主板素来有“国民经济晴雨表”的称号，作为成熟的资本板块，在经营模式、制度结构等方面对创业板市场都起到了很好的引导作用。创业板市场是我国证劵市场的一种新型板块，是主板市场的一种补充，也是在主板市场的基础上发展起来的。本文采用宏微观两种分析方法，基于计量经济学理论及灰函数关联分析方法，深入探讨了主板与创业板间的领先滞后效应。这将有利于投资者在两市场间进行资产配置、风险评估，能够为资本市场的健康发展、相关部门的监管起到重要的指导作用。　　本研究分为五个部分：第一章为绪言，介绍了选题背景、研究的目的及意义，并从领先滞后效应、主板与创业板关系、股票关联性三个方面对已有相关文献进行了归纳总结，最后介绍了文章结构、主要内容及方法。第二章从制度创新、差异性等几个方面对主板与创业板进行全面分析，论述了两者间的相同与不同之处。另外，分析了中国股市中信息反应模式的特点，具体介绍了股市中常见的“羊群效应”，说明资本市场间存在领先滞后效应。第三章详细阐述了单位根检验、VAR模型、协整检验、Granger因果检验等计量经济学相关理论，运用这些理论探讨了沪深300和创业板指间的均衡关系、相互间的影响关系，并进一步研究了相互之间的影响程度等问题。从宏观上研究了主板市场与创业板市场之间的关联性。第四章在灰函数关联理论的基础上，提出了1-函数差异信息、2-函数差异信息两种度量方式，给出了相关定理及其证明，并分析了两种度量方式的区别及应用范围，改进和发展了灰函数关联分析方法。选取来自主板与创业板的两只股票，分析研究两股票的领先滞后关系，从而，从微观上分析主板与创业板市场间的领先滞后关系，为投资者提供投资依据。第五章主要对本文所做工作、所得到的结论以及创新部分进行了总结，并提出了需继续研究的问题。