近年来,中国的技术创新存在着明显的“创新悖论”,即随着创新投入与产出的快速增加,中国的全要素生产率并没有出现相应的增长,这意味着“一刀切”的创新政策可能面临着低效率的创新困境。解释这样的问题需要深入企业微观层面进行讨论,而当前中国企业创新所面临的异质性特征成为解释这一问题的重要视角。具体而言,中国一部分企业已经接近技术前沿并开始了自主创新,但还有相当的企业远离技术前沿,仍处于技术模仿阶段。前沿技术距离如何影响了企业异质性创新模式选择?企业的异质性创新需要怎样的企业创新能力以及面临着怎样的创新约束?这是本文需要回答的三个问题。基于此,本文以前沿技术距离切入点,构建了企业异质性创新的分析框架,研究处于不同技术阶段的企业技术创新的异质性问题。首先,从前沿技术距离与企业异质性创新模式的关系出发,本文构建了两阶段的企业技术创新模型,研究发现靠近技术前沿的企业,技术模仿对企业技术创新的促进作用将减弱,而自主创新将成为企业创新的主要模式。其次,考虑前沿技术距离与企业异质性创新能力的问题,将企业能力加入理论模型后,发现企业异质性创新能力需要与企业异质性创新模式相适宜。当两者相适宜时,企业会更早的实现从技术模仿向自主创新的转变。最后,本文研究了企业异质性创新所遇到的外部约束,当企业选择技术模仿时,市场约束将导致企业在技术模仿阶段进行技术选择时遇到技术错配问题,而当企业选择自主创新时,技术垄断会使得企业在自主创新阶段遇到技术外溢阻塞问题。基于这样的分析框架,本文对此进行了相关研究,得到结论如下:第一,在对企业层面的前沿技术距离进行测度后,本文通过计量模型实证研究了前沿技术距离对企业创新模式的影响,结果显示随着企业靠近技术前沿,企业选择自主创新的概率会增加,而选择技术模仿的概率会降低,这验证了本文的理论假说。第二,基于企业能力三个方面,即人力资本、融资结构与组织形式,本文研究了前沿技术距离下企业能力对企业异质性创新的影响。从企业人力资本出发,研究发现随着企业越接近技术前沿,高技术人力资本占比与专用性人力资本占比对企业自主创新的促进效应更加明显。从融资结构出发,研究发现内源融资依然是企业自主创新的重要形式,股权融资对企业自主创新影响为正,但对企业模仿的影响为负,债务融资、非正规金融等融资形式将显著降低企业进行自主创新的概率,但对企业技术模仿的影响并不显著。从企业组织形式来看,随着企业越接近技术前沿,外包将更有利于企业的自主创新。第三,针对后发企业技术模仿中出现的“技术错配”问题。本文通过构建加入技术选择的企业异质性模型,并构建计量模型发现市场约束导致的政府偏向与地方保护将促使企业丧失采用高水平生产技术的动力,而企业所面对的市场开放将促进企业采用高水平技术,此外企业直接出口份额提高有利于企业高技术的采用,但间接出口对企业技术采用的影响并不显著。第四,针对前沿企业技术突破出现的“技术外溢阻塞”问题。本文认为后发国处于技术前沿的企业将具有三种创新状态,即达到并保持技术前沿,跟随技术前沿与远离世界技术前沿。在技术外溢阻塞的背景下,后发国家企业持续的跟随将导致难以实现技术突破。因此,需要通过政府行为,发挥产业链优势与国家创新政策优势,促进前沿企业的技术突破,最终达到并保持在技术前沿水平。通过引入中国高铁的成功案例,发现前沿企业依然是自主创新的重要体系,而政府主导下的产业与国家创新体系促使前沿企业能够有效实现对核心技术的突破,并完成前沿技术的集成创新。