养老金个人账户制度产生的根本原因,是传统的现收现付制度面临着不可持续的财务均衡问题。我国基本养老保险制度建立之初实行的是现收现付制,受人口老龄化、国企改革和经济发展等因素的影响,我国养老保险制度在向全社会推广的同时由现收现付制向部分积累制转变。1997年与2005年,国务院两次发布关于企业职工基本养老制度的决定,明确了我国基本养老保险制度,制度改革的目的是缓解原制度下的资金缺口。由于制度改革带来了沉重的转轨成本以及我国基本养老保险个人账户存在严重的空账运行问题,人们对未来养老保险个人账户运行状况关注较少。养老金个人账户制度本身在未来运行中是否存在收支不均衡的问题,是本文旨在研究解决的重点。本文对我国养老金缺口现状及其成因做了定性分析,结合生命周期理论、一般均衡理论,精算模型及我国未来人口变化预测、社会经济发展状况,模拟了新制度下的养老保险个人账户缺口模型。根据我国现行养老保险制度规定以及经济运行情况设定相关参数,并根据数据统计分析法及相关数据对2012年至2035年间的退休职工人数进行了预测。本文以养老金个人账户缺口模型为研究框架,结合相关参数,对2012年至2035年间的退休职工养老金个人账户资金缺口进行了模拟实证研究,并对相关因素进行了均衡分析。根据研究分析结果对我国现行养老金制度提出了可行性建议。通过模拟实证研究发现,在新制度实行初期,养老金个人账户缺口较大。随着收益率与缴费年限的逐渐提高个人账户逐步均衡,当两者达到均衡状态时对养老金个人账户贡献最大。因此,本文提出通过政策手段改善基本养老保险基金收益状况和职工缴费年限等政策因素,以遗产税划拨与发行特别债券等手段解决现存成本与未来社会结构变化后的资金缺口压力。