自20世纪90年代中后期开始,在外资大量持续地流入中国的同时,中国企业也开始了积极的跨国经营探索。加入WTO后,在政府“走出去”战略的推动下,中国企业的海外投资不断加速,跨国收购的案例不断增加,众多实力企业通过跨国收购的方式参与到全球资源再配置和资产重组活动中去。广晟公司作为广东省政府的矿业航母企业,为了能更好地利用国内和国际两个市场、两种资源来进一步提高企业的国际竞争力,海外并购无疑是最佳选择。参与海外并购,企业面临并购策略和对目标企业价值评估方法的选择和运用问题,鉴于此,研究并购企业的价值评估具有重要意义。本文的研究思路是从广晟公司收购澳大利亚泛澳公司案列出发,按照从理论到方法再到实例的逻辑思路,对广晟公司海外并购的动因、内外环境及企业价值评估的方法进行了较为深入和全面地研究。全文分为五个部分,首先介绍了本文的选题背景和研究思路,并对国内外跨国并购和企业价值评估的研究做了理论概述;重点介绍了企业价值评估的理论和方法及跨国并购的分类和特点。第二部分对广晟公司并购背景进行分析,这一部分分析了广晟公司具备海外并购的内、外部条件,对企业的背景和竞争力核心因素进行了分析;第三部分对广晟公司海外并购策略进行了分析;本文第四部分通过一个广晟公司海外并购案例,对公司价值评估和定价策略进行了分析;最后部分,对广晟公司海外并购对我国企业海外并购和价值评估的启示进行了总结并提出了改进建议。