近几年,我国经济高速发展,居民生活水平不断提高,保险意识持续增强。作为基本医疗保险的补充,商业健康保险发展迅速,在保险市场中逐渐占据举足轻重的地位。然而随之而来的问题是赔付支出不断增加,且赔付的增加速率高于保费收入的增长率,这对于我国商业健康保险市场的持续发展是十分不利的。2019年10月,中国银行保险监督管理委员会宣布修改后的《健康保险管理办法》实施,提出保险公司应该建立专门的健康保险事业部,该事业部应该具备健康保险核保制度、理赔制度和功能完整相对独立的健康保险信息管理系统。这一举措体现了健康保险在我国保险市场中占据重要战略地位,强调了两核机制和健康保险的信息管理在未来市场发展和监管中的重要性。大量研究表明,由于逆向选择行为的存在,健康保险市场的发展仍面临许多问题。逆向选择指的是在保险市场中,由于被保险人的风险状况存在差异,风险状况较低的消费者不愿意参保,风险状况较高的消费者参保意愿更高,且更可能对实际的风险情况不履行如实告知的义务。在这种情况下,保险公司通过提高费率维持收支平衡,而健康状况良好的消费者将逐渐退出商业健康保险市场,出现“劣币驱逐良币”的现象,这给我国商业健康保险市场的发展带来巨大挑战。本文在逆向选择问题研究中使用“功能障碍情况”作为健康状况客观评价因素,不仅丰富了我国商业健康保险市场逆向选择行为研究的现有文献,具备一定理论意义;也从现实角度,为商业健康保险市场的持续发展提供理论依据,具备较强的现实意义。本文使用北京大学国家发展研究院主持的“中国健康与养老追踪调查”（CHARLS）2015年数据,采用Probit模型,引入工具变量矫正内生性问题带来的偏差,验证我国商业健康保险市场中存在逆向选择行为,且带来一定经济影响;并基于Bivariate Probit模型,对逆向选择行为的存在进行稳健性检验,增强结论的说服力。本文结合消费者异质性的分类回归结果分析,得到以下结论:女性群体、未婚群体、活动更频繁的群体、有饮酒习惯的群体和有工资收入的群体逆向选择程度更高;各年龄段均存在逆向选择行为,年龄越大的群体逆向选择程度越低,但由于年龄越大,对医疗服务的利用情况越高,使其带来的经济影响更为严重;受教育程度越高的群体逆向选择程度越高,但学历高的群体更善于健康管理,带来的经济影响更小;体检过的群体逆向选择程度更高,但最近两年体检过的群体更注重自身健康情况,因此对医疗服务利用更少,相应的赔付更少。最后,在总结实证结论的基础上,从宏观、中观和微观三个层面,分别对政府、保险公司和微观个体提出了完善法律机制与核保体系建设、引进健康管理模式和加强保险宣传等方面的政策建议。本文创新之处包括以下几点:第一,使用工具变量Probit模型,引入“人寿保险的参保情况”和“补充医疗保险的参保情况”作为工具变量,有效矫正变量内生性带来的结果偏差;第二,引入“功能障碍情况”因素客观评价健康状况,丰富了个体风险状况的对应变量,且与实际健康状况更相符合,增强回归结果的说服力;第三,基于消费者异质性考察逆向选择程度差异,加入“15岁前身体健康状况”、“过去两年心脏病发作情况”和“活动频率”作为控制变量,并在“学历”和“体检”两因素的分组回归中,发现受教育水平高、最近两年体检过的群体参保意愿更高,但学历水平中等、最近两年未体检的群体对医疗服务的利用更多。