2015年以来,我国金融市场进入利率完全市场化阶段,2018年央行推行“双轨”逐渐合“一轨”,进一步推进利率市场化。随着利率市场化进程的逐渐深入,由于传统利差空间紧缩,商业银行以利息收入为主的经营模式遭到冲击,城市商业银行作为服务地方经济的重要金融主体,在利率市场化与同业竞争加剧等压力下,纷纷进行业务转型。本文以河北银行在利率市场化冲击下的业务转型为例,运用案例分析法、数据分析法和对比分析法,对河北银行的发展背景、自身特征以及利率市场化改革为其发展带来的机会和冲击进行分析,得出了河北银行在应对利率市场化进程中亟需作出业务转型。然后从资产负债业务、中间业务两方面入手,结合河北银行近5年年度报告数据,对河北银行业务转型现状进行了深入分析,发现河北银行在利率市场化背景下业务转型过程中存在的问题,主要有存款业务发展特色不显著、贷款业务结构失衡、中间业务种类单一三方面问题,接着借助北京银行近5年年度报告数据清晰直观表现出北京银行在应对利率市场化冲击过程业务转型取得的成效,主要表现在中小企业业务得到发展、非利息收入比重增加、零售业务独具特色三个方面。最后针对河北银行业务转型现状下存在的问题和对比北京银行业务转型经验,对河北银行进一步转型从负债业务方面提出了增强主动负债客户管理,降低被动负债成本,拓宽主动负债渠道;从资产业务方面提出了调整客户结构,拓展非信贷资产业务,明确自身定位,发展中小微金融;从中间业务方面提出了提高业务差异化水平,发展零售银行业务三方面建议。河北银行是全国首批、河北省首家城市商业银行,对其业务转型的分析具有一定意义,且本文通过选取北京银行的转型成效作为对照,提出了对河北银行进一步加强和优化的建议,丰富了相关领域的研究,同时希望对其他城商行经营发展提供借鉴。