新世纪以来,党和国家高度重视“三农”问题并将解决好“三农”问题作为全党工作重中之重。要解决好“三农”问题首先需要考虑资金问题,农业是一个弱势的、多风险的行业,因此从事农业生产经营的农户自我积累资金能力有限,资金不足,且融资困难。为解决这一问题,农村金融作为现代农村经济的核心进行了改革和创新,其中一个重要举措就是推出农地经营权抵押贷款这一新型金融产品。农地经营权抵押贷款的出现缓解了农户融资难的问题,增加了农户资金的供给,从而有利于农户发展生产,增加收入。因此,研究农地经营权抵押贷款对农户收入的影响具有重要意义。本文基于辽宁省昌图县的农户调查数据,首先对样本农户基本特征、农户借贷情况、农户农地经营权抵押贷款情况、参与户对农地经营权抵押贷款增收作用的主观评价、参与户和未参与户的收入情况以及相关特征等进行描述性统计分析。结果发现,大部分农户皆有借款经历,在有借款经历农户的借款来源中,正规借贷与民间借贷并重,农户借款金额以小额为主,借款期限以短期为主,借款用途以农业生产经营为主。农户参与农地抵押贷款的比例较高,贷款来源单一,贷款农户主要为中小规模农户,贷款金额较小,农户获得的贷款期限与种植业生产周期基本匹配,贷款用途主要是农业生产经营。从主观的角度来看,大部分农户皆认为农地抵押贷款对农户收入具有正面影响,并且影响程度较大。参与农地抵押贷款农户的总收入和农业收入的均值皆大于未参与农地抵押贷款农户。除了户主受教育年限这一特征之外,参与户和未参与户在其他特征上均有明显差异。接着本文采用OLS回归、处理效应模型、倾向得分匹配法实证分析农地抵押贷款对农户收入的影响。结果表明,OLS回归方法高估了农地抵押贷款对农户收入增长的促进作用,在采用处理效应模型和倾向得分匹配法校正选择性偏差和内生性问题之后,农地抵押贷款对农户总收入和农业收入仍然具有显著正向影响,且农地抵押贷款对农户总收入增长的促进作用大于农业收入,但差异较小。然后本文利用倾向得分匹配法分组讨论农地抵押贷款对不同特征农户收入的影响。研究发现,无论是从总收入来看,还是从农业收入来看,规模大户农地抵押贷款后可以获得比普通农户更高的收入增长;农地抵押贷款对贷款金额大、贷款期限长的农户总收入和农业收入增长具有更大的促进作用。最后,根据上述研究结论,本文提出如下政策建议:(1)在农户层面上,提高金融意识和综合素质、加强对农地抵押贷款相关政策的了解、适当地进行土地流转。(2)在金融机构层面上,加大农地抵押贷款相关政策宣传和推广力度、全面满足不同土地规模农户的需求、优化设计农地抵押贷款产品。(3)在政府层面上,构建多元化的供给主体机制,建立健康、有序、开放的农地经营权流转市场,健全风险分担机制,完善农村社会保障体系。