第三，从长远来看，企业内部的管理控制风格对企业提升自身核心竞争力和长期健康发展是尤为重要的。对企业的管理控制风格有一个评估后，可结合自身企业情况和管理控制风格中存在的某些问题，积极调整企业管理控制风格，尤其是高管互助性管理控制风格，加强员工间的交流协作，一段时间后，会对企业财务绩效产生积极的影响。
第四，在互助性管理控制中还应加强对财务问题的重视，不可过分强调收益，保证管理控制风格的健康与财务绩效同等重要。采用不合适的处理财务问题的方式，很可能降低企业收益。
参考文献：
[1]马鹿英.内部控制评价指标及其企业绩效评估指标体系融合[J].廊坊师范学院学报（社会科学版），2011（6）：200-103.
[2]牛艳.我国企业内部控制有效性及其影响因素的调查与分析[J].审计研究，2008（8）：54-59.
[3]徐習兵.企业文化如何影响企业绩效：基于利益相关者传导的分析[J].技术经济与管理研究，2013（9）：54-59.
[4]葉梓.內部控制与企业绩效的实证研究[D].北京：北京交通大学，2011.
[5]SIMONS R.Performance measurement and control systems for implementing strategy[J].New Jersey：Prentice Hall，1999.
[6]EKVALL.Empirical analysis of the levers of control framework accounting[J].Organizations and society，2013（32）：757-788.
[关键词]互助控制风格；财务控制；企业绩效；因子分析
[DOI]10.13939/j.cnki.zgsc.2018.36.072
1 引 言
获得较高的企业绩效一直是企业经营管理的目标。而一般来讲，直接的思路是改善经营管理方式和从财务方面进行财务控制。高管通过调整管理方式、改变企业经营策略等，提高企业工作和生产经营效率。另外，直接从财务管理入手，选择科学合理的财务控制方式，直接或间接提高企业绩效，尤其是企业财务绩效。因此研究三者直接的关系具有重要意义。
2 理论模型和基本假设
近年来，国内外许多学者对相关课题进行研究。通过对文献结果的梳理和汇总，建立假设模型，具有一定的理论支撑。
基于文献调研结果提出如下假设。
H1：互助管理控制影响财务控制
牛艳（2008）通过研究认为公司的企业控制风格是提升公司绩效的关键原因之一，唯有把企业实际经营情况纳入到管理风格的制定和实行之中，并结合可行的财务控制手段，才能切实帮助企业实现管理目标，提升企业绩效。同时发展不稳定的管控方式也可能直接制约企业的健康发展。Holmgren（2010）研究将公司管理控制分为两种：一是指外部管理控制，二是指内部管理控制。他明确指出企业管理控制风格对公司绩效具有一定影响，企业内部控制管理对企业业绩作用较大，要高于外部管控的作用。
H2：互助管理控制与企业绩效相关
国内外许多学者对企业处理掌控形式作风和企业绩效之间的关系进行了研究。Simons（2004）深入分析了管理方式对企业绩效的影响。西蒙斯发现三种全新策略改革，包括信念控制系统、边界控制系统和互助式控制系统。这三种系统与诊断控制系统一起应用，处理企业即将面对的管理控制问题。徐習兵（2013）对于企业的财务控制环境、管控方式以及经营过程中变量的相互关系进行了充分的分析，得到的结果表明企业的管理控制过程会影响企业组织目标方式和进程，且二者之间存在负相关关系——不适当或过分强调管理方式反而会阻碍企业实现管理目标，从而会在某种程度上降低企业绩效。
H3：财务预算与企业绩效相关
优秀的财务控制有助于公司更好地进行管理和健康地发展，并有效地提高公司在财务管理方面的效率。Anna（2008），Quieseenti et al.（2006）强调企业在市场竞争中的表现与财务控制水平和財务管理能力有着密切的关系，设计科学合理的财务控制是企业完善自身的内控管理、实现管理目标的有力途径。而还有一些学者的研究表明，财务控制与企业绩效之间呈现负相关关系，葉梓（2011）研究发现财务控制的结果很难促进企业在经营业绩上的提升，也未能帮助企业财务绩效获得增长，过于严谨的财务控制还可能抑制企业绩效。
3 研究设计及数据分析
3.1 样本选取及数据来源
通过发放问卷对113家内地公司的中级或以上管理者进行调查，同时将所有遗漏项或者关于此研究变量抽象项目中低质量样本进行剔除，最终向113个内地企业发出554份问卷，收回509份，其中337份为有效问卷。
3.2 模型建立
（1）问卷信度分析。问卷的信度一般指问卷的可靠性。目前最常用Alpha信度系数表述量表的内在信度，信度系数应该在0～1。Alpha信度系数为0.945，说明该项问卷具有较高的可靠性，问卷分析所得结果可较大程度上反映真实情况。
（2）描述性统计分析。数据的均值和标准差是描述性统计分析的常用指标。均值主要反映数据的平均情况，标准差反映数据的离散情况。选用这两个常用统计指标，得到如下关于互助性管理控制风格。根据描述性统计分析结果，各抽象项目均值方差差别均不大，各个项目均具有较强的代表意义。
文章的主要研究内容为交互控制风格、财务控制和企业绩效的关系。较为普遍的一个统计学指标为相关系数。因此可先通过计算相关系数计算其间相关性的强弱情况。
Person相关系数计算公式：
对各个变量中项目的分数取平均值，得到分别代表互助性控制风格、财务控制和企业绩效的变量，计算相关系数，衡量其间的相关性强弱。
交互管理控制与财务控制和企业绩效间的相关系数分别为0.659、0.816，财务控制与企业绩效间相关系数为0.423。在统计学意义下，以0.01为显著水平（α=0.01），认为三者之间均具有显著的相关性，且相关性较强。因此，可进一步分析变量之间的影响关系。
（3）因子分析。因子分析不仅帮助笔者提取少数几个主要的因数，且每个主要因数都能反映评估管理风格不同方面的共同作用，并检测管理控制各个项目与公共因子的相关性，剔除不良项目。
①互助管理风格因子分析。选取两个因子，方差贡献率达到59%，从问卷中众多抽象项目中提取两个互助性管理控制风格的因子。
根据互助管理控制因子分析载荷图，可以对抽象项目与两因子间的关系可视化，得到下面关于两个公因子所反映管理控制风格中的具体事项或能力：
互助管理控制风格因子1与抽象项目中1～5题具有较强的相关性，主要反映企业管理人员和高级管理人员之间交流和在沟通商议企业重要决定时的能力，这也是交互管理控制风格中最重要的能力体现。 互助管理控制风格因子2与抽象项目中6～8题具有很强的相关性，此因子主要反映企业经营管理人员和高级管理人员在管理控制系统的改进和发展进程中，其员工的参与程度。
②财务控制因子分析。提取两个公因子，累计方差贡献率可达到69%，保留了原数据的大部分信息，因子分析具有较好的结果。
结合财务控制抽象项目及企业经营中实际情况，得到以下关于两个财务控制因子所反映的具体的控制方式或控制能力：
财务控制因数1与问卷的此项目中1～8题反映的管理能力具有较强的相关性，财务因数1主要反映企业高层管理者在财务预算方面是否同上下级进行有效的交流和反馈。
财务控制因数2与问卷的此项目中9～13题所反映出的管理能力具有较强的相关性，财务因素2主要反映企业高层管理者对企业财务管理控制的重视程度。
③企业绩效因子分析。只需提取一个公因子，方差贡献率达到78%。关于企业绩效抽象项目主要选取财务企业绩效，选取的公因子与这些财务绩效抽象项目都具有很强的相关性。财务绩效能够很全面地表达企业在资产运用管理中的效果、资金来源调配的效果以及股东权益报酬率的组成。因此，选取的唯一公因子主要从财务方面很好地解释企业财务绩效。
4 PROCESS回归分析
企业绩效这一企业经营的目标作为因变量，互助管理控制风格这一容易把握的能力过程作为自变量，运用PROCESS过程对这一过程进行中介效应分析，可定量化表示互助性管理控制对企业绩效影响如何以及互助性管理控制是如何影响财务控制，然后进一步影响企业绩效的（验证图1中理论模型假设）。
衡量模型拟合效果的指标R2为0.1337，模型具有相当的拟合效果。模型中参数估计结果为，常量为2.8571，互助性控制风格前系数估计为0.4857，财务控制前的参数估计为-0.1204，同时结合相应参数90%的置信区间，因此可认为变量间相关关系。
4.1 验证X→Y间的关系（互助管理→企业绩效）
表1反映出直接效应的90%的置信区间为 [0.3777，0.59387]，直接效应显著有效，效应估计结果为0.4857。结果表明实时调整企业互助管理控制可直接影响企业绩效，且其间的直接影响为正向影响。积极调整互助性管理控制风格，加强企业间员工与高层管理者的反馈，可显著提高企业绩效尤其是财务绩效。
4.2 验证中介效应X→M→Y关系（互助管理→财务控制→企业绩效）
与直接效应相对应，进一步分析汇总互助管理控制风格到财务控制再到企业绩效的间接效应情况。间接效应90%的置信区间[-0.1468，-0.0133]，因此认为间接效应结果显著，间接效应结果估计为-0.0798。与直接效应相比间接效应较弱，且间接效应影响为负向影响。过度的通过互助性管理控制风格影响财务控制，可能会适得其反，降低企业财务绩效。财务控制是指对企业的资金投入及收益过程和结果进行衡量与校正，目的是确保企业目标以及为达到此目标所制订的财务计划得以实现。而在企业中互助性管理控制环节中过分强调财务控制计划，反而可能会削弱企业员工的积极性，在一定程度上抑制企业财务绩效稳步增长。
5 研究结论及建议
文章一方面研究互助性管理控制风格、财务控制和企业绩效三个变量间的相关关系，另一方面主要明确三个变量间是如何相互影响的。尤其是想让企业从管理控制风格入手，通过一系列切实可行的措施计划，逐步提升企业财务绩效。结合分析结果，对企业提出如下建议：
第一，客观综合评价企业内部管理风格，尤其是高层管理人员及企业员工的反馈系统，某些环节出现问题能否及时发现并进行调整。对企业高管互助管理风格有一个较为准确的认识。
第二，明确企业财务管理控制目标以及短期和长期的企业财务目标，财务控制与企业绩效密不可分，从财务方面进行科学合理的规划管理，可较快地提升企业绩效。
第三，从长远来看，企业内部的管理控制风格对企业提升自身核心竞争力和长期健康发展是尤为重要的。对企业的管理控制风格有一个评估后，可结合自身企业情况和管理控制风格中存在的某些问题，积极调整企业管理控制风格，尤其是高管互助性管理控制风格，加强员工间的交流协作，一段时间后，会对企业财务绩效产生积极的影响。
第四，在互助性管理控制中还应加强对财务问题的重视，不可过分强调收益，保证管理控制风格的健康与财务绩效同等重要。采用不合适的处理财务问题的方式，很可能降低企业收益。
参考文献：
[1]马鹿英.内部控制评价指标及其企业绩效评估指标体系融合[J].廊坊师范学院学报（社会科学版），2011（6）：200-103.
[2]牛艳.我国企业内部控制有效性及其影响因素的调查与分析[J].审计研究，2008（8）：54-59.
[3]徐習兵.企业文化如何影响企业绩效：基于利益相关者传导的分析[J].技术经济与管理研究，2013（9）：54-59.
[4]葉梓.內部控制与企业绩效的实证研究[D].北京：北京交通大学，2011.
[5]SIMONS R.Performance measurement and control systems for implementing strategy[J].New Jersey：Prentice Hall，1999.
[6]EKVALL.Empirical analysis of the levers of control framework accounting[J].Organizations and society，2013（32）：757-788.